Er den livsforsikring du får gennem din arbejdsgiver nok til at passe på din familie? Og betaler du for meget for den dækning? En sundt 50-årig mand kunne spare næsten 80% på præmier i det første år alene ved at skifte fra en arbejdsgiver-fastsat livsforsikring til en individuel person, ifølge National Association of Personal Financial Advisors (NAPFA), en faglig sammenslutning af gebyr-kun finansielle planlæggere. Unge, sunde medarbejdere kan også være bedre med individuel dækning, da de kan låse i lave priser i årtier.

Men mange virksomheder betaler for en vis mængde livsforsikring for deres arbejdstagere; de tillader også arbejdstagere at købe mere dækning for sig selv og deres ægtefæller til en lav pris og uden lægeundersøgelse. Som følge heraf får mange familier hele deres livsforsikring gennem en arbejdsgiver. Hvis du laver $ 75.000 om året, kan din arbejdsgiver give $ 75, 000 eller $ 150, 000 i dækning med lidt eller ingen ekstra omkostninger til dig, og præmierne kommer direkte ud af din lønseddel. På denne måde vil du aldrig gå glip af pengene eller bekymre dig om at betale regningen. Og selvom du har haft mindre end perfekt sundhed, vil du kvalificere dig for lige så stor dækning som dine kolleger. Det lyder alligevel lokkende, men der er flere potentielle problemer med at opnå livsforsikring gennem arbejde.

Problem 1: Din arbejdsgiver må ikke tilbyde tilstrækkelig livsforsikring.

Mens den grundlæggende arbejdsgiverforsikrede livsforsikring er billig eller gratis, og du kan muligvis købe ekstra dækning til lave priser, kan din politikens pålydende stadigvæk ikke være høj nok. Hvis din for tidlige død ville være en økonomisk byrde for din ægtefælle og / eller børn, har du sandsynligvis brug for dækning på 5-8 gange din årsløn. Nogle eksperter anbefaler endda at få dækning på 10 til 12 gange din årsløn.

"De fleste mennesker kan købe yderligere fire til seks gange deres løn i supplerende dækning ud over, hvad deres arbejdsgiver giver," siger Brian Frederick, en certificeret finansiel planlægger (CFP®) med Stillwater Financial Partners i Scottsdale, Arizona. "Selvom dette beløb er tilstrækkeligt for nogle mennesker, er det ikke nok for medarbejdere, der har ikke-arbejdende ægtefæller, et betydeligt pant, store familier eller afhængige af særlige behov."

En anden mangel? "Dødsydelser, der erstatter løn, tager ikke højde for bonusser, provisioner, andet indkomster og værdien af ​​yderligere ydelser som sygesikring og pensionsbidrag", siger Mitchell Barber, en professionel finansiel virksomhed hos Center for Wealth Preservation, en Syosset, NY-baserede agentur for MassMutual Financial Group.

Din arbejdsgivers gruppelivsforsikring kan være tilstrækkelig, hvis du er enlig eller hvis du har en ægtefælle, der ikke er afhængig af din indkomst til dækning af husstandsudgifter, og du ikke har børn. Men hvis du er i denne situation, har du sandsynligvis ikke brug for livsforsikring overhovedet.

Problem 2: Du mister din dækning, hvis din jobsituation ændres.

Som med sygesikring, ønsker du ikke huller i din livsforsikringsdækning, fordi du aldrig ved, hvornår du måske har brug for det. De fleste arbejdstagere, der får dækning gennem arbejde, ved ikke, hvor deres livsforsikring kommer fra, hvis de skifter job, afskediges, deres arbejdsgiver går ud af drift, eller de skifter fra fuld tid til deltidsstatus. Du vil normalt ikke være i stand til at holde din politik i disse scenarier. Manglende mobilitet kan være et problem, hvis du ikke går direkte til et andet job med tilsvarende dækning og ikke er sund nok til at kvalificere dig til en individuel politik. Nogle politikker gør det muligt for dig at konvertere din gruppepolitik til en individuel, men det vil sandsynligvis blive meget dyrere, da du konverterer din terminopolitik til en mere kostbar permanent politik. Og hvis du mister din dækning, fordi du blev afskediget, kan præmierne ikke være overkommelige.

