Schlumberger NV (NYSE: SLB SLBSchlumberger NV66. 43-0. 97% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ) kan være en passende bestand til din individuelle pensionskonto (IRA) eller Roth IRA afhængigt af din risikotolerance. Selskabets bestand har stor volatilitet og betydelig eksponering for bevægelse i energipriser. Det betaler et rimeligt udbytte, men udbyttet kan være i fare, hvis der fortsat er lave råvarepriser. Aktien kan dog tilbyde opadgående apprecieringspotentiale, hvis råolie- og naturgaspriserne går op igen. Undersøg følgende faktorer og beregninger for at afgøre, om bestanden passer til din portefølje.

Schlumberger Baggrund

Schlumberger er en stor integreret leverandør af olietjenester. Virksomheden leverer en bred vifte af tjenester og produkter til olie- og gasproducenter. Disse omfatter alt fra boredele og væsker til vurdering af kulbrintedannelse og -prøvning. Virksomheden tilbyder også software, informationsstyring og konsulenttjenester til olieproducenter.

Schlumberger beskæftiger over 100.000 mennesker i 80 lande rundt om i verden. Virksomheden opererer gennem tre segmenter: reservoirkarakteriseringsgruppen, boregruppen og produktionsgruppen. Reservoirkarakteriseringsgruppen fokuserer på teknologier og værktøjer, der giver olieproduktionsselskaber mulighed for at finde kulbrinteaflejringer. Boregruppen sælger teknologier og værktøjer til positionering og boring af olie- og gasbrønde. Reservoirproduktionsgruppen leverer tjenester, produkter og værktøjer, som maksimerer og forlænger levetiden for kulbrinteaflejringer.

High Volatility Stock

Schlumberger er et meget volatilt lager. Aktien har en beta på 1. 58 i oktober 2015. Dette indikerer, at det er over 1. 5 gange mere volatile, at det overordnede aktiemarked. Det har lavet meget store prisudsving i 2014 og 2015. Bestanden nåede kort over $ 115 i juni 2014. Den faldt derefter til en 52 ugers lav på omkring $ 70 i begyndelsen af ​​oktober 2015, en dråbe på over 39%. Hvis du holder Schlumberger lager i din IRA, skal du være i stand til at modstå denne volatilitet.

Schlumberger lager har en standardafvigelse på 1,64 fra oktober 2015. Standardafvigelsen er en statistisk måling af prisfordelingen omkring gennemsnittet. Selvom dette er relativt højt, er det ikke så højt som andre virksomheder i sektoren. Halliburton har en standardafvigelse på 1,98, og Baker Hughes har en standardafvigelse på 1,95. Analytikere er positive på Schlumberger, med 23 rating aktierne en buy og en anden seks giver den en overvægtskurs i oktober 2015 . Kun en analytiker havde beholdningen som undervægt, uden salgsklassifikationer.

Høj korrelation til energipriser

Schlumberger lager har en høj korrelation til råoliepriserne, svarende til andre virksomheder i sektoren. Bestanden havde en korrelation på omkring 0.75 til USAs Oliefond i de foregående to år fra oktober 2015. Den amerikanske oliefond er en børsnoteret fond (ETF), der sporer prisen på råolie. Et mål på 1 angiver en perfekt korrelation, mens en korrelation på -1 angiver en perfekt negativ korrelation. Den høje korrelation på 0,75 viser, at når olieprisen går op og ned, går prisen på Schlumberger lager generelt i samme retning.

Schlumberger lager har eksponering for svingninger af råoliepriser, der er berygtede for deres volatilitet. Råoliepriserne er faldet væsentligt i 2014 og 2015 på grund af en forsyningsglut i USA og bekymringer for en økonomisk afmatning i Kina. Hvis oliepriserne forbliver lave, kan dette i sidste ende skade firmaet. Stadig er Schlumberger det største selskab i sin sektor med en massiv markedsdækning på 99 milliarder dollar pr. Oktober 2015. Det vil være i stand til at modstå lavere råvarepriser end mindre virksomheder. Hvis oliepriserne til sidst genvinder, kunne den nuværende aktiekurs være en god mulighed for et indgangspunkt. Alligevel er der en betydelig risiko for, at oliepriserne fortsat forbliver under pres.

Øgede indtægter, faldende indkomst

Schlumberger har haft stigende indtægter siden 2012. Det tjente $ 41. 73 milliarder i 2012, en stigning på 5,5% i forhold til året før. Nettoomsætningen var over 45 milliarder dollar i 2013, en stigning på 8,4%. Virksomheden øgede indtægterne igen i 2014 til 48 milliarder dollar, en stigning på 7,3% i løbet af 2013.

Nettoresultatet var vokset til et fald i 2014. Schlumberger tjente $ 5. 23 milliarder i 2012, en gevinst på 9,4% fra året før. Dens 2013 nettoindtægt var $ 6. 8 mia., En kraftig stigning på over 30%. Imidlertid faldt nettoresultatet i 2014 til $ 5. 6 mia., En dråbe på over 17%.

Den konsekvente omsætningsvækst er et positivt resultat for investorer. Imidlertid har lavere råoliepriser skåret indtægter for store olieproducenter. Større olieproducenter vil have mindre indtægter at bruge på nye boreprojekter. Dette afspejles i den seneste indtjening. Schlumberger så sine indtægter for tredje kvartal af 2015 faldt 33% i forhold til samme kvartal året før. Virksomheden noterede sig en reduceret udnyttelse af produkter og tjenester fra sine kunder. Dette har fået analytikere til at sænke fremtidige indtjeningsestimater. Det kunne være en træk på virksomheden fremad.

Udbytte Historie

Schlumberger betaler et årligt udbytte på 2,56% pr. Oktober 2015. Dette svarer til et årligt udbytte på $ 2 pr. Aktie. Dette udbytte er attraktivt for indkomst investorer, der søger et passivt afkast fra deres investeringer. Det gør også Schlumberger til et godt lager at holde i en IRA, da du kan udskille beskatning på udbyttet. Udbytteudbyttet er steget, da aktiekursen er faldet. Aktiekurser og udbytte har generelt et omvendt forhold.

Risikoen for udbytte eller reduktion er et væsentligt problem. Andre virksomheder i olie- og gassektoren er blevet tvunget til at skære udbytte på grund af fortsat lave råvarepriser. Disse selskabers aktiekurser er faldet væsentligt i kølvandet på sådanne udbytteskæringer. Schlumberger har en nuværende udbetalingsgrad på 59%. Udbytteprocenten er et mål for, hvor meget penge selskabet vender tilbage til sine aktionærer. Det kan også være et mål for udbyttets holdbarhed. Dens udbetalingsgrad på 59% ser ud til at være bæredygtig for øjeblikket.

Schlumberger har også kunnet vokse sit udbytte konsekvent, selv i skyggen af ​​lavere råvarepriser. Udbyttebeløbet var $ 1. 51 pr. Aktie i 2014. Selskabet øgede udbyttebeløbet med 24,7% for 2015. Virksomheden har haft en årlig vækst på 16,4% for udbyttet i de seneste tre år.