Forbrugerklammesektoren tilbyder defensiv eksponering for et bestemt segment af aktiemarkedet, der har tendens til at vise lavere volatilitet i forhold til andre sektorer, hvis produkter er af skønsmæssig karakter. Forbrugsstifter tilbyder også over gennemsnittet udbytter i forhold til det bredere marked. Consumer Staples Select Sector SPDR ETF (NYSEARCA: XLP XLPSel Sct Cns Stp52. 57-1. 07% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ) og Vanguard Consumer Staples ETF (NYSEARCA: VDC VDCVngd Cnsm Stpls135. 04-0. 99% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ) er to fremragende passive investeringsvalg, der tilbydes af henholdsvis State Street Global Advisors og Vanguard, der giver eksponering for forbrugsstifter sektor. Hovedforskellen mellem disse to børsnoterede fonde (ETF'er) ligger i deres porteføljekoncentrationer og gebyrer.

Porteføljekonstruktion

Forbrugerklammerne Select Sector SPDR ETF følger resultaterne af S & P Consumer Staples Select Sector Index, der består af aktier af virksomheder, der opererer inden for brancher, herunder fødevarer og stifter detailhandel, husholdningsartikler og fødevarer. De fleste af virksomhederne i XLP's portefølje har stærke økonomiske moats og stærke tilstedeværelse i USA. Fonden anvender en fuld replikationsstrategi og besidder aktier i fødevare- og hæfteklassesalg med 24% tildeling, drikkevarer med 21% tildeling, husholdningsvarer med 20% tildeling, fødevareprodukter med 18% tildeling og tobak med 16% tildeling.

Forbrugsstifter Vælg sektor SPDR ETF har et meget mindre antal bestande, ca. 37 i alt i forhold til Vanguard Consumer Staples ETF. De øverste 10 beholdninger af XLP tegner sig for omkring 62% af fondens aktiver og omfatter virksomheder som Procter & Gamble Co. (NYSE: PG PGProcter & Gamble Co86. 05-0. 61% Lavet med Highstock 4 Coca-Cola Company (NYSE: KO KOCoca-Cola Co45. 47-1. 09% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ), Philip Morris International , Inc. (NYSE: PM PMPhilip Morris International Inc102. 14-0. 51% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ), CVS Health Corp (NYSE: CVS CVSCVS Health Corp66 . 80-3. 54% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ) og Altria Group, Inc. (NYSE: MO MOAltria Group Inc63. 45-0. 72% Opret med Highstock 4. 2. 6 ).

Vanguard Consumer Staples ETF registrerer i 2004 resultatet af MSCI US Investable Market Consumer Staples 25/50 Index, som indeholder 100 aktier af virksomheder, herunder producenter og distributører af fødevarer, drikkevarer og tobak Produkter. På samme måde som for forbrugsstifter Select Sector SPDR ETF, har VDC ikke beholdninger af virksomheder, der driver bil- eller fritidsvirksomheder.Fonden anvender en fuld replikationsstrategi og har aktier i sektorer som emballerede fødevarer og kød med 19% tildeling, husholdningsvarer med 18% tildeling, bløde drikkevarer med 18% tildeling, tobak med 15% tildeling og narkotikahandel med 9% tildeling.

Vanguard Consumer Staples ETF har omkring 100 aktier, hvilket er et meget større antal bedrifter i forhold til Consumer Staples Select Sector SPDR ETF. Mens fondens 10 største beholdninger overlapper stort set med XLP, tildeler Vanguard Consumer Staples ETF en mindre vægt til hver af dem. De øverste 10 beholdninger af VDC tegner sig for ca. 58. 7% af fondens aktiver og omfatter virksomheder som Procter & Gamble Co., Coca-Cola Company, PepsiCo, Inc. (NYSE: PEP

PEPPepsiCo Inc109. . 87% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ), Philip Morris International, Inc. og Altria Group, Inc. Investeringspræstation

ETF har i februar 2016 vist en meget minimal sporingsfejl under 10% af de gennemsnitlige årlige afkast af de underliggende indekser. Dette skyldes primært gebyrer og omkostninger opgjort over indre værdi (NAV). Begge ETF'er viste meget stærke afkast for de tre- og femårige tidshorisonter, der overgik de fleste af deres jævnaldrende. For den treårige periode genererede XLP et gennemsnitligt årligt afkast på 14,15% med et Sharpe-forhold på 1,26, mens VDC viste et gennemsnitligt årligt afkast på 14,8% og et Sharpe-forhold på 1. 28. For det I en femårig periode genererede XLP et gennemsnitligt årligt afkast på 15,05% med et Sharpe-forhold på 1,44, mens VDC viste et gennemsnitligt årligt afkast på 15,03% og et Sharpe-forhold på 1,46. Begge midler har modtaget fire stjernede samlede vurderinger for deres risikojusterede forestillinger fra Morningstar i forbrugerbeskyttelseskategorien.

Investeringsvilkår

Både XLP og VDC tilbyder investorer lignende udbytteudbytter. Fra februar 2016 har Consumer Staples Select Sector SPDR ETF et 30-dages SEC-udbytte på 2,39%, mens Vanguard Consumer Staples ETF har et 30-dages SEC-udbytte på 2,43%. VDC tilbyder en af ​​de billigste eksponeringer til forbrugsstifter med en nettokostsats på 0,1%. XLP har et lidt højere nettoprisforhold på 0,14%. Derudover har XLP samlet næsten $ 9. 5 milliarder i aktiver under ledelse (AUM), hvilket gør det meget mere flydende i forhold til VDC, som har meget mindre handelsvolumener og 2 dollar. 8 milliarder i AUM.