"Da de produkter, der er tilgængelige for omstilling fra en arbejdsgiver-plan, typisk er begrænset til kun et forsikringsselskabs tilbud, kan en kunde generelt finde en mere omkostningseffektiv forsikring uden for arbejdsgiverens plan", siger Thaddeus J . Dziuba III, en livsforsikringsspecialist for PRW Wealth Management i Quincy, Mass. "Dette forudsætter imidlertid, at klienten kan opnå gunstig tegningsgaranti. Som en tommelfingerregel, såfremt en kunde ikke længere kan blive medisk bevilliget til ny forsikringsdækning, men stadig har et finansielt behov for den dødsmæssige fordel, som hans eller hendes virksomheds plan giver, rådgiver vi ofte om konvertering uanset pris, da det vil være usandsynligt, at de kan få dækning andetsteds, "tilføjer han.

Problem 3: Dækning bliver vanskelig, hvis dit helbred falder.

Et andet problem opstår, hvis du forlader dit job på grund af et helbredsproblem. "Hvis du alene eller stærkt stoler på gruppesikring og derefter lider af en medicinsk tilstand, der tvinger dig til at forlade dit arbejde, kan du miste din livsforsikringsdækning, når din familie skal bruge det mest," siger Jim Saulnier, en CFP® med Jim Saulnier & Associates i Fort Collins, Colo. "På det tidspunkt ville det være for sent at købe din egen politik til en overkommelig pris, hvis det overhovedet afhænger af den medicinske tilstand," siger han.

Selvom dine sundhedsproblemer ikke er betydelige nok til at forhindre dig i at arbejde, kan de begrænse dine beskæftigelsesmuligheder, hvis du kun har livsforsikring gennem arbejde. "Du kan ende med håndjern til dit arbejde for at holde livsforsikringen, hvis du oplevede et alvorligt nok helbredsproblem," siger David Rae, en CFP® og vicepræsident for klienttjenester for Trilogy Financial Services i Los Angeles.

Du kontrollerer heller ikke, hvem der giver denne forsikring, og din virksomhed kan vælge et lavt vurderet forsikringsselskab for at spare penge. Det kan betyde, at den forsikring du har betalt for, ikke vil være der for at dække dig, når du har brug for det. Sørg for at kontrollere A. M. Bedste rating af livsforsikringsselskabet bag den fordel, som din arbejdsgiver tilbyder. Denne rating vil fortælle dig, om virksomheden er økonomisk stabil nok til at betale din politik, hvis det værste sker. Endelig er en anden mulighed, at din arbejdsgiver kunne stoppe med at tilbyde livsforsikring som en fordel for at spare selskabets penge, hvilket efterlader dig uden dækning.

Problem 4: Din plan giver ikke nok dækning til din ægtefælle.

Mens din arbejdsgivers ydelsespakke sandsynligvis giver sygesikring for din ægtefælle, vil det ikke altid give livsforsikring til din ægtefælle. Hvis det gør det, kan dækningen være minimal - $ 100.000 er et almindeligt beløb - og summen går ikke langt, når du mister din mand eller kone uventet.

Par antager ofte, at familien kun vil lide økonomisk trængsel, hvis den primære brødvinder dør, siger Jim Saulnier, og som følge heraf undlader mange arbejdere at sikre deres ægtefæller tilstrækkeligt. Men ikke-erhvervsdrivende eller lavtstående ægtefæller kan se deres indkomster påvirket af deres partners død. "Jeg siger ofte retorisk til en klient, hvis din kone dør lørdag, går du tilbage til arbejde mandag morgen? Har du rigelig PTO [betalt tid] på bøgerne for at dække en forlænget ferie? " han siger.

