Du er sårbar, når du stoler på en finansiel rådgiver. For det første er det selvsagt følsomt at beskæftige sig med penge. For det andet er de finansielle markeder flygtige, og nedture sker, på trods af de bedste finansielle rådgivere. Så hvordan kan forbrugeren finde ud af om han eller hun får forsvarlig økonomisk rådgivning?

Hold øje med disse 5 røde flag

Gennemgå disse 5 advarselsskilte for at snyde ud, om du måske får dårlig økonomisk rådgivning.

1. Din rådgiver balker når du spørger, hvordan han eller hun er betalt. Finansielle rådgivere arbejder ikke gratis, og det er vigtigt at forstå, hvordan dit er betalt. Generelt, hvis din rådgiver udbetales på kommission, så er der større incitament til at arbejde først for sig selv ved at anbefale overdreven køb og salg af værdipapirer. Faktisk er der et navn til denne slags skrupelløse adfærd, det hedder 'churning'. '(Se mere: Fee-Only Financial Advisors: Hvad du behøver at vide .)

2. Din rådgiver er ikke en fiduciary. Fiduciærstandarden kræver, at dine pengeforvaltere holder dine aktiver i tillid og forvalter aktiverne til dine interesser, ikke deres egne.

Selvom der ikke er garanti for dårlig økonomisk rådgivning, har rådgivere, der ikke er fiduciaries, en stærk potentiel interessekonflikt. Der er en vaskeri liste over typer certificeringer for finansielle rådgivere; CFA, CPA, AIF, CFP, EA, CEBC og meget mere. Faktisk er der ingen universel betegnelse for den finansielle praktiserende læge. Men én ting er sikker, du vil have en rådgiver, der sætter dine interesser foran sig selv. (For mere se: Hvad du behøver at vide om fiduciary standard .)

3. Din rådgiver lover en unormalt høj garanteret afkast.

Finansmarkederne er volatile og afkast går op og ned. Det er ikke usædvanligt for aktiemarkedet at falde 10 eller 20% et år kun for at genoplive det næste. Det samme gælder for obligationsmarkederne. Selvom der er faste indkomstprodukter, såsom indskudsbeviser og annuiteter, med lovede afkast, hvis rådgiveren lover højere end markedsrenten, skal du være forsigtig. Risiko og retur er omvendt korreleret. Med andre ord, for at have mulighed for en højere afkast skal du nødvendigvis tage større risiko. Vær skeptisk, når du får en sikker og høj afkast. (For mere, se: Hvordan For at undgå at falde ned til næste Madoff Scam .)

4. Må ikke svæves af stamtavle. Rådgiveren får total tillid på grund af deres imponerende uddannelsesmæssige baggrund. Der er skrupelløse rådgivere med grader fra prestigefyldte universiteter. Der kan også være svindlere i din kirke, alumniorganisation eller nabogruppe (Se: Affinity Fraud .)

Tilknytning svarer ikke til tillid.

Harvard-uddannede Gabriel Bitran, en tidligere professor og associerede dekan fra den prestigefyldte MIT Business School, sammen med sin søn, Marco, lovede afkast på 18% til 23% fra deres proprietære computerprogram. Deres hedgefond, GMB Capital, siphoned penge fra deres kunders konti og de endte i fængsel. (For mere se: Affinity Svindel: Ingen Sikkerhed I Numbers .)

5. Kør, gå ikke, hvis rådgiveren beder dig om at foretage checks, der skal betales til ham eller hende personligt i stedet for et velovervejet overførselsagentur eller firma.

Forstå korrekte procedurer for forvaltning af investeringer. Pas på, om du ikke modtager månedlige udsagn og / eller udsagnene ikke er klare og nemme at forstå. Hvis firmaets investeringskommunikation ikke indeholder navnet på investeringerne i kontoen, er investeringsafkast, markedsværdi og omkostningsgrundlag for investeringerne så forsigtige. (For mere, se: Top Financial Advisor Svindel og hvordan man undgår dem .)

The Bottom Line

Det er dine penge og i sidste ende skal du være ansvarlig for at vette den finansielle professionelle. Der er aldrig en "garanteret" perfekt investering eller finansiel rådgiver. Brug god dømmekraft og udøvelse af due diligence, når du samarbejder med professionelle pengeforvaltere og rådgivere. (For mere se: Betaling af din investeringsrådgiver: Gebyrer vs Kommissioner .)