Foreclosures og overdreven gæld er et boligejers værste mareridt, der kommer i opfyldelse. Mange tror konkurs at være den perfekte løsning for disse problemer. Men det er her folk bliver fanget. Konkurs forbliver lagt på din kredit rekord i ganske lang tid at gøre fremskridt i livet utroligt vanskeligt. Derudover indeholder den opdaterede konkurslov, der blev vedtaget i 2005, alvorlige begrænsninger, der gør det mere kompliceret at indgive konkurs. Denne artikel er skræddersyet til alle de personer, der overvejer at indgive konkurs og har brug for oplysninger om konkursproceduren og dens konsekvenser for din økonomiske sundhed.

Når man står over for afskærmning eller en sådan finansiel insolvens, bør den endelige løsning i denne situation være konkurs. At erklære dig selv konkurs er den eneste lovlige måde at slippe af med dine økonomiske tilbageslag. Imidlertid er processen med indgivelse til konkurs lettere sagt end færdig. (For at nippe afskærmning i budet, læs

Gem dit hjem fra afskærmning
og Bor du for tæt på kanten? )

Når du indgiver konkurs, skal du forklare den presiderende konkursforvalter eller dømme om, hvordan du kom ind i denne finansielle rute. I mellemtiden vil konkursretten bede dig om at indsende hele listen over aktiver og udestående gæld med dem.

Dine aktiver er opdelt i to kategorier efter deres art. De er:

Fritagne aktiver

: Disse aktiver kan ikke realiseres for at betale gæld. Eksempler er: En del af egenkapitalen i dit hjem og bil, personlige varer mv.

• Ikke-fritagne aktiver : Som navnet antyder, kan disse aktiver beslaglægges og sælges for at tilbagebetale udestående konti. Andre boligejendomme end den primære bolig, fritidsbåde, både, mv. Falder ind under denne kategori.
• Ligeledes er dine udestående fordringer klassificeret i to typer. De er:

Sikker gæld

: Disse omfatter lån, hvor kreditor har sikkerhedsinteresse i ejendommen stillet som sikkerhed. Ejendommen købt med kredit kan være dit andet hjem, en båd eller en bil.

• Ikke-sikret gæld : Disse gæld er ikke sikret ved ejendom. For eksempel kreditkort gæld, medicinske regninger, personlige usikrede lån mv.
• Konkursretten anser sikrede gæld som kritisk vigtige, fordi dens manglende betaling vil tvinge kreditor til at gøre krav på den ejendom, der vælges som sikkerhedsstillelse. Når alle de væsentlige oplysninger er indleveret til retten, er en konkursforvalter udpeget til at sikre, at din sikrede gæld tilbagebetales i den givne periode. Retten udsteder derfor et obligatorisk ophold, der forhindrer dine kreditorer i at lægge deres hænder på dig gennem ejendoms konfiskation eller afskærmning.Opholdet forhindrer også kreditorerne i at anlægge sag mod dig. (Læs mere om beskyttelse af dine aktiver ved at læse

Bankbeskyttelsesbeskyttelse for dine konti

.) Hvilket kapitel passer rigtigt for dig? Afhængigt af dine omstændigheder kan du vælge at arkivere mellem kapitel 7 og kapitel 13 under konkursloven.

Kapitel 7
Denne likvidationsmulighed gør det muligt for dig at beholde de fritagne aktiver, mens usikrede fordringer fra kreditkort mv. Udtømmes. Her realiseres de ikke-fritagne aktiver for at tilbagebetale de sikrede gæld. Der vil dog ikke blive afskediget gæld til studielån, børnebidrag, skatter mv. Dette alternativ vælges generelt af personer med lavere indkomst og få aktiver og flere gæld.