Hvad mere siger Barber, "Når en forælder er fraværende, skal den anden tage op med dagpleje eller chauffeuring. Timer er skåret tilbage. Der er aldrig tid til at sørge rigtigt og, da overlevende ofte er deprimeret, falder produktiviteten ofte. "

Problem 5: Arbejdsgiverforsikret livsforsikring er måske ikke din billigste løsning.

Selvom du kan få al den livsforsikring, du har brug for både dig og din ægtefælle gennem din arbejdsgiver, er det en god idé at prismærke for at se, om din arbejdsgivers tillægsforsikring virkelig giver den bedste værdi for pengene. Du er mere tilbøjelig til at finde en bedre sats andre steder, jo yngre og sundere du er. Også i modsætning til den garanterede livsforsikringsgaranti, du kan købe individuelt, hvilket koster dig det samme beløb hvert år, så længe du har politikken, er den politik, som din arbejdsgiver har fået tendens til at blive dyrere, når du bliver ældre.

"Arbejdstager dækning begynder at være meget billig før 35 år og derefter hurtigt stigende i pris," siger Frederick. "De fleste politikker øges hvert femte år og bliver utrolig dyre, når medarbejderen bliver 50. Hvis du er sund og en ikke-ryger, kan køb af en selvstændig politik være billigere end at tage dækning gennem din arbejdsgiver," siger han.

"Årsagen til dette kaldes moralsk fare," siger Saulnier. "Medarbejdere, der er for usunde til at kvalificere sig til livsforsikring alene, har tendens til at overbelaste koncernforsikringen, fordi der ikke er tegningsgarantier, og livsforsikringsselskaber udgør det ved at opkræve højere præmier," siger han.Samlet set betaler sunde mennesker i koncernpolitikker mere, end de ville, hvis de købte private politikker.

Løsningen

Selvom der ikke er nogen grund til ikke at udnytte nogen gratis eller billig forsikring, som din arbejdsgiver tilbyder, bør det nok ikke være din eneste livsforsikringskilde, og de fleste bør ikke stole på den supplerende livsforsikring de kan komme igennem arbejde. Løsningen på hvert af de ovenfor beskrevne problemer er at købe nogle eller hele din livsforsikring direkte gennem en individuel sigtespolitik. Du skal muligvis købe så meget som 80% af din livsforsikring alene for at have nok og for at sikre, at du er dækket hele tiden og under alle omstændigheder.

Hvis du ikke kvalificerer dig medicinsk til livsforsikring, kan du købe en individuel betegnelse, der hedder "garanteret problem", som ikke kræver medicinsk forsikring. Disse politikker er typisk meget mindre og meget dyrere end hvad du ville få under en sigtpolitik, som du kvalificerede dig til medicinsk, men så længe du har råd til præmierne (og livsforsikringspræmier bør have en prioritet i dit budget), at have denne dækning er bedre end ingenting. Og hvis dit helbred forbedres (f.eks. Du holder op med at ryge eller overvinde hypertension), kan du måske kvalificere dig til en medicinsk underskrevet individuel politik og slippe den dyrere politik, der ikke kræver medicinsk forsikring.

Barber mener, at det som helhed er den mest overkommelige løsning at købe den forsikring, du har råd til i den yngste alder, da du som alder er chancen for at erhverve en sygdom, og sygdommen bliver dyrere præmier, hvis du overhovedet kan kvalificere dig.

The Bottom Line

Du har brug for tilstrækkelig livsforsikring til at dække alle dine gæld og støtte dine pårørende. "Nok" omfatter at betale dine kreditkort, billån og realkreditlån, betale for dine børns uddannelse og sørge for at din ægtefælle har de økonomiske midler til at tage sig af sig selv og dine børn. I en tid med sorg er det sidste, du vil have, at forlade dine kære med et andet stort livsforstyrrelse, som at skulle skifte job eller skoler på grund af økonomisk belastning, så tag et godt kig på, om livsforsikringen du får gennem arbejde er den bedste måde at sørge for dine kære.