Det sidste årti omfatter finanskrisen 2007-2009, hvor toppen er anden halvdel af 2008. Det forekommer utroligt, at der er fonde, der leverede positive afkast i dette miljø såvel som under tyrmarkedet i løbet af de sidste seks år. Hvis du ser på det samlede afkast på årsbasis, klarer midlerne nedenfor at levere i hvert miljø i løbet af det sidste årti, men hvor meget af et afkast? Og vigtigst for langsigtede investorer, hvad har der været det kumulative afkast for disse fonde siden deres startdato? Det burde give dig en bedre ide om, hvilke muligheder eller mangler der måtte være foran. På grund af de nuværende økonomiske forhold, der kan forværre i 2016, kan det være forsigtigt at holde fast ved midler, der har størstedelen af ​​deres eksponering for obligationer med investeringskvalitet.

Høj kvalitet, lav returnering

Hvis du søger eksponering for obligationer med investeringskvalitet, skal du overveje Great-West Short Duration Bond (MXSDX), som investerer mindst 80% af sine nettoaktiver i amerikanske statsobligationer, kommercielle og boliglånspapirer, værdipapirer med værdipapirer og virksomhedsobligationer. MXSDX har afskrivet 0. 10% siden 1. august 1995, men investorer er her for kapitalbevarelse, ikke kapitalvurdering. MXSDX giver 1,17%. Omkostningsforholdet på 0. 60% er lavere end kategoriens gennemsnit på 0. 81%, og der er ingen minimumsinvesteringer. Disse er ikke eksemplariske tal, men målet er at forblive sikkert under flygtige tider, mens du optager et lille udbytte. (For mere se: Top 4 Investment Grade ETF'er .)

Dyre resultater

Den vestlige formueforening med sikkerhed i formueforening (HGVSX), der blev lanceret den 20. marts 1984. Siden dengang har den sat pris på 8. 79%. Det giver i øjeblikket 2,70%. Fondens strategi er at investere mindst 80% af sine nettoaktiver i pantelånede værdipapirer og 72. 96% af obligationsobligationerne er bedømt AAA, hvilket skal give investorer en vis fred i sindet. Den dårlige nyhed er, at HGVSX kommer med et udgiftsforhold på 1,78% mod et gennemsnit på 0,82%. Minimale investering er $ 1, 000.

Større investeringer, ikke bedre resultater

Prudential Short-Term Corporate Bond (PBSMX) fokuserer på højkapitalindkomst med kapitalbevarelse ved at investere i obligationer af selskaber med varierende løbetider. Fondens effektive varighed er generelt mindre end tre år. PBSMX har afskrivet 4,31% siden dets startdato den 1. september 1989. Det giver i øjeblikket 1,19%. Omkostningsprocenten på 0,78% er lidt bedre end kategori gennemsnittet på 0,81%. Dette er en stor fond i forhold til de andre på denne liste, med nettoaktiver på $ 8. 99 milliarder kroner. Minimumsinvesteringen er $ 2, 500.Er det prisen værd? Du kan enten argumentere, men der er bedre muligheder. (For mere, se: Top 5 Corporate Bond Mutual Funds .)

Ingen Omkostningsforhold

BlackRock Allocation Target Aktier Serie S Portefølje (BRASX) kommer ikke med et omkostningsforhold, hvilket er imponerende i betragtning af kategori gennemsnittet er 0. 85%. Imidlertid er fondens præstationer og fremtidens potentiale vigtigere. Siden fondets start den 1. oktober 2014 har den afskrivet 3. 02%, men det giver i øjeblikket 2,98%. En anden potentiel positiv er, at der ikke er nogen minimumsinvesteringer. Men hvad vil fremtiden have for BRASX? BRASX investerer i:

• Kommercielle og boliglånede værdipapirer

• Forpligtelser i ikke-U. S. regeringer og suveræne organisationer

• Forpligtelser for indenlandske og ikke-U. S. corporations

• Aktiverede værdipapirer

• Pantstilgodehavender

• U. S. Treasury og agentur værdipapirer

• Derivater

• Likvide investeringer

• Tilbagekøbsaftaler

• Omvendte tilbagekøbsaftaler

• Dollarruller

Det ville kvalificere sig som en bred vifte af investeringsvogne. Så vidt potentialet forventer, forventer mere af det samme, hvilket er en lav kapitalforhøjelse - hvis det er nogen - et anstændigt udbytte og en relativ modstandsdygtighed til at bære markedsmiljøer. (For mere se: Spil Bear Market med Top Bear Market Funds .)

The Bottom Line

Hvis du leder efter relativ elasticitet til udfordrende økonomiske forhold, mens du optager lidt udbytte , så vil du måske overveje yderligere undersøgelse af midlerne ovenfor. Du bør ikke forvente et stort afkast. Det drejer sig mere om kapitalbevarelse. (For mere, se: Er Bear Market Funds mening for investorer? )

Dan Moskowitz har ingen tilknytning til nogen af ​​ovennævnte midler.