Hvis du spørger den gennemsnitlige middelalder eller senior investor, hvor godt de udførte som investor i deres 20'ere, vil de fleste sandsynligvis sige: "Ikke meget. "Det er fordi opfattelsen er så forskellig, når du er i din 20'ere. Ikke alene tror du, at du vil leve for evigt, men du vil have øjeblikkelige penge til øjeblikkelige behov og ønsker. De fleste tusindvis tænker ikke på fremtidige udgifter og pensionering. Heldigvis er der måder at generere relativt hurtige penge samtidig med at du sparer for fremtidige udgifter og pensionering. (Se mere: Pensionsstrategier efter alder .)

Siden dotcom-boblen har vi levet i et meget volatilt økonomisk miljø. Mange mennesker indser ikke, at dotcom-boblen i 2000 - en periode hvor mange internetstarter ikke genererede nogen profit - spillede en vigtig rolle i dagens boom-bust-økonomi. Simpelthen førte internetkrasen sammen med de økonomiske virkninger af 9/11, førte til rekord-lave renter. Dette førte igen til ejendomsboblen. Den boble styrtede flere år senere, snart efterfulgt af aktiemarkedet. Slutresultatet? Nye rekord-lave renter. (For mere se: Hvad Tech Investors lærte fra Dotcom Crash. )

Dette har ført til, hvad der kunne være den største aktiemarkedsboble gennem historien. Når renterne er lave, er lånekostnaderne billige, hvilket fører til en gældsbevidst vækst. Men uden tilstrækkelig efterspørgsel i de fleste industrier på grund af mangel på lønvækst er dette ikke bæredygtigt. Til sidst vil renten stige, hvilket vil gøre disse gæld dyrere. Dette vil skære ned i pengestrømme fordelt på vækst på grund af nødvendige gældsafdrag. Og den onde cirkel begynder. Dette kan føre til et nedbrud i lagre på omkring 50%. Du kan læse og lytte til alle økonomerne, og du kan lide at holde kurset, men en 50% haircut til din portefølje vil tage år at gøre tilbage, hvis ikke længere.

Lyder skræmmende eller ikke? Det er godt. Det skal skræmme dig. Jeg handler ikke om at skænke investeringsideer til unge investorer, der vil resultere i økonomisk ødelæggelse. Undgå katastrofe er vigtigere end vækstpotentiale. Aktiemarkedet kan flytte højere i et stykke tid, men den nuværende tyrløb er ikke bæredygtig. (For relateret læsning, se: Spille Bull Run uden bekymring. )

Undgå at shun Stocks

Dette betyder ikke, at du bør undgå lagre. Forskellen mellem i dag og et normalt børsmiljø er, at du nu skal være meget selektiv. Undgå at investere i virksomheder, der stiger med tidevandet. I stedet investere i virksomheder, der tilbyder revolutionerende teknologier. Lagrene af disse virksomheder vil stadig blive ramt på et bjørnemarked, men takket være deres innovation vil de ikke kun kunne komme tilbage, de vil trives.

Et par eksempler på virksomheder, der har tilbudt sådanne produkter eller tjenester i løbet af det sidste årti, er Apple Inc. (AAPL AAPLApple Inc174. 81 + 0,32% Lavet med Highstock 4. 2. 6 >), Netflix, Inc. (NFLX NFLXNetflix Inc195. 89-2. 12% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ) og for nylig Tesla Motors, Inc. (TSLA > TSLATesla Inc306. 05 + 1. 08% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ). Uden at komme ind i individuelle lagerideer, vil to fremtidige vækstbrancher sandsynligvis være cybersikkerhed og alternativ energi. ) Hvis du vælger at investere i en lille cap, som du anser for at være den næste Apple, Netflix eller Tesla, så stærkt overveje dollar-omkostninger i gennemsnit. Dette vil reducere risikoen, og du vil stadig have masser af potentiale for fremragende afkast over lang tid, fordi du vil købe flere aktier til billigere priser. En anden langsigtet tilgang til opbygning af rigdom er at anvende en udbytteinvesteringsplan til store cap aktier, der betaler bæredygtige udbytter og giver mere elasticitet til at bære markeder. Denne dokumenterede strategi giver dig mulighed for at geninvestere dine kontante udbytte ved at købe yderligere aktier på udbyttebetalingsdatoer. Endnu bedre, de fleste DRIP'er giver dig mulighed for at købe aktier uden provision og til en betydelig rabat til den nuværende aktiekurs. For så vidt angår fast ejendom, behøver du ikke at eje faktisk ejendom. Ejere ejendomme kan forårsage en masse hovedpine, især hvis du har en dårlig lejer og / eller vedligeholdelsesproblemer. I stedet skal du se på REITs-ejendomsinvesteringer. Med en REIT investerer du hovedsageligt i et ledelsesteam for at drive ejendommen. Ud over et kvalitetsstyrings team vil du også investere i et, der er i tråd med nuværende og fremtidige tendenser. For eksempel er sundhedsfaciliteter, bybutikker og levehjem gode steder at være i øjeblikket, og det vil sandsynligvis forblive tilfældet i de kommende flere år. Du vil måske undgå enhver form for REIT knyttet til suburbia. REIT'er appellerer også til mange investorer, fordi de tilbyder høje udbytteudbytter. (For flere ideer om REITs, se:

