Da jeg stadig var en ung buck ude på arbejdspladsen, offentliggjorde finansielle magasiner jævnligt regneark til beregning, da du havde penge nok til at gå på pension. Processen blev meget nemmere, da vi fik vores første pc. Programmer som Microsoft Money havde en pensionsplanlægger, hvor du indtastede dine personlige data, og programmet gjorde beregningerne for dig.

I mange år betragtede finansielle planlæggere fire grundlæggende tal for at være konservative skøn:

• Retur på din portefølje: 6%
• Inflation: 2%
• Alder du har brug for penge til: 120 år gammel
• Andel af din portefølje til at investere i aktiemarkedet : 100 minus din alder ved pensionering

Når du har stoppet med at arbejde, kan du leve af dit reden æg plus alderspension i resten af ​​dit liv. Hvis computerprogrammet sagde, at dine penge ville vare indtil din 120 ^th fødselsdag eller længere, var du hjemme fri. Første gang jeg plugged i mine oplysninger, sagde jeg, at jeg kunne gå på pension straks - så længe jeg døde, før jeg blev 72. Det var da vi begyndte seriøst at stikke penge væk til pensionering.

Det endelige nummer på listen var en del af en konservativ investeringsformel. Hvis du pensioneret i en alder af 65 år, gik 65% af dit eget æg i cd'er og højkvalitetsobligationer med et indskrukket 6% afkast. De andre 35% gik ind på markedet. Formlen fungerede godt for mine første par års pensionering.

At alle blæste i efteråret 2008, da den første TARP-regning blev godkendt. Bankerne tog deres nyfundede penge, betalte gæld og kaldte deres cd'er. På det tidspunkt leverede vores cd'er gennemsnitligt 6%, en sats lige i overensstemmelse med vores overordnede pensionsplan. I dag er den bedste sats for en femårig cd omkring 1. 8%.

Har vi fortsat fulgt det gamle paradigme og holdt 65% af vores portefølje i disse traditionelt sikre investeringer, ville indtægten fra den del af vores portefølje være faldet med 80%. Desuden er renten ikke budende. Federal Reserve har gjort det helt klart, at det har til hensigt at holde renten så lav i de kommende år.

Belastningen med lav rente er kun forværret af inflationen. Planlægning omkring en 2% inflation vil simpelthen ikke virke mere. Helt ærligt ligner den føderale regering os om inflationen, hvilket er et problem, jeg har adresseret før. Shadow Government Statistics rapporterer en nuværende, 1990-baseret alternativ inflationstakt på knap 6%. Af over 3.000 svar på vores seneste inflationstest troede 34%, at inflationen er 6% -8%.

Du tror måske, at disse tal er høje, men de er meget tættere på virkeligheden end regeringen ville have os til at tænke på baseret på den triste lille 1.7% øge vores Social Security checks modtaget i år. Hvis du planlægger at regne med 2% inflation, bør du også planlægge at sælge dit hjem og flytte ind i dit barns soveværelse, for det er her, hvor planen får dig.

I en nøddeskal er der siden 2008 sket en tilbagevenden af ​​udbyttet og inflationen for pensionsplanlægning. Udbyttet på traditionelt sikre investeringer er faktisk under 2%, mens inflationen ligger tættere på 6% afhængigt af hvem vi vælger at tro (når du er i tvivl, tjek dine kreditkortopgørelser).

Men ærligt nok er det den fjerde figur - "100 minus din alder" - der vil garantere for mange pensionister, der løber tør for penge for tidligt. At holde en stor del af din portefølje uden for markedet i investeringer, der ikke engang holder op med inflationen, er dumt hårdt. Vores gyldne år kan hurtigt blive et mareridt af fattigdom, hvis vi ikke er forsigtige.

Det eneste tal, der stadig giver mening, er den alder, dine penge skal vare til - 120 år gamle. Efterhånden som forventede levealder vokser, bliver det mere og mere vigtigt at planlægge et langt liv. Men hvis du løber ud på 119, helvede med det.

Blomstrende under New Retirement Paradigm

Desværre er det nye pensioneringsparadigme mere kompliceret og sværere at definere. Lad os starte med udbytte på din portefølje.

Regeringen udskriver penge ved lynhastighed. Inflationen er stigende, hvilket gør afkastet tilstrækkeligt til pensionering til et bevægeligt mål, der bedst beskrives som "nok til at holde øje med inflationen og give indkomst som supplement til social sikring." Hvis det ikke gør det, bliver du fattigere hver dag, og i sidste ende bliver dit reden æg væk.

Hvad med inflationen? Læs inflation forudsigelser fra 10 år siden. Næsten alle sagde, at det ville være omkring 2%. Personligt er jeg ikke psykisk; Jeg har ingen forudsigelse, kun et commonsense forslag: Err på forsigtighedssiden. Hvis du ender med lidt flere penge end planlagt, er det ikke en dårlig ting. Hold øje med dit inflationsskøn, overvej andre kilder end Bureau of Labor and Statistics (BLS), og juster det, når det er nødvendigt.

Hvad med "omkring 100 minus din alder?" Mest kyndige pensionister accepterer at traditionelt sikre, højrentebærende investeringer har forladt bygningen og kommer ikke tilbage. Vi må være alt for at overleve.

