Som ejer ejer du en vis forsikringsdækning gennem ejerlejlighedskompleksets hovedpolitik, der dækker skader på bygningens fællesarealer og erstatningsansvar for ulykker, der forekommer i disse områder. Men der kan være betydelige variationer i, hvad master politikker dækker fra et kompleks til det næste. For at sikre, at du sikrer din enhed og dine ejendele ordentligt, skal du forstå, hvad en masterpolitik normalt dækker, hvad den undertiden dækker, og hvad den normalt ikke dækker. Du skal også gennemgå din boligforeningens hovedpolitik for at finde ud af, hvad det dækker. Hvis du har problemer med at forstå det, kan en condoforsikringsagent hjælpe dig. Når du har forstået, hvad du er ansvarlig for, og hvad du ikke er, kan du købe en ejerlejlighed for ejerlejer for at udfylde hullerne.

Individuel lejeforsikring: Ikke som husejere eller lejereforsikring

Når du ejer et enfamiliehus, er du alene økonomisk ansvarlig for hele strukturen og dens indhold. Af denne grund dækker en boligejers forsikring typisk følgende risici og mere:

- Udvendig og indvendig skade på strukturen og dine ejendele forårsaget af brand, røg, lyn, vindstød, hagl, eksplosioner, fly og køretøjer.

- Tyveri af personlige ejendele;

- Skader fra optøning af is;

- Vandalisme;

- Personligt ansvar for skader, der opstår på din ejendom og

- Tab af brug, hvis du skal betale for at bo et andet sted, mens dit skadede hjem repareres.

(For at lære mere, læs Begynderens Guide til Boligejerforsikring .)

Derimod har du som ejer ikke noget økonomisk ansvar for bygningen selv. I de fleste tilfælde er du ikke engang ansvarlig for komponenterne i din enhed. Hvis en brand ødelægger bygningen, forventes det ikke at købe nye køkkenskabe. Lejereforsikring dækker normalt kun personlige ejendele, såsom møbler og tøj, men det beskytter disse ejendele mod skader forårsaget af de samme farer, som boligejerforsikring dækker. Ligeledes som husejers forsikring dækker lejereforsikring tab af brug og personligt ansvar. (For at lære mere, læs Forsikring 101 til lejere .)

Condo forsikring dækker tab af brug og personlige ansvar også. Hvor boligforsikring adskiller sig fra lejereforsikring, er det, at du kan være ansvarlig for nogle af enhedens indvendige komponenter, alt efter hvad bygningens hovedpolitik siger. Og hvor det adskiller sig fra boligejers forsikring, er du ikke ansvarlig for mange strukturelle komponenter; condoforeningens hovedpolitik dækker dem. Denne politik kan variere fra en lejlighedsforening til den næste, så det er vigtigt at læse det, før du køber, selvom du bare flytter fra et lejlighedshotel til et andet.

Hvilken Condo Master Policy dækker typisk

En del af den månedlige husejersammenslutning (HOA) du betaler som ejer ejer, går mod køb af en mastergepolitik, der forsikrer mod erstatningsansvar på grund af ulykker i fællesområder og fysisk skade på kompleksets fællesarealer. Fællesarealer er de dele af bygningen, som du deler ejerskab af med andre ejerlejligheder som f.eks. Hallways, lobbyer, elevatorer, landskabspleje, atletiske faciliteter, lokaler og svømmebassiner. En master politik dækker også den ydre struktur - for eksempel tag og udvendige vægge.

Condos master politikker dækker de samme typer farer, som boligejerforsikring dækker, herunder brand, lyn, vindstorm, hagl, eksplosioner, røg, tyveri, hærværk, faldende genstande og bygningskollaps. Hvor meget du betaler for denne dækning afhænger af de samme faktorer, der påvirker det, du betaler for husejere og lejereforsikringer, herunder bygningsalder, kravhistorie, byggestørrelse, placering og konstruktionstype og sådanne nedslidningsfunktioner som sprinklersystem til brande.

