Intraday trading rækker naturligt ud og kontrakt over tid, mens markedsaktører kæmper for retningsbestemt kontrol eller når en trending sikkerhed tiltrækker en strøm af købere eller sælgere. Fra tid til anden giver en enkelt dags prisboks tæt på intradag høj eller lav et væld af oplysninger, som observatører kan bruge til at opnå rentable købs- og salgsbeslutninger.

Disse vidtrækkende barer, der udskriver større end gennemsnitsintervaller på vigtige markedskryds, kan bekræfte større prisudvikling, som en succesfuld eller mislykket test ved et glidende gennemsnit. På andre tidspunkter kan de signalere en kraftig stigning i momentum, med den ene side at give ind og tillade en trending sikkerhed at stige højere eller lavere hurtigt, fordi friktionen af ​​modstående positioner er blevet fjernet fra systemet. (For at få mere at vide, læs: Områdediagrammer: En anden visning af markederne ).

(se Vigtigheden af ​​at styre risiko i Momentum Markets).

Desuden bør legitime breakouts og breakdowns fremkalde mindst en stor breddebjælke, fordi sikkerheden skubber ud over en let observeret grænse, som et trendlinje eller vandret modstandsniveau. Til gengæld bør dette tilskynde et stort antal markedsdeltagere til at komme ud af sidelinjen i en følelsesmæssig handling, der giver større end gennemsnitsvolumen. (På en relateret note, se: 3 grunde til ikke at uddele rækkeviddebrud ).

Omvendt genererer manglende udskrivning af en højvolumen bredviddebjælke under en breakout eller breakdown en bemærkelsesværdig divergens, der fortæller os at se efter en vending, der fælder den efterfølgende crowd. (For mere, se: Sådan handler du og fortjener mønsterfejl ). Selv om det ikke er nødvendigt for baren at udskrive på dagen for breakout eller breakdown, bør den vises inden for det bredere sæt af prissøjler, der danner rally- eller salgsbølgen.

Ekspansionsstavsignaler ved bevægelige gennemsnit

Prisbevægelsen i 50 eller 200 dage EMA skaber særlige betingelser for bredbånds-bar signaler, som handlende kan bruge til rettidig indgang eller udgang afhængigt af resultatet . Men tålmodighed er påkrævet, fordi testprocessen kan udfolde sig i løbet af mange uger, hvorigennem prisstænger er krammet, mens tyre og bjørne kæmper for dominans. Denne konflikt kan tegne flere signaler, hvor stængerne ekspanderer væk fra det glidende gennemsnit på højere end normalt volumen og derefter reverserer gear til en anden test. (Lær mere i: Flydende gennemsnit ).

Hver ekspansionslinje føjer til et underliggende tema, der i sidste ende giver enten en vedvarende reversering, der fortsætter trenden på plads før testen eller et vedvarende fortsættelsesbevægelse, der bryder glidende gennemsnit. Kompleksiteten af ​​denne testproces og dens flere inkarnationer kan narre mindre forberedte forhandlere, der hopper på hver bredviddebjælke og derefter får whipsawed i den modsatte retning.

Du kan forbedre timingen med ekspansionsstangsignaler ved at kigge efter en volumestigning, der viser høje følelsesmæssige niveauer. Derudover forbedrer en 5, 3, 3 Stochastic indikator resultater efter udvidede test, med den observante erhvervsdrivende at se på, at den endelige fremspring falder sammen med en bullish overgang for et rally og bearish crossover for et fald, fortrinsvis i overensstemmelse med overkøbte og oversold niveauer. (Se: Stokastik: En nøjagtig købs- og sælgindikator ).

Det er nemt at se, hvordan ekspansionsstangssignaler kunne have haft din bundlinje, når ejendomsgigant CBRE Group (CBG CBGCBRE Group Inc39. 90 + 1. 76% Lavet med Highstock 4. 2. 6 < ) jordet gennem tre tests på den 50-dages EMA i en 4-måneders periode: I december skød det på det glidende gennemsnit efter en udvidet test, hvor den største rækkevidde blev sendt i to uger på stigende volumen, mens Stochastics trykt en bullish crossover på oversold niveau.

1. I februar afsluttede den en vellykket 12 dages test ved at gå over det glidende gennemsnit på det højeste volumen i 8 sessioner og indsende det bredeste intradagområde i 3 uger, mens Stochastics igen trykte et bullish overfald på oversoldniveauet.
2. I marts sluttede det en 6 ugers konsolidering ud over det glidende gennemsnit med bredeste intervallinje i 2015, mens Stochastics hoppede ind på det overkøbte niveau i et "Stochastics Pop" -købsignal, populært af Jake Bernstein i sin 1995-bog:
3. Compleat Day Trader. Bundlinje

Bredbåndsprisbarer genererer ofte vigtige signaler, som forhandlere kan bruge til rettidig indgang eller udgang.