Men ved "alt i" forstår jeg ikke alt på aktiemarkedet. Jeg vil ikke anbefale det mere end jeg vil anbefale at bruge hele dit æg æg på en livrente eller en anden investering. "Sæt ikke dine æg i en kurv" er et berømt ordsprog af en grund.

Ved "alt i" mener jeg fuldt ud forpligtet til at lære og forstå, hvilke muligheder der stadig er tilgængelige for at nå dine pensionsmål. Dette kan omfatte muligheder som en annuitet eller omvendt realkreditlån, ud over andre mere traditionelle investeringer.

Og vi må være alt for diversificering. Vi kan ikke risikere at miste vores reden æg, når vi er stoppet med at arbejde. Det betyder at lede efter mange muligheder, der giver sikkerhed, udbytte, vækst og inflation beskyttelse.

Der er ikke et køretøj til at få arbejdet gjort. Det tager en kombination, der hver især bidrager til din økonomiske sundhed på sin egen unikke måde. Udbyttebetalende aktier er et godt eksempel. Hvis du ejer en aktie, der betaler et 3% udbytte, slår det ikke på, hvad jeg tror at være den reelle inflation. Hvis denne aktie opskærer en anden 6% ud over udbyttet, har du inflationsslag og nogle tilbage til at supplere dine Social Security checks uden at tappe ind i din rektor.

Hitting a Moving Target

Folk på begge sider af pensionen skal tilpasse sig en forandret verden. Vi forsøger at ramme et bevægeligt mål, men det kan gøres. Lad os gennemgå de nye benchmarks for at holde styr på:

1. Vores portefølje skal vokse med en sats, der er tilstrækkelig til at slå inflationen og give supplerende indkomst.
2. Vi bør regelmæssigt overvåge inflationen. Tag BLS officielle sats med et saltkorn, og overvej alternative priser. Kun du kender din personlige inflation, så overvåge dine omkostninger fra år til år og planlægge for stigninger i sektorer som sundhedspleje. Sørg for, at en del af din portefølje er afsat i investeringer, der har historie med at holde øje med inflationen, såsom ædle metaller.
3. Planlæg for et langt liv. 120 år er stadig en god tommelfingerregel.
4. På nuværende tidspunkt ser jeg ingen grund til at eje CD'er, TIPS eller andre faste investeringer. Deres uhyre rater vil ødelægge din portefølje. Det efterlader 100% af din portefølje for at nå dit mål. Hvis målene flytter, må vi kunne flytte med dem.

Jeg ved positivt, at jeg kender et stort antal mennesker, der har akkumuleret et anstændigt reden æg. En gammeldags tommelfingerregel, som aldrig ændres, er at arbejde hårdt og arbejde smart. Folk, der havde færdigheder og fremsyn for at opbygge en stor pensionsalder, har de nødvendige kvaliteter til at lære at gøre det til sidst. Det er simpelthen et spørgsmål om at lære et nyt færdighedssæt.

Jeg er mindet om linjen fra den gamle Mission Impossible tv-serie: "Dette er din mission, hvis du vælger at acceptere det." Baby boomers og pensionister har imidlertid intet valg. Vi må acceptere det. Nu er det tid til at komme videre med jobbet.

For at hjælpe os med at komme i gang, har jeg samlet de ledende eksperter til at udforske de problemer, vi står over for og præsentere virkelige, brugbare løsninger, som du kan indføre i dag, uanset om du allerede er pensioneret eller har nogle år at gå .

Disse eksperter omfatter John Stossel, tidligere co-anker på ABCs 20/20 og nu på Fox Business Network's Stossel , David Walker, tidligere Comptroller General of the United States og Jeff White, amerikanske president Financial Group. Diskussionen vil blive modereret af Casey Researchs egen David Galland.

Den online begivenhed kaldes America's Broken Promise: Strategier for en pension, der er værd at leve , og den præsterer torsdag den 5. september ^th . Svaret har været overvældende, så hvis du vil reservere et sted så klik blot her for at finde ud af mere.
Dennis Miller er forfatteren af ​​"Retirement Reboot", en bog, der beskriver hans egen rejse for at redde sin pension i et lavt udbytte turbulent investeringsmiljø og giver læsere med handlingsmæssige ideer til at få deres pensionsfinansiering tilbage på rette spor.Han arbejder sammen med nogle af landets øverste investeringsforvaltere, forfattere og analytikere for at tackle de økonomiske udfordringer, som dagens pensionister står over for. I samarbejde med analytikere ved Casey Research skabte Dennis "Miller's Money Forever", et nyhedsbrev, der giver pensionister, og de, der snart skal blive pensioneret, med handlingsmæssige anbefalinger om, hvordan man forbereder og opretholder en rentabel pensionsportefølje. Før han blev pensioneret i 2008, løb Dennis en vellykket konsulentvirksomhed og udarbejdede flere bøger om salgsledelse. Han var også en regelmæssig bidragyder til American Management Association og en aktiv international foredragsholder i 40 år. Find flere af Dennis 'kolonner og seneste specialrapporter på millersmoney. com eller kontakt ham på dennis @ millersmoney.