Leonardo Pisano, med navnet Fibonacci, var en italiensk matematiker født i Pisa i år 1170.

Hans far Guglielmo arbejdede på et handelssted i Bugia, nu kaldet Béjaïa, en middelhavsport i nordøstlige Algeriet. Den unge Leonardo studerede matematik i Bugia og under omfattende rejser lærte han om fordelene ved det hindu-arabiske talesystem.

Efter at have vendt tilbage til Italien, dokumenterede Fibonacci i 1202, hvad han havde lært i Liber Abaci (Abacus Bog). Dermed populariserede han brugen af ​​hindu-arabiske tal i Europa.

Fibonacci nummer sekvensen

I Liber Abaci beskrev Fibonacci den numeriske serie nu opkaldt efter ham.

I Fibonacci-sekvensen af ​​tal efter 0 og 1 er hvert tal summen af ​​de to tidligere tal. Følgelig er sekvensen som følger: 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377, 610 og så videre, der strækker sig til uendeligt.

Hvert tal er ca. 1. 618 gange større end det foregående nummer.

Den gyldne ratio

Denne figur 1. 618 hedder Phi eller Golden Ratio. Den inverse af 1. 618 er. 618. Den gyldne ratio forekommer mystisk ofte i den naturlige verden, arkitektur, kunst og biologi.

Forholdet er blevet observeret i Parthenon, Leonardo da Vinci's Mona Lisa, solsikker, rosenblad, bløddyrsskaller, trægrene, menneskelige ansigter, gamle græske vaser og endog spiralgalakser i det ydre rum.

Fibonacci-niveauer, der anvendes på de finansielle markeder

De niveauer, der anvendes i Fibonacci-retracements i forbindelse med handel, er ikke tal i sekvensen, men de er afledt af matematiske forhold mellem tal i sekvensen.

Grundlaget for det 'gyldne' Fibonacci-forhold på 61. 8% kommer fra at dividere et tal i Fibonacci-serien med nummeret der følger det. For eksempel, 89/144 = 0. 6180. (Se Investopedias store video om Playing the Golden Ratio.)

Forholdet 38. 2% er afledt af at dividere et tal i Fibonacci-serien med nummer to steder til højre . For eksempel: 89/233 = 0. 3819.

Forholdet 23 6% er afledt af at dividere et tal i Fibonacci-serien med nummeret tre steder til højre. For eksempel: 89/377 = 0. 2360.

Fibonacci retracement niveauer er afbildet ved at tage højde og lave punkter på et diagram og markere nøglefibonacci ratio på 23 6%, 38. 2%, 61. 8% vandret at producere et gitter. Disse vandrette linjer bruges til at identificere mulige prisomvendelsespunkter.

[Fibonacci retracements er kun en form for teknisk analyse, som handlende kan bruge til at finde og udnytte mulighederne. For at lære om andre, kan du se Investopedias tekniske analyse kursus, der giver over fem timers video og flere casestudier, der viser, hvordan du bruger teknisk analyse i praksis.]

50% Retracement Level

Den 50% retracement niveau er normalt inkluderet i nettet af Fibonacci niveauer, der kan tegnes ved hjælp af charting software. Selvom 50% retracement-niveauet ikke er baseret på et Fibonacci-nummer, ses det generelt som et vigtigt potentielt reverseringsniveau, især anerkendt i Dow Theory og også i W. D. Ganns arbejde.

Fibonacci Retracement Niveauer som del af en handelsstrategi

Fibonacci retracements bruges ofte som en del af en trend trading strategi.

I dette scenario observerer forhandlere en retracement, der finder sted inden for en trend, og forsøger at lave lavrisiko-indgange i retning af den oprindelige tendens ved hjælp af Fibonacci-niveauer.

Det er simpelthen sagt, at erhvervsdrivende, der bruger denne strategi, forudser, at prisen har stor sandsynlighed for at hoppe fra Fibonacci-niveauerne tilbage i retning af den oprindelige tendens.

For eksempel kan vi se på den daglige pris EUR / USD nedenfor, at prisen var i en stor nedgang siden begyndelsen af ​​maj 2014 (punkt A). Pris derefter bunden i juni (punkt B) og omskolet opad til ca. 38% Fibonacci retracement niveau af downmove (punkt C).

Figur 1: EUR / USD Daglig Diagram Fibonacci Retracement. Chart Courtesy of TradingView.

I dette tilfælde ville 38% -niveauet have været et godt sted at indtaste en kort position med det formål at udnytte den fortsatte nedtrækning, der startede i maj.

Der er ingen tvivl om, at mange erhvervsdrivende også kigger på 50% retracement niveauet og 61. 8% retracement niveauet, men i dette tilfælde var markedet ikke bullish nok til at nå disse point. I stedet faldt EUR / USD lavere, genoptagede downtrend og udtog den tidligere lavt i en ret flydende bevægelse.

Husk på, at sandsynligheden for en vending øges, hvis der er sammenfald mellem tekniske signaler, når prisen når et Fibonacci niveau.

Andre populære tekniske indikatorer, der bruges sammen med Fibonacci-niveauer, omfatter lysestiksmønstre, trendlinier, volumen, momentumoscillatorer og glidende gennemsnit. Et større antal bekræftende indikatorer i spil svarer til et mere robust reverseringssignal.

Fibonacci retracements bruges på en række finansielle instrumenter, herunder aktier, råvarer og udenlandsk valuta. De bruges også på flere tidsrammer. Men som med andre tekniske indikatorer er den forudsigende værdi proportional med den anvendte tidsramme, med større vægt givet til længere tidsrammer.

Så for eksempel er en 38% retracement på et ugentligt diagram et langt vigtigere teknisk niveau end en 38% retracement på et 5-minutters diagram.

Brug af Fibonacci Extensions

Som vi så ovenfor kan Fibonacci retracement niveauer bruges til at forudsige potentielle områder af støtte eller modstand, hvormed handlende kan komme ind på markedet med henblik på at fange genoptagelsen af ​​en indledende trend.

Fibonacci-udvidelser kan komplimentere denne strategi ved at give forhandlere Fibonacci-baserede overskudsmål.

Fibonacci-udvidelser består af niveauer trukket ud over standard 100% -niveauet og kan bruges af handlende til at projektere områder, der giver gode potentielle udgange for deres handler i retning af tendensen.De store Fibonacci forlængelsesniveauer er 161. 8%, 261. 8% og 423. 6%.

Lad os se et eksempel her ved at bruge det samme EUR / USD daglige diagram:

Figur 2

: EUR / USD Dagligt Diagram med Fibonacci Extension. Kort med venlig hilsen TradingView. På Fibonacci-udvidelsesniveauet, der er trukket på ovenstående EUR / USD-diagram, kan vi se, at et potentielt prismål for en erhvervsdrivende med en kort position fra den tidligere beskrevne 38% retracement ligger under 161. 8% 1. 3195.

Bottom Line

Fibonacci retracement niveauer markerer ofte reverseringspunkter med en uhyggelig nøjagtighed. Men de er sværere at handle, end de ser tilbage i efterkant.

Niveauerne bruges bedst som et redskab inden for en bredere strategi, der søger sammenfaldet af en række indikatorer for at identificere potentielle tilbagesendelsesområder, der tilbyder lavrisikopræmier med høj potentiale.