Skatteformular 8606 er blevet stadig vigtigere takket være Roth IRAs popularitet og overdragelsen af ​​aktiver efter skat fra kvalificerede planer. I grund og grund skal du indsende Form 8606 for hvert år, du bidrager efter skat (ikke-fradragsberettiget IRA-bidrag) til din traditionelle IRA, og hvert år modtager du en fordeling fra din IRA, så længe du har efter skat, herunder rollovers af skat efter skat fra kvalificerede planer, i nogen af ​​dine traditionelle, SEP eller SIMPLE IRA'er. Her ser vi på denne skatteformular og nogle af reglerne omkring det.

Ikke-fradragsberettiget (efter skat) IRA Bidrag
Afgiftspligtigheden for din pensionskontofordeling bestemmes sædvanligvis af, om aktiverne kan henføres til forfald eller efter skat. Hvis dine aktiver er i en kvalificeret plan, er din planadministrator eller anden udpeget professionel ansvaret for at holde øje med dine forrentninger i forhold til efter skatt. For dine IRA'er ligger ansvaret hos dig.

Traditionelle IRA-bidrag
Hvis en skattepligtig ikke påberåber sig et fradrag af hans eller hendes traditionelle IRA-bidrag, er det normalt enten fordi han eller hun ikke er berettiget eller simpelthen foretrækker ikke at gøre det . En person, der er berettiget til fradrag, kan beslutte ikke at kræve det, således at hans eller hendes fremtidige udlodninger af beløbet er skatte- og straffefrit. Uanset årsagen skal skattepligtige indgive IRS-formular 8606 for at underrette IRS om, at bidraget ikke er fradragsberettiget (optælling som aktiver efter skat). For at rapportere efterskuddet skal individet udfylde del 1 i Form 8606.

Overdragelse af efter skattemæssige fordringer fra kvalificerede planer
En af de ting, som mange mennesker ikke ved om deres IRA'er, er, at de kan overføre aktiver efter skat fra deres kvalificerede plankonti til deres traditionelle IRA'er. Ifølge IRS Publication 590: "Form 8606 er ikke brugt i år, at du overfører fra en kvalificeret pensionsplan til en traditionel IRA, og overdragelsen inkluderer ikke-skattepligtige beløb. I disse situationer er en Form 8606 afsluttet for det år, du tager en fordeling fra den IRA. " Det kan dog stadig være en god idé at udfylde formularen til dine optegnelser.

Distributioner
Formular 8606 skal normalt indleveres hvert år, at en distribution sker fra en traditionel, SEP eller SIMPLE IRA, hvis nogen af ​​dine traditionelle eller SEP IRA'er holder efter skat. Undladelse af at indsende Form 8606 kan resultere i den individuelle indkomstskat og en straffe for tidlig fordeling af beløb, der skal være skattefri og straks. Uddelinger er også rapporteret i del 1 af blanketten.

Fordelinger er pro-ratede
Som vi har angivet ovenfor, skal du, når du har en fordeling, bestemme, hvor stor del af fordelingen der kan henføres til efter skat .Den del af fordelingen, der ikke er skattepligtig, skal fordeles med beløb, der er skattepligtige. For eksempel, hvis den enkelte bidragede med $ 2, 000 i efter skat og har en pretax-balance på $ 8.000, ville en fordeling på $ 5.000 blive vurderet til at inkludere $ 1 000 efter skat og $ 4 000 i pretax aktiver. Denne pro rata behandling skal fortsætte, indtil alle efter skat er fordelt.

IRA'er er aggregeret
For at bestemme den del af distributionen, der er skattepligtig, skal skatteyderne samle alle deres traditionelle, SEP og SIMPLE IRA-saldi. Dette krav gælder, selv om bidragene efter skat blev foretaget til kun en IRA. De trinvise instruktioner for del 1 på blanketten vil hjælpe den enkelte med at beregne den afgiftspligtige del af distributionen.

Roth IRA-konverteringer
En person, der konverterer hans eller hendes traditionelle, SEP eller SIMPLE IRA til en Roth IRA, skal være i stand til at skelne mellem konverteringsaktiverne og beløbene, der repræsenterer faste Roth IRA-bidrag og indtjening. Denne sondring er nødvendig for at afgøre, om en del af en Roth IRA-fordeling er underlagt indkomstskat og / eller straf. For at behørigt tage højde for disse konverteringsbeløb skal individet udfylde del ll på Form 8606.

