Der findes mange regnskabsstandarder i verden, hvor hvert land anvender en version af deres egne generelt accepterede regnskabsprincipper, også kendt som GAAP. Disse giver virksomheder mulighed for at indberette deres årsregnskab i overensstemmelse med GAAP, der gælder for dem. Komplikationen ligger inden for, om firmaet driver forretning i flere lande. Hvordan kan investorer så beskæftige sig med flere standarder, hvilke er nøjagtige, og hvordan kan virksomheder sammenlignes ud fra deres økonomi? Svaret på disse spørgsmål ligger inden for vedtagelsen af ​​International Financial Reporting Standards eller IFRS, som udvikles og støttes af International Accounting Standards Board (IASB).

Med flere og flere lande, der vedtager IFRS som deres regnskabsstandard, over 120 pr. April 2011, bør investorer og analytikere være velinformerede om, hvordan denne overgang påvirker virksomhedens rapportering, og hvad det betyder at bevæge sig fremad . For at gøre dette vil denne artikel se på baggrund af IFRS, fordelene, dens mål, de grundlæggende forskelle mellem IFRS og US GAAP og gå ind i nogle af de store ændringer, der opstår i de forskellige årsregnskaber, når de konverteres til IFRS fra US GAAP.

SEE: Sammenligning af balancen

Baggrund og overblik over IFRS
International Financial Reporting Standards (IFRS) er et sæt internationale regnskabsstandarder, der angiver, hvordan visse transaktioner og Hændelser skal indberettes i årsregnskaber. Det er baseret på principper snarere end hårde sæt regler, hvilket er i modsætning til US GAAP, en regelsæt baseret regnskabsstandard. Som følge af denne grundlæggende forskel giver IFRS ledelsen mulighed for at udøve større skøn og fleksibilitet ved udarbejdelsen af ​​selskabets økonomi.

I de seneste år har der været en tendens til en fælles globaliseret regnskabsstandard med IFRS, der anvendes i mange dele af verden, herunder bl.a. EU, Hongkong, Australien, Rusland og Singapore nationer. I januar 2011 vedtog Canada officielt IFRS-standarden, idet flere lande skifter fra deres egne regnskabskrav til IFRS-standarden. I december 2012 opererer USA stadig under US GAAP, så det er stadig at se, om de også vil skifte.

SE: International Reporting Standards Gain Global Recognition

Fordele ved IFRS
Det antages, at IFRS, når den vedtages på verdensplan, vil gavne investorer og andre brugere af regnskaber ved at reducere investeringsomkostningerne og øge kvaliteten af Oplysningerne. Derudover vil investorer være mere villige til at yde finansiering med større gennemsigtighed blandt forskellige firmaers årsregnskaber.Desuden tjener multinationale selskaber at drage størst nytte af kun at anmelde til en enkelt standard og kan dermed spare penge. Det giver den største fordel, hvor den bruges i over 120 forskellige lande, mens US GAAP kun anvendes i et land.

SE: Investering i Kina

IASB har med hensyn til IFRS fire mål:

1. At udvikle globale regnskabsstandarder, der kræver gennemsigtighed, sammenlignelighed og høj kvalitet i regnskaber

2. At tilskynde globale regnskabsstandarder

3. Ved gennemførelsen af ​​globale regnskabsstandarder skal der tages højde for behovene på de nye markeder

4. Konverter forskellige nationale regnskabsstandarder med de globale regnskabsstandarder

Konsekvenserne af IFRS på årsregnskaber

Forskelle i balancen
Nogle af forskellene i balancen mellem US GAAP og IFRS omfatter måden lagerbeholdning, ejendom og udstyr og goodwill forklares.

Inventory
To standardmetoder til lagermetoder, der tidligere blev brugt, var FIFO (først-i, først-ud) og LIFO (sidste-in, first-out). LIFO er dog ikke tilladt i henhold til IFRS, så virksomheder, der tidligere har brugt LIFO under US GAAP, skal snart ændre deres opgørelsesmetode til FIFO.

Ejendomme og udstyr
Også kendt som virksomhedens anlægsaktiver, materielle aktiver og udstyr indregnes til deres initialomkostninger med fradrag af akkumulerede afskrivninger. US GAAP tillader ikke opadgående tilpasninger af ejendom og udstyr, mens i henhold til IFRS de kan. Dette kan have en dybtgående indvirkning på en virksomheds rapportering. For eksempel, hvis udstyr er markeret, resulterer det i et tab på en virksomheds resultatopgørelse. Men hvis aktivet igen markeres i henhold til IFRS fra en stigning i værdi, registreres justeringen som en gevinst op til den oprindelige omkostning. Eventuel yderligere opjustering vil blive indregnet direkte på egenkapitalen.

