For en ældre person, der har brug for pleje i et plejehjem, en assisteret levefacilitet eller hans eller hendes eget hjem, kan udgifterne være overvældende. Det gennemsnitlige plejehjem, for eksempel, kører nu mere end 200 dollar om dagen, ifølge en 2012 MetLife undersøgelse. I nogle storbyområder skal du bruge mange gange til at betale for et anstændigt niveau af pleje.

Medicare, det føderale sundhedsprogram hovedsageligt for mænd og kvinder 65 år og over dækker kun sådanne regninger, når personen er i et plejehjem til kortvarig rehabilitering. Det efterlader Medicaid, et fælles føderalt og statsligt program, som mange menneskers eneste mulighed for langtidspleje. (Se Medicaid vs Medicare en d Vil Medicare betale for langsigtede omkostninger? )

Problemet er, at for at være berettiget til Medicaid, skal en person have relativt beskedne "talbare aktiver" - ofte i alt så lidt som $ 2, 000 eller $ 3, 000, selvom tallet varierer fra stat. Tællbare aktiver omfatter elementer som bankkonti, fonde og aktier og obligationer. Som følge heraf har folk ofte måttet udtømme deres livreddelser før Medicaid ville begynde at betale deres regninger. Det gør det vanskeligt at forlade en arv eller at sørge for en efterlevende ægtefælle eller anden afhængig, såsom et voksen barn med særlige behov.

Der er dog mulighed for at kvalificere sig til Medicaid og også bevare mindst en del af en persons rigdom. Det er gennem skabelsen af ​​en tillid.

Typer af tillid

Der er to grundlæggende former for tillid, tilbagekaldelig og uigenkaldelig. Tilbagekaldelige tillid, som navnet antyder, kan tilbagekaldes. På grund af det tæller Medicaid aktiverne i en tilbagekaldelig tillid som tilhørende den person, der etablerede den, og hvis beløbet overstiger den grænseværdi, der kan regnes for, kan han eller hun ikke kvalificere sig til bistand.

En uigenkaldelig tillid, derimod, overfører effektivt kontrollen over pengene fra personen til en administrator, hvilket gør det muligt at kvalificere sig til Medicaid, men ikke altid med det samme.

Årsagen er, at Medicaid i øjeblikket har en femårig "look back" periode. Eventuelle penge, der overføres til en tillid eller blot gives væk i de fem år, før en person ansøger om Medicaid, kan resultere i en forsinkelse med at kvalificere sig til ydelser. Forsinkelsens længde (kaldet "straffeperioden") bestemmes ved at dividere mængden eller værdien af ​​overførslen af ​​Medicaids "regionale sats" for plejehjem i det geografiske område. For eksempel i et område, hvor regionalprisen er $ 10.000 i måneden, vil en person, der overfører $ 100.000 til en tillid, inden han går ind i et plejehjem, ikke være berettiget til i alt 10 måneder, medmindre overførslen er sket mere end fem år tidligere.

I den situation skulle en person (typisk et familiemedlem) skulle betale plejehjemmet ude af lommen, før Medicaid begyndte at afhente regningerne og effektivt udslette enhver fordel ved at sætte 100.000 dollars i tilliden. Faktisk er den månedlige rente for plejehjemmet i mange tilfælde højere end Medicaids regionale sats, hvilket betyder, at de faktiske omkostninger ved pleje i straffeperioden vil være større end overførselsbeløbet, ifølge David A. Cutner, en ældre advokat med Lamson & Cutner, PC, i New York City.

Men ved at kombinere oprettelsen af ​​en uigenkaldelig tillid med et løftebrev eller køb af en privat livrente, kan mange stadig bevare 40% til 50% af deres aktiver, siger Cutner. Hvordan det virker, forklares i top 5 strategier til at betale for ældste pleje.

Andre fordele ved en tillid

Om en person lægger penge til en tillid eller giver den til slægtninge, vil den blive udsat for samme femårige tilbageblivelsesperiode. En tillid har dog visse andre fordele.

For en er en tillid en særskilt juridisk enhed, så pengene er generelt mere sikre, end det ville være hos et familiemedlem. Selv en slægtning med de bedste hensigter kan komme i vejen for en retssag, skilsmisse eller anden ulykke, der sætter pengene i fare.

For det andet tjener aktiver i en tillid en stigning i basis, hvilket kan betyde en betydelig skattebesparelse for arvingerne, der til sidst arver fra tilliden. Derimod bærer aktiver, der simpelthen gives væk under ejerens levetid, typisk hans eller hendes oprindelige omkostningsgrundlag.

Sådan fungerer beregningen: Aktier af aktier, der koster 5 000 dollars, når de oprindeligt blev købt, og som er værd $ 10 000, når modtageren af ​​en tillid arver dem, ville have grundlaget for $ 10 000. Havde den samme støttemodtager modtaget dem som en gave, da den oprindelige ejer stadig levede, ville deres grundlag være 5 000 dollars. Senere, hvis aktierne blev solgt til 12 000 dollars, ville den person, der arvede dem fra en tillid, skylde skat på en $ 2 000 gain , mens en person, der fik aktierne, ville skylde skat på en gevinst på $ 7, 000. (Bemærk at opbygningen i basis gælder for arvede aktiver generelt, ikke kun dem der involverer en tillid.)

Vælg den rigtige Trustee

En behørigt trukket tillid vil ikke kun bevare nogle af de ældre persons aktiver, men tillader også trustee skønet at fordele penge til modtagere, der kan bruge det til den ældre persons fordel.

Det er en grund til at vælge en administrator, der kan regnes med. "Du vil have en, der er stabil og fornuftig og økonomisk ansvarlig," siger advokat Cutner. Hvis den ældre person har forbehold, tilføjer han, et alternativ er at navngive en bank som enten administrator eller medforvalter.

Bundlinjen

Personer, der har brug for økonomisk hjælp fra Medicaid, behøver ikke at udtømme deres livsbesparelser for at kvalificere sig. En behørigt trukket uigenkaldelig tillid kan beskytte mindst en del af deres aktiver, både til deres egen fordel og for deres eventuelle arvinger.