Fordelinger fra Roth IRAs
Afsnit 3 er afsluttet for at rapportere uddelinger fra Roth IRA'er. Gennemførelsen af ​​dette afsnit gør det muligt for en person at afgøre, om en del af hans eller hendes Roth IRA-fordeling er skattepligtig og / eller underlagt straffen på 10% for tidlig distribution.

Recharacterizations
En person, der recharacterizes en Roth konvertering eller et IRA bidrag skal vedlægge et brev (erklæring) til hans eller hendes skatteafkast, der forklarer recharacterization. I dette brev vil du f.eks. Inkludere, hvor meget der tilskrives bidraget eller konverteringen og det beløb, der tilskrives indtjeningen eller angiver, om der var tab på beløbet. Oplysningerne i udsagnet bestemmes sædvanligvis af, hvorvidt individet rekaracterizing fra en traditionel IRA til en Roth IRA eller omvendt, eller om individet recharacterizing en Roth konvertering. For eksempler på de oplysninger, der skal medtages i oversigten, se instruktionerne for arkiveringsformular 8606.

Formular 8606 arkiveres ikke, hvis hele bidraget eller konverteringen er recharacterized. Men hvis kun en del af bidraget eller konvertering er recharacterized, skal den enkelte udfylde del 1 af Form 8606.

Straffe
En person, der undlader at indsende Form 8606 for at rapportere et ikke-fradragsberettiget bidrag, skylder IRS a $ 50 straf. Hvis den ikke-fradragsberettigede bidragsbeløb er overdrevet på formularen, vil en bøde på $ 100 finde anvendelse. I begge tilfælde kan sanktionen frafaldes, hvis skatteyderen kan vise rimelig grund til ikke at overholde kravene.

Andre overvejelser
Skilsmisse
Generelt er en overførsel af IRA-aktiver fra en ægtefælle til en anden ikke skattepligtig for nogen af ​​ægtefællerne, hvis overførslen er i overensstemmelse med skilsmisse- eller separationsaftalen.Hvis en sådan overførsel resulterer i en ændring i ejerskabet af beløbene efter skat, skal begge ægtefæller indsende Formular 8606 for at vise det efter skat, der ejes af hver. Et brev, der forklarer ændringen, skal vedlægges hver ægtefælles selvangivelse.

Inherited IRAs
Personer, der arvede IRA'er, der omfatter efter skat, skal også indsende Formular 8606 for at kræve den ikke-afgiftspligtige del af distributionen. Det er vigtigt at bemærke, at beløbet efter skat i en arvet IRA ikke kan tilskrives en fordeling af aktiver fra en regelmæssig ikke-arvet IRA (dvs. en IRA, som modtageren etablerede med egne bidrag.) Denne regel er en af undtagelserne fra den anden regel, der kræver, at alle traditionelle IRA-saldi aggregeres (forklaret ovenfor). For eksempel antager, at en person har en traditionel IRA, som han eller hun etablerede og finansierede, og denne IRA omfatter kun pretaxbeløb. Hvis denne person arver en traditionel IRA, der omfatter efter skat, vil hans eller hendes udlodninger fra den arvede IRA blive vurderet for at bestemme de beløb, der kan henføres til efter skattemæssige aktiver. Restbeløbet af modtagerens egen IRA ville ikke indgå i denne beregning.

The Bottom Line
Nu skal du have en god forståelse for vigtigheden af ​​at indgive Form 8606. Som vi har demonstreret, kan indgivelse af denne formular betyde skattebesparelser, mens manglende fil kan medføre betaling af IRS-skat og sanktioner på beløb, der rent faktisk er skatte- og straffefrit. Det er vigtigt at bemærke, at de her angivne oplysninger kun er en retningslinje, og at hver enkelt persons forhold kan kræve en ændring af de generelle krav til arkivering. Hvis du ikke er sikker på, om du skal sende Form 8606, skal du spørge din skatterådgiver. Og for hvert år, at du indsætter denne formular, behold kopierne sammen med din selvangivelse. Disse kan vise sig nyttige i fremtiden for at bestemme, hvordan dine transaktioner blev behandlet til skatteformål.