Med aktiemarkedet ser ud som om det begynder til crest og renter, der starter deres opstigning, kan det være tid for pensionskasseinvestorer at lægge vægt på det samlede afkast i deres portefølje. Samlet afkast er genereret ved at kombinere aktier og fastforrentede værdipapirer, der aktivt har opnået en balance mellem indkomst, indtægtsvækst og kapitalbevarelse. Formålet med det samlede afkast eller afbalancerede midler er at generere en løbende indkomst, som kan tilfredsstille en ønsket nedskrivningsprocent, mens den vokser kapital til en hastighed for at holde op med inflationen.

Der er dusinvis af midler i denne kategori, men disse tre fonde er blandt de bedste til at kombinere konsekvent ydelse og lave omkostninger, hvilket er afgørende for en pensionsportefølje. En hvilken som helst af disse midler kan betragtes som kernepapirer for en pensionsindkomstportefølje, eller de tre sammen kan danne et diversificeret grundlag for langsigtet totalafkast.

Vanguard Wellesley Indkomstfond

Det anbefales generelt ikke, men hvis du kun ønskede at eje en fælles fond på din pensionskonto, kan Vanguard Wellesley Income Fund være din bedste kandidat. Fonden anvender en afbalanceret tilgang, der favoriserer rentepapirer (66%) over aktier (33%) for at skabe høj, bæredygtig nuværende indtægt sammen med moderat kapitalforhøjelse. Fondens målsætning er at søge konsekvent totalafkast, der kan holde op med inflationstrykket, samtidig med at der holdes en lav volatilitetsholdning. Dette opnås ved at sprede sine 40 milliarder dollar af aktiver blandt næsten 1, 400 forskellige beholdninger på tværs af investeringsobligationer, obligationer, amerikanske statsobligationer og store amerikanske aktier. Dens børsportefølje lægger vægt på aktier af virksomheder, der betaler over gennemsnittet udbytte eller har forventning om stigende udbytte over tid.

Selv om fonden er tungtvejet mod obligationer, udfører den konsekvent såvel som mange aktier. Per december 2015 har det genereret et gennemsnitligt årligt afkast på 6,72% i løbet af de sidste 10 år og 7. 36% i løbet af de sidste fem år. For en sådan velforvaltet aktiv fond er dens omkostningsforhold et røverkøb på 0. 25%.

T. Rowe Price Dividend Growth Fund

Hvis du har brug for høj nuværende indkomst, har T. Rowe Price Dividend Growth Fund bevist, at den kan levere. Fonden kan være særligt attraktiv for investorer, der føler, at aktiemarkedet kan have en ujævn tur fremad. Med sin koncentration af store cap udbyttebeholdninger mener fondens ledere, at stigende udbytte vil bidrage væsentligt til den samlede afkast over tid. Udbytter hjælper også med at minimere porteføljens volatilitet, samtidig med at der skabes en pude til prisfald. Fonden er meget selektiv og investerer i kun 111 værdipapirer med opmærksomhed på store virksomheder, der har lange udbyttebetalende historier, som Exxon Mobil, Pfizer, PepsiCo og Well Fargo.Fonden har fungeret godt og returnerer 7. 28% årligt i de sidste 10 år og 13% årligt i løbet af de sidste fem år. Dens 0. 65% omkostningsforhold er forholdsvis rimelig sammenlignet med andre fonde i sin kategori.

Schwab Balanced Fund

Tusindvis af midler er i afbalanceret kategori, men få skiller sig ud for deres konsekvente præstationer til en lav pris så meget som Schwab Balanced Fund. Som en afbalanceret fond er dens mål at skabe indtægtsvækst ud over den nuværende indkomst, samtidig med at kapitalbevarelsen opretholdes. Den udnytter en fondsmiddelstrategi ved at investere i en diversificeret gruppe af andre Schwab- eller Laudus-midler for at nå sit mål. Det er mere vægtet mod aktier end rentepapirer med en 55/65% til 35/45% tildeling. Fonden investerer til enhver tid mindst 25% i aktier og 25% i fastforrentede værdipapirer, men det har fleksibilitet til at blive defensiv ved at investere så meget som 100% af sine aktiver i kontanter eller kortsigtede forpligtelser. I løbet af det sidste årti er fonden vendt tilbage til 5, 13%, og den er returneret 9,04% de seneste fem år. Den har en 0,62% regningsgrad, som er ret lav for sin kategori.