Kapitel 13
Under denne omstruktureringsprocedure skal du tilbagebetale din gæld i løbet af den angivne periode på tre til fem år gennem en logisk tilbagebetalingsplan. Forvalteren indsamler betalingerne fra dig og overfører dem til dine kreditorer. Her igen har du lov til at holde dit hjem og dermed forhindre enhver truende afskærmning. Denne konkursopsætning er normalt foretrukket af personer, der er interesserede i at holde deres ikke-fritagne ejendom intakt, eller som ønsker at købe tid mod afskærmninger eller ejendomsbeslag. (Mist ikke dit hjem - brug dit hjem! Hvis du vil vide mere, skal du se

Sænk dit hjem for at nedbringe omkostningerne
og Fix det og flip det: Værdien af ​​ombygning .) > Effekter af loven fra 2005 Med implementeringen af ​​de opdaterede 2005 konkurslove bliver folk i større grad nødt til at arkivere for kapitel 13 i stedet for kapitel 7. For at være berettiget til kapitel 7, Din nuværende månedlige indkomst ville blive beregnet ud fra den gennemsnitlige indkomst for en familie af din størrelse i din stat. Her betyder din nuværende månedlige indkomst din gennemsnitlige indkomst i den sidste seks måneders periode. Hvis din indkomst er mindre end eller lig med din stats gennemsnitlige indkomst, vil du være berettiget til at indgive under kapitel 7. Men hvis din indkomst er højere, skal du videregive gennemsnitsprøven for at opfylde kriterierne for kapitel 7. < Midler Test

Copyright © 2007 Investopedia. com
I denne test bestemmes din resterende disponible indkomst ved at fratrække de specifikke udgifter (fastsat af Internal Revenue Services (IRS)) og sikrede gældsbetalinger fra din nuværende månedlige indkomst. Nu, hvis din månedlige disponible indkomst efter fradrag af ovenstående beløb er mindre end $ 100, vil du få lov til at arkivere for kapitel 7. Hvis din engangs månedlige indkomst er mellem $ 100 og $ 166. 66, så multipliceres det med 60 for at afgøre, om du har nok penge tilbage til at betale mere end 25% af ikke-sikrede gæld over en periode på fem år. Hvis ja, skal du vælge kapitel 13 over kapitel 7. Hvis nej, så har du adgang til kapitel 7.

Retten har dog beføjelse til at tvinge dig til at arkivere til kapitel 13, hvis det indser, at du vil være misbruger systemet ved at indgive til kapitel 7.

Krav

Som angivet i 2005-loven overholder retten de levestandarder, som IRS har fastsat.Dette indebærer, at retten bestemmer, hvilket beløb der er rimeligt at betale for daglige udgifter til mad, husleje mv., Og så meget, hvor meget der skal forblive at betale for gælden.

Den nye lov sætter strenge restriktioner for undtagelser på en måde, som du ikke må have lov til at beholde hele eller en stor del af egenkapitalen i dit hjem. Kontakt din konkursadvokat for at få flere oplysninger om dette problem.

Endelig bestemmer den nye lov, at du skal mødes med en kreditrådgiver i de seks måneder, inden du ansøger om konkurs. Du skal også deltage i et pengehåndteringsprogram udelukkende på din bekostning, før din gæld er betalt.

Fordele og ulemper
Pluspointet er, at du kan benytte dig af et konkurslån, efter at alle dine fordringer er tilbagebetalt, og konkursen er blevet afvist. Hovedformålet med dette lån er at genskabe din forværrede økonomiske sundhed tilbage til normal.

Det negative punkt er, at konkurs kan forblive på din kreditrapport i mere end 10 år afhængigt af det kapitel du har valgt. Omkostningerne ved at have et konkursstempel på din kredit score vil påvirke dine fremtidige udsigter til at få et realkreditlån, lån eller et kreditkort. (For mere om dette, læs

Forbrugerkreditrapport: Hvad er der på den?

)
Konklusion

Erklærer dig selv konkurs er ikke nøglen til at afslutte dine pengeproblemer. Oddsen kan træne ud mod dig med dårlig kredit i dit navn. Indlevering til konkurs er blevet kompliceret og dyr som følge af konkursloven fra 2005. Som sådan bliver høring af en troværdig konkursadvokat inden arkivering nødvendig. I sidste ende gør det rigtige skridt i den rigtige situation, at du får en nødvendig frist fra angst og gæld. For at få din økonomi tilbage i tiptop tilstand, se Seks måneder til et bedre budget

,
Få dit budget i kampform

og Indiana Jones Guide til at komme frem < .