a:

Den stokastiske oscillator bruges til at forudse tilbageførsler i prisretningen, enten gennem bullish eller bearish afvigelser fra pris eller ved at angive overkøbte eller oversoldniveauer. Den stokastiske oscillator er en momentumindikator designet til at tilvejebringe analyse baseret på positionen af ​​slutkursen i forhold til handelsområdet for et lager eller andet finansielt aktiv over en given tidsramme. Aflæsninger på oscillatoren spænder fra 0 til 100, hvilket gør det til en bundet indikator. Uanset hvor langt eller hvor hurtigt prisen bevæger sig, kan målinger ikke overstige disse udenfor tal. Oscillatoren er designet til at forudse omvendelser i prisretningen, baseret på teorien om, at momentum vender forud for prisen.

En af de mest almindelige anvendelser af den stokastiske oscillator er at identificere niveauer, hvor et marked anses for overkøbt eller oversolgt, og derfor sandsynligvis tabe momentum, hvilket fører til prisændringer . Traditionelt anerkender investorer oscillatorlæsninger over 80 som indikatorer for overkøbte niveauer, hvor prisretningen kan ændre sig fra en optrend til en downtrend og aflæsninger under 20 som indikativ for oversoldniveauer, hvor prisen kan vende sig til opadgående efter en nedadgående tendens. Mere aggressive forhandlere bruger aflæsninger på henholdsvis 70 og 30. En vigtig forsigtighed er, at markederne fortsat kan bevæge sig væsentligt højere, mens der vises overkøbte niveauer eller væsentligt lavere, mens indikatoren viser oversolgte niveauer. Af denne grund bruger handlende generelt andre tekniske indikatorer, som f.eks. Glidende gennemsnit eller lysestiksmønstre, for at bekræfte signaler genereret af oscillatoren.

Bullish eller Bearish Divergences

En anden anvendelse af den stokastiske oscillator som retningsændringsindikator kommer fra bullish eller bearish divergens fra pris. En bullish divergens, der angiver en potentiel kommende ændring fra downtrend til uptrend, opstår, når prisen når en ny lav, men den stokastiske oscillator gør det ikke. Dette er en indikation af faldende nedadgående momentum. En bearish divergens opstår, når prisen når en ny høj, men oscillatoren gør det ikke, hvilket signalerer et tab af upside momentum og en potentiel nedadgående reversering. Som med overkøbte eller oversolgte niveauer anvendes prisdivergens bedst sammen med andre tekniske indikationer på omsætning på markedet.