Hvis du søger at investere i din pensionsplan for arbejdspladser, finder du meget information om 401 (k) s. Men hvad nu hvis din eneste mulighed er en 457-plan? Disse planer er en mindre kendt mulighed for regeringsarbejdere og non-profit medarbejdere. Hvis du har startet et nyt job, hvor en 457-plan er din eneste mulighed, skal du kende planenes ind og ud.

Hvad er en 457 Plan?

En 457 plan har to typer. A 457 (b) tilbydes statslige og lokale myndigheder, mens en 457 (f) er for højtbetalt nonprofitmedarbejdere. For en 457 (b) plan kan du bidrage med op til $ 18.000 og en ekstra $ 6.000, hvis du er ældre end 50 år. Hvis du er inden for tre år med normal pensionsalder (ifølge din plan), kan du bidrage med op til $ 36.000. Der er også en anden indhente-mulighed. I henhold til Internal Revenue Service (IRS) kan du bidrage med den "grundlæggende årlige grænse plus størrelsen af ​​den grundlæggende grænse, der ikke blev brugt i tidligere år (kun tilladt, hvis du ikke bruger en alder af 50 eller over indskudsbidrag). "(For mere, se: Hvad er forskellen mellem en 401 (k) plan og en 457 plan? )

457 (f) planen kræver, at medarbejderen arbejder indtil en aftalt tid. Hvis medarbejderen forlader før denne dato, fortaber de deres ret til 457 (f) planen. Denne plan tilbydes normalt kun til at vælge medlemmer af en organisation. Da medarbejderen skal opfylde visse krav til at modtage deres 457 (f) ved pensionering, forbliver planen i selskabets hænder. Denne plan er heller ikke berettiget til overdragelse. Hvis du har en 457 (f) plan, er du berettiget til at bidrage op til 100% af din indkomst. Dette bruges primært som en stærk fordel og rekruttering værktøj til at finde talentfulde ledere. Medmindre du realistisk kan forestille dig at være leder af et nonprofit, er du usandsynligt, at du kan løbe ind i denne plan i din karriere.

Fordele

En af de bedste fordele ved 457 (b) er, at hvis du forlader dit job, kan du rulle over din konto til en individuel pensionskonto (IRA) eller 401 ). Det er vigtigt at huske, at dette kun er en mulighed for 457 (b) planen, ikke 457 (f) planen. I modsætning til 401 (k), der kun tilbyder $ 6, 000 i indhente bidrag, giver 457 (b) dig mulighed for at sætte dobbelt beløb i forhold til din pensionsplan. Dette er især vigtigt, hvis du forsøger at kompensere i årevis, hvor du ikke sparer for pensionering. (For mere se: Pensioneringsparetips for 45- til 54-årige .)

Ulemper

I modsætning til 401 (k), vil det uanset match, som din arbejdsgiver bidrager, tælle som en del af dit bidrag. Det betyder, at hvis din arbejdsgiver bidrager med $ 8.000, kan du kun bidrage med $ 10.000 (medmindre du deltager i en indhøstningsstrategi). Hvis du er vant til 401 (k), er du måske allerede opmærksom på, at grænsen på $ 18.000 kun gælder for medarbejderbidrag.Sølvforingen er, at regeringerne sjældent leverer matchende programmer inden for 457 (b) planen. Det er for det meste op til medarbejderne at sikre, at de sparer et passende beløb.

En anden lighed med en 401 (k) er, at du skal starte distributioner fra 457 (b) ved 70 1/2 år. (For mere, se: Glem ikke at tage minimale fordelinger .)

Bundlinjen

A 457 (b) kan være en god mulighed for regeringsarbejdere og muliggør fremragende indhente muligheder for folk, der har ventet at spare til pensionering. Hvis du har en 457 (f) plan, er du i stand til at lægge endnu flere penge væk til pensionering. Men for 457 (f) er planen kun din, når du går på pension, og kun hvis du opfylder de krav, der er fastsat af arbejdsgiveren. For 457 (b) planen er du ikke berettiget til at bidrage så meget som i en 401 (k) (indtil du er over 50). Husk altid at veje dine muligheder nøje og tale med en professionel rådgiver, hvis du har brug for mere specifik vejledning. (Se mere: Almindelige spørgsmål om pensionsplaner .)