Investorer bruger ofte årtier til at arbejde og spare for at bygge et reden æg til pensionering. I den periode er deres primære investeringsmål at se deres aktiver vokse.

Når pensionen endelig ankommer, ændres det primære investeringsmål ofte fra at søge at dyrke aktiver til at bruge disse aktiver til at generere indkomst. De investeringer, der bruges til at forfølge dette nye mål, skal ændres i overensstemmelse hermed.

Match dine valg til dine aktiver

Hvad du skal gøre, afhænger stort set af størrelsen på dit reden æg og hvor meget du har brug for.

Den mest heldige blandt os har samlet et så stort nestæg, at alt de skal gøre for at imødekomme deres indkomstbehov, er at konvertere deres portefølje til kontanter og bruge det.

Desværre er disse folk i mindretal. Og selvom de har pengene, kan det bare ikke være det bedste at bruge det.

Rentebærende investeringer: Se på dine penge Grow

De næste mest heldige investorer er de, der har reden med hækseæg, tilstrækkeligt nok til, at kun en beskeden indtægt på deres bedrifter vil finansiere deres pensionsbehov. Indtil relativt for nylig kunne dette mål opnås ved at sætte penge i lavrisikoinvesteringer, der genererede rentebetalinger. Disse investeringer omfattede bankkonti, pengemarkedsfonde og indskudsbeviser (CD'er).

Bankkonti og cd'er betaler ikke, hvad de plejede. I midten af ​​1980'erne betalte nogle indskudsbeviser renter på op til 10% i henhold til Bankrate. com. Netop i 2006 betalte bankkonti mellem 4% og 6%.

I dag er indlånsrenterne generelt under 2%, mens bankkonti betaler kun en brøkdel af en procent. I dette miljø skal investorer ofte søge højere afkast for at skabe det nødvendige indkomstniveau.

Højkvalitetsobligationer er det næste skridt i form af både risiko og afkast.

Statsobligationer, herunder de udstedte af den føderale regering og de lokale myndigheder, er blandt de mest konservative investeringer i denne kategori. Virksomhedsobligationer, der udstedes af virksomheder i stedet for regeringer, har tendens til at tilbyde højere rentesatser i bytte for større risiko for misligholdelse.

Herudover kan de lave rentesatser, der findes i dag, betyde, at højkvalitetsobligationer ikke skaber tilstrækkelige indtægter.

Lavkvalitetsobligationer kan producere endnu højere rentesatser; Generelt har de højere udbytter og risiko for misligholdelse end deres bedre kvalitetskammerater. For mere detaljeret indsigt i obligationer, se Bond Basics Tutorial .

Annuiteter: En livslang indkomststrøm

På et tidspunkt kunne mange pensionister regne med livslang betalinger i form af pensionskontrol.

Når pensioner forsvinder med en alarmerende hastighed, kan investorer, der søger en forudsigelig livslang indkomststrøm, købe en livrente i bytte for en engangsbeløb.Indkomststrømmen er baseret på en forudindstillet kurs på det tidspunkt, hvor annuiteten er købt, med perioder, hvor renterne er højere, hvilket resulterer i højere betalinger.

En annuitet kan købes som det primære køretøj designet til at levere al den indkomst, en pensionist har brug for, eller det kan være en komponent i en større portefølje. For at lære mere om livrenter, se Introduktion til livrenter .

Udbytte: Regelmæssige betalinger, en vis aktivvækst

Når vækst og indkomst er målet, er der mange mulige måder at strukturere en portefølje på.

Udbyttebetalende aktier er et valg. At holde en blanding af aktier og obligationer er et andet valg. Mens små og mellemstore aktier og nye markeder kan være for volatile, vil blue chip-aktier måske passe regningen.

En traditionel sti for investorer, der nærmer sig pensionering, er at flytte deres aktiver fra vækstorienterede aktier til aktier, der genererer indkomst i form af udbytte. Disse aktier betegnes ofte som "enke og forældreløse" aktier, fordi de har tendens til at levere pålidelige udbyttebetalinger i alle økonomiske miljøer.

Ud over udbyttet giver disse aktier også potentialet til prisstigning, hvilket gør dem egnede til investorer, der søger at generere både indkomst og en vis aktivitetsvækst. Selvfølgelig er der ingen garantier på aktiemarkedet, så udøvelsen af ​​vækst medfører muligheden for at falde.

Gå til fondens rute

Mutual Funds, i stedet for individuelle aktiver, giver mening, hvis du foretrækker at delegere den tunge løftning af pluklagre og undersøge obligationer til en professionel porteføljeforvalter.

Der er fonde, der investerer i aktier, obligationer og en blanding af de to. Der er endda "target date" -fonde, der investerer mere aggressivt i løbet af dine arbejdstider, og derefter bliver mere konservative, når din pensionsdato nærmer sig (se En introduktion til måldatafonde ). Investopedia's Basisundervisning for gensidig fond kan hjælpe dig med at komme i gang.

