Fordelen ved en diversificeret portefølje er, at det hjælper med at beskytte dig mod at sælge investeringer med tab under pensionering. Det er et skridt, der kan skade din portefølje alvorligt, især i de tidlige år. Korrekt diversificering også "kan bogstaveligt talt fordoble de penge, en investor kan bruge ved pensionering og fordoble det beløb, som investor kan forlade til hans eller hendes arvinger," skriver Paul A. Merriman, formand for Merriman Financial Education Foundation, i en MarketWatch-kolonne.

For at reducere risikoen for at skulle sælge nogen beholdninger, når de er nede, vil du medtage en række aktivklasser i din pensionsportefølje. Her er et kig på de store aktivklasser du måske overvejer, og deres historiske afkast - samt hvordan man investerer i dem.

S & P 500 Aktier

Fra 1928 til 2015 har S & P 500 returneret et geometrisk gennemsnit på 9,5% om året i henhold til datasammensætninger og beregninger af professor Aswath Damodaran fra New York University's Stern School of Business. (Se Hvad er forskellen mellem aritmetiske og geometriske gennemsnit?) Næsten alle investorer vil gerne medtage denne aktivklasse i hans eller hendes portefølje, og den bedste måde at gøre det på er ikke at investere i individuelle aktier, som kan være for risikabelt, men at investere i en omkostningsindeksfond eller en børsnoteret fond (ETF), som vil give dig bred eksponering for hundredvis af store, børsnoterede amerikanske virksomheder.

Investeringsmuligheder for denne aktivklasse

• Vanguard S & P 500 ETF (VOO): 0. 05% omkostningsforhold, 14. 45% gennemsnitligt årligt afkast siden fondets start i 2010
• iShares Core S & P 500 ETF (IVV): 0. 07% omkostningsforhold, 6. 95% gennemsnitligt årligt afkast i løbet af de sidste 10 år

Enhver fond, der følger S & P 500, skal udføre tilsvarende, så vælg en med lav omkostningsprocent. På den måde vil gebyrer ikke spise i dit afkast. (Se De 4 bedste S & P 500 Indeksfonde og Hvordan kan jeg købe en S & P 500-fond?)

Små selskabsaktier

Småkapitalblandinger (bestående af 50% værdipapirer og 50% vækstaktier) havde gennemsnitlige afkast på 12,7% fra 1930 til 2013 i henhold til data leveret til MarketWatch af dimensionelle fond rådgivere. Aktiekapitalværdipapirer havde årligt gennemsnitligt afkast på 14,4% i samme periode. Til sammenligning returnerede S & P 500 9,7% i samme periode. Mens småkapitalbeholdninger repræsenterer større risiko og volatilitet, kan de betale sig, hvis du holder dem på lang sigt og sælger, når de er i gang.

Investeringsmuligheder for denne aktivklasse

• Vanguard Small Cap ETF (VB) (L4): 0. 08% omkostningsforhold, 6. 82% gennemsnitligt årligt afkast i løbet af de sidste 10 år
• iShares Russell 2000 ETF (IWM) (L8): 0.20% udgiftsforhold, 5. 29% gennemsnitligt årligt afkast i løbet af de sidste 10 år

(Læs Hvad er nogle af de bedste småkapitalindeksfonde? og En introduktion til småkapitalbeholdninger .)

Udenlandske aktier

Der er mange måder at investere i en kurv af udenlandske aktier. Du kunne vælge en landfond, en regionalfond eller en verdensfond. Når diversificering er dit mål, er investering i en fond for en enkelt land beslægtet med at købe aktier i et selskab i S & P 500, idet det betragtes som højere risiko.

Et populært valg for at få eksponering for mange landes markeder er gennem en fond, der følger Morgan Stanley Capital Index Europa, Australien og Far East Index (MSCI EAFE). Dens brutto afkast siden 1. maj 1994 er 4. 95%. Siden 2002 gav sit bedste år (2003) 39,17%, og det værste år (2008) var -43. 06%.

Investeringsmuligheder for denne aktivklasse

• iShares MSCI EAFE Indeks ETF (EFA): 0. 33% omkostningsforhold, 1. 71% gennemsnitlig årlig afkast i løbet af de sidste 10 år
• Vanguard MSCI EAFE ETF (VEA) : 0. 09% udgiftsforhold, -0. 91% gennemsnitligt årligt afkast siden starten i 2007

Når du vælger en udenlandsk fond for din portefølje, skal du sørge for, at fonden enten udelukker amerikanske virksomheder eller at du tegner for fondens amerikanske beholdninger i din porteføljes samlede aktivfordeling. MSCI EAFE-indekset udelukker amerikanske virksomheder og omfatter mellemstore og store cap aktier i mange virksomheder i industrilande. (For yderligere læsning se EFA: iShares MSCI EAFE Index ETF , VEA: Vanguard MSCI EAFE ETF og Finde Fortune i Foreign Stock ETFs .)

Statsobligationer

Obligationer med længere levetid betaler normalt højere renter end obligationer med kortere vilkår, men da de har større risiko for at miste værdien til inflationen, kan kortsigtede obligationer være et mere sikkert bud.

