a:

Almindelige aktieaktier overføres sædvanligvis fra en mægler til en anden ved et system, der kaldes Automated Customer Account Transfer Service (ACATS). Før ACATS blev der anvendt et manuel overførselssystem.

National Securities Clearing Corporation (NSCC) udviklede ACATS, som kan overføre aktier, obligationer, kontanter, investeringsforeninger, investeringsforeninger og andre investeringsprodukter. Kun
NSCC-berettigede medlemmer og Depository Trust Company-medlemsbanker kan dog bruge ACATS.

Både firmaet, der leverer bestanden samt firmaet, der modtager det, har individuelle ansvar i ACATS-systemet. Hvis en aktionær f.eks. Ønsker at overføre sin andel af det almindelige lager fra Firm A til Firm B, vil Firm B i første omgang være ansvarlig for at kontakte Firm A for at anmode om overførslen. Når firma B har indsendt overførselsanmodningen med instruktioner, skal firma A enten validere instruktionerne eller reagere med en undtagelse inden for tre arbejdsdage. Hvis der ikke er nogen undtagelse, har firma A fire dage til at afslutte overførslen efter valideringen af ​​anmodningen. Validering indbefatter bekræftelse af, at kundens navn og socialsikringsnummer svarer til de oplysninger, der leveres af firma B. Efter at have modtaget overførselsanmodningen og validering skal firma A annullere alle åbne ordrer, og det kan ikke acceptere nye ordrer på kundens konto. Firma A skal også returnere overførselsinstruktionerne til firma B med en liste over værdipapirpositioner og eventuel pengebalance på kontoen.

Når aktier er overført, skal mæglere oplyse kunder om en finansieringsoversigt mindst en gang hvert kvartal. Eksperter anbefaler også, at kunderne opretholder de korrekte poster og foretager deres egne beregninger for at kontrollere, at alle aktiver overføres korrekt og regnes for.