De fleste 401 (k) planindehavere laver deres investeringsvalg fra en menu af fonde. For nogle er menuen omfattende; for andre er det meget mindre. Uanset hvor mange valg du har, er det vigtigt at vide, at ikke alle fonde er skabt ens.

Endnu vigtigere er at sikre, at midlerne i din 401 (k) tilbyder den bedst mulige præstation, laveste gebyrer og nærmeste match til dine investeringsmål. Sådan fortæller du.

1. Dårlig ydeevne

Find ud af, hvilken slags afkast fondet har produceret. Se på, hvordan det har udført i forhold til et passende benchmarkindeks, såsom S & P 500. Overvej sidste års afkast såvel som på lang sigt: Fem år og 10 år, når det er tilgængeligt. Selvfølgelig forudsiger intet helt fremtiden. Men alt det samme, alle andre faktorer er ens, jo lavere er afkastet, jo værre er fonden. (Se mere om Mutual Funds: Evaluering af ydeevne.)

2. High Expense Ratio

Faktisk er det her, hvad fonden koster, ikke tæller salgsafgifter (se "belastninger" nedenfor). Omkostningsforhold udtrykkes i procent, og jo lavere jo bedre. Men hvad er "lavere? "Mange mennesker tror for eksempel, at 1% er anstændigt. Det kan være - medmindre fonden kun producerer 3% i årligt afkast. I så fald giver du op 33% - slet ikke godt. Generelt set bør alt højere end 1% ledsages af ret imponerende afkast.

3. Short Manager Tenure

Dette refererer til, hvor længe fondschefen har haft sin stilling. Dette er især vigtigt for aktivt forvaltede fonde, fordi chefen træffer vigtige daglige beslutninger. En god regel er at lede efter en fondschef, der har været på jobbet et par år eller mere. Der er ikke noget, der er forkert med en leder, der kun har været der en kort stund, men du har ingen måde at vide, hvor godt han eller hun vil udføre over tid.

4. Færre end 4 Morningstar Stars

Kontroller fondens rating af investeringsforsknings- og managementfirma Morningstar. Morningstar rangerer fonde mellem en og fem stjerner baseret på præstationer. En fire- eller femstjernet fond er solid. Noget mindre end det skal i det mindste få kontrol. Som med en enkelt faktor, advarer eksperter mod at stole på Morningstar ratings som det eneste punkt i at sammenligne midler.

5. Front- eller back-end-belastning

Belastninger leveres i tre varianter: Front-end load, back-end load og no load. Elendige investeringsforeninger har ofte front-end eller back-end belastninger. Det er heller ikke godt. En front-end-belastning betaler sælgeren et gebyr, når du køber fonden. Hvis du investerer $ 500 i en fond med en 5% front-end-belastning, får sælgeren $ 25 og din investering er faktisk $ 475.Back-end-belastninger er sværere, idet de starter ved en bestemt procentdel (f.eks. 6%) og går ned over tid. Hvis du venter længe nok, betaler du slet ingen back-end-belastning. No-load midler sælges uden provision eller salgsafgift. (Se mere om gensidige fonde: Omkostningerne.)

6. Det er også en annuitet

En 401 (k) plan indpakket i en livrente er ikke almindelig, men det sker. Desværre, hvis din 401 (k) plan også er en annuitet, er der en negativ indvirkning på alle midler i planen. Hovedproblemet er gebyrerne. Du har allerede gebyrer med din fond. Flere gebyrer er ikke bedre. Typiske livrenteomkostninger ud over almindelige fondsbidragsafgifter spænder fra 1% til 2% eller endnu mere. Hvis det er tilfældet, skal du se om der er nogle muligheder, som sidesteg annuitetsaspektet.

7. Dårlig kamp for dine mål

Tjek hvilke typer af aktier eller obligationer fondet har, og eventuelle restriktioner på fondslederen. Bestem også, om det er en måldato fond. Hvis det er, skal du sørge for, at du ikke blot forstår fondens beholdninger, men også hvordan aktiver er (og vil blive) tildelt, og at disse valg matcher dine mål. (For mere, se Fordele og ulemper ved Target-Date Funds.)

Brug af et søgewebsted

Investors informationssite InvestorPlace foreslår at bruge et søgningsside, som det, der leveres af Fidelity, til at undersøge de fleste af elementerne anført ovenfor. Start med at indtaste fondenes navn i søgefeltet øverst på siden. Returneringer vises under overskriften Performance; omkostningsforhold er fundet under Detaljer; lederens embedsperiode fremgår af Fund Manager; og Morningstar rating er placeret øverst under Morningstar Snapshot. Belastninger, hvis nogen, vil blive noteret sammen med en liste over aktier og obligationer i fonden og om det er en target-date fond. Tilstedeværelsen af ​​en annuitet vil indgå i beskrivelsen af ​​din samlede 401 (k) plan.

Bundlinjen

Selvom du har en selvstyret 401 (k) - se Administrer din egen 401 (k): Fordele og ulemper < - Du skal stadig gennemgå dit universs valg. Det er vigtigt at finde de svageste midler i din liste over possibles og fjerne dem fra din potentielle portefølje i starten. Som med alle investeringer er din økonomiske plan og investeringsstrategi nøglen til dine endelige beslutninger om investeringsforeninger. At vide, hvilke midler der er mest sandsynlige for dig - og hvilke som ikke vil - kan gå langt i retning af at indsnævre feltet. Hvis de midler, du har, ligger lavt på en eller flere af disse syv point, skal du se, om din virksomheds 401 (k) liste giver bedre valg eller hvad du selv kan finde, hvis du administrerer din egen fond. (Se mere for en introduktion til gensidige fonde.)