Goodwill
Et immaterielt aktiv, goodwill behandles tilsvarende ejendomme og udstyr. Ligesom med ejendom og udstyr rapporteres det i balancen til anskaffelsessummen med fradrag af akkumulerede afskrivninger. Enhver nedadgående revaluering vil medføre et tab i resultatopgørelsen, og hvis det er markeret, hvilket ikke er tilladt under US GAAP, og derpå registreres en gevinst op til det oprindelige omkostningsbeløb. Eventuel tilpasning ud over det vil blive indberettet direkte til egenkapitalen.

Forskelle i resultatopgørelsen
Kriterierne for indtægter og indtægter anerkendt i US GAAP og IFRS er lidt anderledes. De vigtigste filosofier er ens, men US GAAP giver mere branchespecifik vejledning end IFRS. Nogle af forskellene ligger inden for, hvordan omkostningerne ved solgte varer bestemmes, virksomhedens driftsomkostninger og byggekontrakter.

Indtægtsforskelle i forbindelse med byggekontrakter
Afhængigt af den anvendte regnskabsmetode kan indtægter og fortjeneste for byggeprojekter påvirkes. Under US GAAP, hvis resultatet af et projekt ikke kan estimeres, er den færdige kontraktmetode påkrævet.I henhold til IFRS, hvis resultatet af et projekt ikke kan estimeres, indregnes omsætningen kun i omfanget af kontraktomkostninger, og fortjeneste indregnes kun ved projektets afslutning.

Omkostninger til solgte varer
Da LIFO ikke er tilladt i henhold til IFRS, skal LIFO-firmaer omsætte deres beholdning til FIFO-vilkår i finansnøgnens fodnoter. Denne forskel er kendt som LIFO-reserven og beregnes mellem COGS under LIFO og FIFO. Fordelen ved at gøre dette er en stigning i sammenligneligheden mellem LIFO og FIFO virksomheder. Men da alt går mod IFRS, vil FIFO være standarden fremad, hvis USA overholder lovgivningen.

Dette har en indvirkning på en virksomheds finansielle situation. Navnlig i perioder med høj inflation vil et firma, der bruger LIFO, rapportere højere COGS og lavere lager sammenlignet med et firma, der bruger FIFO. Højere omkostninger ved solgte varer resulterer i lavere rentabilitet og lavere overskud resulterer i lavere skat. Lavere indtjening vil også medføre lavere egenkapital for virksomheden, hvilket påvirker beholdt indtjening negativt. I modsætning hertil er de omtalte effekter i en lav inflationstid reverseret. Noget at huske på for analytikere, der konverterer LIFO-firmaer til FIFO.

Driftsudgifter
IFRS skelner ikke mellem omkostninger og tab, men US GAAP gør. Med IFRS indregnes eventuelle tab som følge af virksomhedens hovedaktiviteter i driftsomkostningerne.

Påvirkningen af ​​IFRS på nøgletal
Ud over denne artikels anvendelsesområde er det vigtigt at bemærke, at der er indflydelse på mere end et finansielt forhold ved omregning af US GAAP til IFRS. Nogle af dem omfatter de nuværende og hurtige forhold (på grund af forskellen i lagermetoder), rentedækningsgraden (som EBIT kan påvirkes af forskellen i COGS) og afkast af aktiver (nettoindkomst påvirkes også af COGS) , blandt andre. Det er op til analytikeren eller investoren at holde disse i tankerne, når de træffer en investeringsbeslutning.

Deadlines for US Adoption
SEC har besluttet, at det har brug for nogle få måneder, før der træffes en endelig afgørelse om, hvorvidt USA vil vedtage IFRS. Men med over 120 lande, der allerede har vedtaget IFRS, er USA måske ikke langt bagefter.

Bundlinjen
Der er mange forskelle mellem US GAAP og IFRS, og denne artikel har kun rørt nogle få af de store ændringer. Det er imidlertid klart, at IFRS vil være den dominerende regnskabsstandard fremadrettet. I lyset heraf skal analytikere tage hensyn til sammenligningen af ​​årsregnskaberne for IFRS og US GAAP. De bør også sørge for at forstå de primære egenskaber ved IFRS, da det kun er et spørgsmål om tid, før USA konverterer fra US GAAP til denne standard.