En undtagelse for at se: Hvis din husejersforening bestemmer, at du er ansvarlig for at skade et fælles område, kan det holde dig personligt ansvarlig i stedet for at indgive et krav i henhold til masterpolitikken. Du kan købe, hvad der kaldes "tabsafdækning" for at beskytte dig selv mod denne mulighed. Lossevurderingsdækning er også nyttig, hvis komplekset oplever et tab, der overstiger mastergruppens forsikringsgrænser, og HOA skal aflevere en særlig vurdering, der tvinger enhedsejere til at dække underskuddet.

Hvad mesterpolitikken normalt Ikke Dække

Du har brug for en ejerlejlighed for ejerlejer for at forsikre specifikke komponenter i din enhed. Disse omfatter skader på vægge, gulve og loftbeklædning; skader på armaturer skade på forbedringer og ændringer og skade på permanent vedhæftede strukturer (såsom en garage). Med andre ord, hvis hele bygningen brænder ned, vil boligforeningens forsikring betale for at genopbygge fællesarealerne og din enhed, men du skal som regel betale for at erstatte dit toilet, bordplader, frysere og trægulve - derfor har du brug for en enheds ejers politik. Nogle master-politikker dækker emner som disse, hvilket gør det afgørende, at du læser politikken, så du ikke køber for meget eller for lidt forsikring. Hertil kommer, at selvom nogle masterpolitikker dækker specifikke interiørtyper, kan de kun dække dem på et grundlæggende niveau, hvilket betyder, at hvis enheden blev bygget med vinylgulve, men du opgraderet til keramisk flise, vil forsikringen kun betale for at erstatte vinyl.

Selv om master-politikken vil dække fællesområder og muligvis nogle ting i din enhed, vil den have fradragsret, ligesom din enheds ejers politik. Du skal vide, hvilken fradragsret din forening har valgt, og hvor mange ejere, der er fradragsberettigede, vil blive spredt over, så du vil vide, hvor meget foreningen vil bede dig om at betale, hvis det er nødvendigt at indgive et krav.For eksempel, hvis der er en $ 50 000 fradragsberettiget, og lejligheden har 500 enheder, vil hver enheds ejer være ansvarlig for en $ 1 000 fradragsberettiget, hvis HOA skal indgive et krav i henhold til masterpolitikken. Sæt dette beløb i din nødfond, så du bliver forberedt.

Som med lejere og husejereforsikring, der dokumenterer indretningen og indholdet af din enhed med en video eller fotografier - og en liste over forventede udskiftningsomkostninger - vil du hjælpe dig med at bestemme, hvor meget forsikring du skal købe og gøre det muligt at underbygge din tab, hvis du skal indsende et krav.

Som med boligejere og lejereforsikringer skal du have særlig dækning, hvis din lejlighed er udsat for oversvømmelse eller orkaner, eller hvis du ejer værdifulde genstande, såsom dyre smykker. Og medmindre du har planer om at erstatte eventuelle beskadigede eller stjålne ejendele ved at shoppe hos butiksbutikker og salg af garager, skal du sørge for at få dækket af dækning af omkostninger og ikke faktiske dækning af pengeværdier. Endelig vil ingen boligejere, lejere eller lejlighedsforsikringer dække skader forårsaget af forsømmelse eller hensigt.

Bottom Line

Condosforsikring adskiller sig fra lejereforsikring og husejereforsikring i den måde, det handler om ansvaret for bygningens struktur og visse indvendige komponenter. Sørg for, at mellem kompleksets hovedpolitik og din enhedsejers politik er du fuldt beskyttet, men ikke overforsikret. Det er klogt at få en kopi af lejligheden's masterpolitik, før du køber, så du har nok forsikring fra dag et, men det er aldrig for sent at opdatere din dækning eller for at sikre, at du ikke betaler for dækning, du ikke har brug for.