Boston-baserede Acadian Asset Management er et internationalt investeringsforvaltningsselskab med datterselskaber i Singapore, Australien, Japan og London. Det blev noteret af Pension & Investments avis som en af ​​de bedste steder at arbejde i Money Management for 2015, hvilket anerkender virksomhedens gennemsigtighed og mangfoldighed.

Virksomhedsoversigt

Virksomhedens forgænger, Acadian Financial Research, blev grundlagt i 1977 af Gary Bergstrom. Det designet og implementeret verdens første internationale indeks-matchende strategi under ledelse af State Street Corporation (NYSE: STT STTState Street Corp92. 29-0. 26% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ). Ti år senere forlod Acadian Financial Research statsstat og begyndte at administrere aktiver direkte.

I dag opererer Acadian Asset Management som et globalt og internationalt investeringsselskab, mere boutique end altomfattende. Det fokuserer mest kraftigt på tung forskning, tilpasset porteføljehjælp og lange og korte strategier. Acadian Asset Management bruger både grundlæggende og kvantitativ analyse og skaber sine porteføljer med top-down og bottom-up aktieplukning.

Det er nemt at se den kvantitative vægt med Acadian Asset Management. Virksomheden praler åbent om sin "videnskabelige tilgang til innovation" og om, hvordan den tester over 700 unikke indikatorer, 30 individuelle rammer og talrige potentielle forbedringer til sin egen investeringsproces. Et internt forskergruppe skaber intern forskning, der arbejder med Acadian-systemet.

Acadian Asset Management afviser filosofisk den effektive markedshypothese og er placeret solidt i den aktive skole for investeringsstyring. Dens grundlæggende grundlag er at udnytte "mispricings" på værdipapirmarkederne, især globalt, hvor markederne ofte er meget mindre udviklede end i USA. Det unikke aspekt ved Acadians system er dets dedikation til algoritmer, hvilket reducerer slippe og reducerer transaktionsomkostninger og andre rådgivningsgebyrer.

Ledende medarbejdere og investeringsgruppe

Den ledende medarbejder hos Acadian Asset Management er godt forankret. Flere af sine højtstående officerer, herunder medstifter og administrerende direktør (CEO) Churchill Franklin og Chief Investment Officer John Chisholm, har tjent med virksomheden i mere end to årtier. De har hjulpet med at introducere Acadian til mere end tre dusin forskellige aktiestrategier i 2015, hvilket er ret et testamente, idet firmaet kun havde en egenkapitalstrategi lige så længe som 1988. Der er syv senior- eller executive vicepræsidenter. Brendan O.Bradley, som leder porteføljeforvaltning, har en Ph.D. i anvendt matematik og en bachelorgrad i fysik. Før han blev medlem af Acadian Asset Management i 2004 var Bradley vicepræsident hos Upstream Technologies. Ross A. Dowd leder global marketing og klienttjenester. Laurent de Greef er direktør for globale relationer og er en tidligere professor i økonomi. Andet vicepræsident, herunder Mauricio Karchmer, Mark J. Minichiello og Ted Noon, giver tilsvarende imponerende genoptagelser.

Det andet kritiske medlem af investeringsholdet er Malcolm P. Baker, professor i økonomi ved Harvard, med en Ph.D. fra Harvard, en master i filosofi fra Cambridge og en bachelor fra Brown. Baker er programdirektør ved National Bureau of Economic Research og er ansvarlig for at formulere investeringsforskningsagenda for Acadian.

Asset Classes and Products

Acadians investeringsgruppe kan lide at vurdere sine "aggregerede faktorer", som det beskriver som variabler understøttet af specifikke observationer fra en række discipliner, herunder statistisk analyse, grundlæggende egenkapitalindsigt, økonomisk videnskab og adfærdsmæssig finansiering . Hver faktor, der først analyseres, er klassificeret i en af ​​fire hovedaktivkategorier: værdi, kvalitet, vækst og teknisk.

Pr. 31. december 2015 administrerede Acadian Asset Management og dets datterselskaber mere end 66 milliarder dollar til ca. 100 kunder, hvoraf de fleste forvalter pensionsfonde, kapitalbevillinger, fonde og andre store institutioner. Den gennemsnitlige kontosaldo var anslået 300 millioner dollars. Brugerdefinerede porteføljer benchmarkes normalt mod JPMorgan GBI-Emerging Markets Index.

De primære aktivaklasser for Acadian-midler er emerging markets equity, global ikke-amerikansk egenkapital, regional egenkapital og småkapital. Fondene tilbyder også såkaldte "koncentrerede" produkter til kunder, der søger højere niveauer af merafkast og fokus på absolut risiko og højrisikojusteret afkast (normalt overvåget gennem Sharpe-forhold).