Vi kan reducere mængden af ​​tid og "hjemmearbejde", der kræves for at finde meget omsættelige værdipapirer ved at køre skærme og lagerscanning, men der er stadig det fælles problem med at gøre strategier langt mere komplekse end de har brug for være. Komplekse strategier starter generelt fra en simpel strategi, der fungerer godt for den erhvervsdrivende, men så bliver strategien tweaked og re-tweaked i et forsøg på at gøre det endnu mere rentabelt.

Hvis denne tinkering har fungeret med nogle strategier, er det glimrende, men det er almindeligt for erhvervsdrivende at begynde at have for meget på deres mening. overskud ophører, og erhvervsdrivende ender med at gå tilbage til simple strategier alligevel eller falme fra markedet. Der ser ud til at være en lokke til komplekse og bizarre strategier. Mens en metode kan lyde elegant og sofistikeret, vil det i sig selv ikke sætte penge i handlerens lomme. (For mere, se Lær at kende Stock Screeners .)

Er Simple Better? Komplekse strategier kan nemt trække i handlende, da det er noget logisk, at jo mere information vi faktorerer i et system, desto mere pålidelige vil det være. Alligevel belønner markedet ikke altid logikken, og når det gør det, kan det ikke gøre det i den erhvervsdrivendes tidsramme. Husk, at markedet kan være forkert meget længere end den erhvervsdrivende har råd til at være rigtige.

I sidste ende er prisen alt, hvad der betyder noget for forhandlere, og alligevel er prisen morphed i alle slags derivater og indikatorer for at give handlerne en fordel. Mens disse derivater og indikatorer ofte har gyldighed, hvis vi ønsker at komme tilbage til enkelhed, skal vi fokusere på pris. I lyset heraf vil vi se på en dagshandelsstrategi, der kun ser på pris og aktuelle bevægelser, da prisbevægelsen er det, der rent faktisk skaber overskud. Som Einstein sagde, "Elegance er for skræddere", og som det handler om handel betyder elegance og kompleksitet ikke nødvendigvis kontant i hånden.

Selv om der er eksempler på fejlede komplekse (og enkle) strategier, er sandsynligvis intet eksempel mere fremtrædende end bortfaldet af langsigtet kapitalstyring (LTCM). Selv om dette ikke var en dag handelsfirma, viser det sig, at komplekse strategier ikke garanterer succes. Der er altid risiko for tab (selv når man forsøger at slippe af med risiko som LTCM gjorde), uanset hvilken strategi der handles. Det er således hævdet, at prisen er, hvad der skal handles, og de anvendte strategier skal være enkle, nemme at implementere og i stand til at kontrollere tab. (For at få mere at vide, se Massive Hedgefondsfejl .)

Optag daglig rækkevidde Denne strategi indebærer at se på pristendenser i en given aktie og handel inden for den sammenhæng. Mens der ikke er nogen garanti for, at en given tendens vil fortsætte, ved at handle med den tendens, sætter vi sandsynligheden for overskud på vores side.

For denne strategi skal vi spore det gennemsnitlige daglige sortiment efter den åbne pris. Med andre ord skal vi kende den gennemsnitlige intradag-rækkevidde. Vi er ikke opmærksomme på huller, og huller er ikke inkluderet i den gennemsnitlige intradag-interval. Det gennemsnit, vi bruger, skal være gennemsnittet i løbet af de sidste 20 handelsdage, og udelukker ekstremt volatile træk, som kan skyldes virksomhed eller økonomiske nyheder. Den gennemsnitlige daglige rækkevidde er simpel beregnet som High-Low. For at konvertere dette til en procentdel tager vi (High-Low) / Open. Når vi har data i 20 handelsdage, tilføjer vi procentdelen af ​​bevægelser hver dag og deler det med antallet af dage for at få gennemsnittet.

Det kan lyde som en smule arbejde, men det er faktisk en meget enkel proces, når den høje og den laveste dag spores i et regneark. Derudover har flere handelsplatforme en gennemsnitlig intervalindikator, som giver den gennemsnitlige intradag-rækkevidde over en bestemt mængde tid. Bemærk venligst, dette er ikke gennemsnitligt true range (ATR). ATR-faktorer i huller og er således ikke anvendelige til denne handelsmetode. (For at lære mere, se Målvolatilitet med gennemsnitligt sundt område .)

Figur 1: Smithfield Foods Inc. Prishistorik

Kilde: www. freestockcharts. com

Figur 1 er et diagram over SFD, som var ganske volatilt til tider i september og oktober 2009. Diagrammet viser 2. september og 5. september om en fem minutters tidsramme. Den 2. oktober 2009 faldt bestanden fra den åbne (vandrette linje) og handlede derefter højere og flyttede over det åbne. Vi ville købe som prisen passerer gennem det åbne. Vores mål er det gennemsnitlige interval minus bevægelsen, som allerede er sket den dag. Hvis bestanden flyttede i gennemsnit 5%, og bestanden allerede er flyttet 3,8% (i dette tilfælde) er vores mål 1% over den åbne pris (lidt mindre end gennemsnittet for at øge vores chance for at ramme vores mål) i retning vi tog handel.

Handlen den 2. oktober 2009 ville have resulteret i et 13 cent overskud på denne indledende bevægelse gennem den åbne pris. Prisen faldt tilbage gennem det åbne og kunne have givet en ekstra gevinst på en hurtig hovedbund.

5. oktober 2009 gav en mere rentabel handel, da beholdningen faldt på den åbne (vandrette linje) og derefter hurtigt rallied for en stor procentgevinst. Denne handel ville have resulteret i en omtrentlig 37 cent + (3% +) gevinst, da vi indfanger det meste af det daglige gennemsnitlige interval. (Se mere om Daghandelsstrategier for begyndere .)

Andre overvejelser Stop vil afhænge af lagerets volatilitet, men kan ofte holdes ret lille som den oprindelige bevægelse tilbage gennem åben er generelt hurtig og sætter ikke erhvervsdrivende offside for længe. Stopbeløbet skal være mindre end det forventede overskud.

Dette er et eksempel, og det skal huskes, at der er flere lagre, vi kan se på et givet tidspunkt. Ikke alle aktier vil give handler på samme tid, så vi kan gøre flere handler i flere lagre. Vi skal også huske på, at ikke alle handler vil være rentable, men hvis vi kan fange en del af det daglige sortiment og holde tabene små, står vi en god chance for at opnå et samlet overskud.

The Bottom Line Enkle strategier baseret på gennemsnitlige prisbevægelser kan sætte sandsynlighederne til vores fordel for at skabe rentable handler. Intet system er perfekt, og tab vil stadig forekomme med denne strategi, men hvis vi handler flere aktier og holder op med at stramme i forhold til det potentielle overskud, står vi en god chance for at tjene penge. Da en kompleks strategi ikke kan garantere succes mere end en simpel, når vi kan handle "simpelthen", skal vi.

Vores mål er at få indblik i lagerets gennemsnitlige intradaglige rækkevidde og derefter indfange en del af det flytende ved at købe eller sælge, da prisen går tilbage gennem åbningen efter at have flyttet i modsat retning efter åbningen. Vores mål er den gennemsnitlige procentvise bevægelse minus bevægelsen, som allerede er sket før vores indtastning. (For at lære mere, se vores Daghandelsvejledning .)