3-måneders regninger - Disse kortfristede gældsforpligtelser, støttet af den amerikanske regering, er gennemsnitligt (geometriske) årligt returneret til 3,45% mellem 1928 og 2015, ifølge Damodaran.

Skatkammerbevisbeskyttede værdipapirer - TIPS er først udstedt i 1997 og er obligationer, der er indekseret for inflation. De har en fast rente og en fast løbetid, men deres primære værdi stiger eller falder hver måned i overensstemmelse med inflationen. Denne investering er god til at bevare værdien af ​​dine penge, men ikke for at øge den reelle værdi af din portefølje. (Se Pensionsplanlægning: Hvorfor Real Return Rates Matter mest .)

10-årige amerikanske statsobligationer - Fra 1928 til 2015 har disse rentebetalingerne føderale statspapirer returneret et geometrisk gennemsnit af 4. 96% om året, ifølge Damodaran. (Læs mere i Hvorfor 10-årige amerikanske statsobligationsrenter .)

Du kan investere direkte i amerikanske statsobligationer gennem TreasuryDirect. gov at låse i din retur og forfaldstidspunkt, men du bliver nødt til at geninvestere de halvårlige kuponbetalinger selv. Du kan også investere i statsobligationer gennem fonde og ETF'er, hvor du vil holde obligationer med en række løbetider, og fondsselskabet vil automatisk geninvestere obligationernes udlodninger.Det er også lettere at opnå diversificering med en obligationsfond sammenlignet med køb af individuelle obligationer. (Se Fordele og ulemper ved obligationsfonde kontra obligatoriske ETF'er .)

Investeringsmuligheder for denne aktivklasse

• iShares TIPS Bond ETF (TIP): 0. 20% omkostningsforhold, 4. 48 % gennemsnitlige årlige afkast for de seneste 10 år
• iShares 1-3 År Treasury Bond ETF (SHY): 0. 15% omkostningsgrad, 2. 36% Gennemsnitlig årlig afkast de seneste 10 år
• iShares 3-7 År Treasury Bond ETF (IEI): 0. 15% omkostningsgrad, 4. 60% gennemsnitlig årlig afkast siden 2007
• Vanguard Intermediate-Term Treasury Fund Investoraktier (VFITX): 0. 20% omkostningsforhold, 5,9% gennemsnitlige årlige afkast for de seneste 10 år
• Vanguard Short-Term Treasury Fund Investor Shares (VFISX): 0. 20% omkostningsforhold, 2. 72% gennemsnitlige årlige afkast de seneste 10 år
• Schwab Short Term USA Treasury ETF (SCHO): 0. 08% omkostningsforhold, 0. 72% gennemsnitligt årligt afkast siden fondets start i 2010
• Schwab US TIPS ETF (SCHP): 0,7% omkostningsforhold, 3. 22% gennemsnitlig årlig vende tilbage siden fondets start i 2010

Hvorfor investere i tilsyneladende Tabere?

Du har utvivlsomt bemærket, at nogle af disse aktivklasser har langt bedre langsigtet afkast end andre. Hvis S & P 500 returnerer er så meget bedre, returnerer MSCI EAFE for eksempel hvorfor investere i denne kurv af internationale lagre overhovedet? Og hvis småkapitalbeholdninger giver bedre afkast end S & P, hvorfor investere i S & P?

Det store problem med småkapitalbeholdninger er volatilitet og økonomisk følsomhed, siger chartret finansrådgiver Paul T. Murray, formand for PTM Wealth Management i Chalfont, Pa. "Det ser ud til at være sandt, at små hætter tilbyder højere langsigtede returnerer, men de kan helt nedrives i recessions, eller i store markeder falder som dem fra 2000 til 2002 og 2007 til 2009. "

Disse virksomheder er mere følsomme over for økonomiske nedturer, siger Murray og generelt små cap aktier tilbyder en vild tur sammenlignet med de store virksomheder i S & P 500.

Hvad angår investering i EAFE (Morgan Stanleys Europa, Australien og Fjernøsten Indeks, diskuteret ovenfor under Udenlandske Aktier) siger Murray, nogle gange kan du gøre meget Nå, og til tider er du slet ikke kompenseret for den risiko du tager. Men de kan sejre, mens det amerikanske marked synker, og kan således tilbyde en samlet glattere tur for investorer.

Bottom Line

Investering i forskellige aktivklasser, især gennem ETF'er eller fonde, kan give bred diversificering, reducere din risiko og forbedre dit afkast. Fordi amerikanske aktier, småkapitalbeholdninger, internationale aktier og amerikanske statsobligationer udfører forskelligt, herunder nogle af hver i din portefølje giver dig muligheder for, hvad du kan sælge på ethvert marked.

Diversificering kan hjælpe dig med at undgå at sælge investeringer med tab - eller mindske dine tab - hvilket også hjælper med at bevare din porfolios langsigtede værdi og holde dine pensionsplaner på rette spor. (For yderligere læsning om, hvordan du strukturerer din pensionsportefølje, se Hvordan nærtstående kan udøve markedsvolatilitet og Beskyt pensionskasser fra markedsvolatilitet .)