Exchange-Traded Fund s tilbyder også et bredt udvalg af investeringsvalg, hvis de er mere din stil. Aktier, obligationer, fast ejendom, foretrukne aktie- og master-partnerskaber er alle tilgængelige via børsnoterede fonde (ETF'er). Se Generering af indkomst ved pensionering ved hjælp af ETF'er og ETF'er, der normalt findes i Re Tirement Accounts .

Andre indtægtskilder

Ud over traditionelle aktier og obligationer - og midler indeholdende dem - tilbyder præferencebeholdninger, ejendoms- og master-partnerskaber alle indtægtsskabende potentiale for investorer, der er villige til at bruge lidt tid på at lære om dem. Du kan også investere i disse kategorier gennem fonde.

Foretrukne aktier, som ofte betegnes som et lager med obligationslignende kvaliteter, udbetaler stabile udbytter, som investorer kan bruge som indtægtskilde. Aktier af foretrukket lager tendens til at være mindre volatile end traditionelle aktier i lager, vinde og tabe mindre end andre aktier, når priserne flytter. Hvad du behøver at vide om foretrukket lager kan hjælpe dig med at afgøre, om det foretrukne lager er rigtigt for din portefølje.

Ejendomsinvesteringer kan købe fysisk ejendom (et hus eller en lejlighedsbygning - se Ejendomsleje kan finansiere din pensionering ) eller investere gennem en ejendomsinvesteringsfond (REIT). REITS, som handler som aktier, investerer i fast ejendom enten ved at købe bygninger eller ved at købe realkreditlån. Se Sådan analyserer du ejendomsinvesteringer> for mere information om REITS. Mesterbegrænsede partnerskaber (MLP'er) er en anden potentiel indtægtsfrembringende investering. MLP'er ligner fællesforeninger, idet en pulje af investorer delegerer ansvaret for investeringsbeslutninger til en investeringsprofessor (i tilfælde af MLP'er, er den professionelle benævnt "den generelle partner").

Aktier i partnerskabet sælges til investorer (benævnt "begrænsede partnere"), hvor hver begrænset partner modtager en del af indkomsten fra partnerskabet. MLP'er kan være komplekse ud fra et skatteansvarsperspektiv, så potentielle investorer bør bruge ekstra tid på at gennemgå detaljerne før investeringen.

Opdag Master Limited Partnerships giver et nærmere kig på disse investeringer. Menneskelig kapital

Hvis din portefølje ikke er stor nok til at generere den indkomst, du har brug for, uanset de investeringer du vælger, har du en anden mulighed: menneskelig kapital (dig). Mens du forsinker pensionering, arbejder deltid eller overhovedet ikke er en del af dit ideelle pensioneringsplanlægningsscenarie, kan der være måder at gøre anstrengelsen mere behagelig end du forventer.

Måske kan du skifte job, efterlade en, du ikke kan lide for en, du altid har forsøgt at prøve. Måske kan du gøre en hobby til en indkomstproducerende aktivitet, så du bruger hvert minut til at nyde dit arbejde. Rådgivning kan være en anden mulighed - og en chance for at blive med det arbejde, du kender, men at være din egen chef. Se

Virkningen af ​​at fortsætte med at arbejde i pensionering , Arbejde i pension mens man indsamler social sikring? og Forlad ikke tidligt - Skift karriere i stedet for . Livsstilsændringer

Ligesom skiftende job kan åbne nye muligheder for mulighed, og det kan også ændre din livsstil. Flytning til et mindre hjem eller mindre dyrt område kan reducere dine omkostninger, men sørg for at du gør det strategisk (læs

Undgå nedskæringerne i pensionering ). At tage i en værelseskammerat eller flytte sammen med pårørende kan give ekstra indkomst til at hjælpe med regningerne. Nogle tilbagetrækningsgrupper tilbyder endda "delte suiter", hvor de matcher potentielle værelseskomponenter for at dele omkostningerne ved overnatningsmulighederne. En lille kreativitet kan gå langt i retning af at hjælpe dig med at finansiere din fremtid. Se

Ny pensioneringstilgang - og indkomstkilde og Fordel fra seniorrabatter . Den nederste linje

Når du overgår fra dine arbejdsår til dine pensionsår, skal du tage dig tid til at analysere din personlige situation. De investeringer, der passer bedst til din nabo, kan være forkert for dig. Sørg for, at du fuldt ud forstår de potentielle risici, fordele og volatilitet, der er forbundet med enhver investering, du overvejer, inden du sætter dine hårdt tjente penge i fare.

Jo ældre du får, desto mindre er du nødt til at gendanne sig fra markedsnedgangene, og jo mere skal din aktivmix vægtes mod lavrisikokøretøjer, der leverer aktivbeskyttelse. Ikke desto mindre betyder dagens økonomiske klima, at du måske skal tage flere risici, end det engang var anbefalet (se

Er '100 minus din alder' forældet? ) Hvis du er usikker eller ubehagelig med noget aspekt af behandle, tale med en professionel. Selvom det råd du får blot forstærker det, du allerede tænkte, kan roen være værd at betale.