Nøgletips til investering i

REITs

og Top 10 REITs for 2015. ) Disperse Funds Artfully Efter den første skræmme, kan du spørge dig selv, hvorfor jeg inkluderede oplysninger om markeder, der har set nedbrud i de seneste år. Historisk set har ingen form for investering vokset hurtigere end inflationen end almindelige aktier og fast ejendom. Du skal bare være mere forsigtig med dine aktier og REIT-investeringer end tidligere. Det næste trin er at allokere din kapital i overensstemmelse hermed. De fleste rådgivere vil anbefale, at du tager større risiko i en tidligere alder. Dette er korrekt, men kun i et vist omfang. Det betyder ikke, at du skal gå all-in på en biotekapital med små hætter. I stedet vil du diversificere din portefølje, men med mere kapitalallokering til risiko end den middelaldrende eller senior investor. Opdelingen afhænger af din nuværende økonomiske situation og fremtidige mål, men de fleste investorer vil gerne holde spekulative investeringer på omkring 5%.Hvis du er i 20'erne, og du er fortrolig med risiko, kan du allokere 10% af din kapital til spekulative investeringer. Den potentielle belønning vil være høj, og hvis du tager fejl, har du masser af tid til at gøre det tilbage med indtægtsgenerering. Som tidligere nævnt bør gennemsnitlige dollaromkostninger overvejes. Du kan også fordele kapital til fast indkomst, men i denne alder er det ikke så vigtigt, fordi du genererer indkomst. (For mere, se:

Investering for sikkerhed og indkomst: Tutorial.

)

Køb på margin er noget, der kun bør overvejes af ekstremt højrisiko-investorer. Når du køber på margen, bruger du løftestang i forsøg på at forstørre gevinster, men de negative risici er ekstreme. Den reelle risiko her er, at de fleste i deres 20'ere ikke har tilstrækkelig erfaring med at investere, men de er sikre på, at de ved det bedre. Dette er en farlig situation. Hvis du er forkert med dine forudsigelser, vil du blive udsat for et marginopkald - du skal enten deponere flere penge eller sælge nogle af dine aktiver, muligvis en bil eller et hus. Med andre ord undgå at bruge margin. Ved at gøre det vil du undgå unødvendig gæld. ) Det store problem med margin er, at selv om dine forudsigelser er korrekte, kan markedet forblive irrationelt længere, end du kan forblive solvent. Når du køber med kontanter (i modsætning til margin), kan du vente for evigt for en investering at komme tilbage. Ingen kan tvinge dig til at gøre ellers. Når du køber på margen, er der en frist.

Køb på margen er ikke den eneste risiko for højrisiko at undgå. Leverede ETF'er Til den gennemsnitlige investor ser udbyttede ETF'er sig meget tiltalende. Hvorfor skulle de ikke? Dine gevinster kan være tre gange, hvad de ville være med en standard ETF

ETFAberd EmMk SmCo14. 40-0. 28%

Lavet med Highstock 4. 2. 6

. Og det er sikkert muligt at investere i en leveret ETF, der går i tårer og giver et betydeligt afkast på kort tid. (Læs mere:

Top 6 S & P 500 leverede ETF'er. ) Problemet er, at leverede ETF'er altid kommer med høje omkostninger. Den gennemsnitlige udgiftskvote på en ETF er 0,46%. Den gennemsnitlige udgiftskvotient på en leveret ETF er 0,89%. Dette vil skære i din fortjeneste og forværre dine tab. Også det 3x potentielle afkast er dagligt - ikke årligt - og det er før gebyrer og udgifter. Hvis du ser på leverede ETF'er, der har udført dårligt i to år eller mere, har næsten alle haft en afskrivning på mere end 95%. Dette er forfærdeligt og bør undgås for enhver pris. Leveraged ETF'er er til erfarne forhandlere og investorer, der har en god ide om, hvor et indeks, vare eller valuta vil blive ledet i den nærmeste fremtid. (For mere se: Leverede ETF'er: Er de rigtige for dig? )

Andre investeringsdoser

En af de bedste investeringer du kan gøre: college. Hvis du er i 20'erne, og du ikke har gået på college, er det ikke det du vil høre: En universitetsgrad er værdifuld.Hvis du er bekymret for omkostninger, så gå til et fællesskabskollegium i de første to år. Du kan arbejde på samme tid for at spare penge til, når du overfører. Også college kurser er meget forskellige fra high school klasser. På college er du ikke tvunget til at tage en bred vifte af klasser. I stedet tager du kurser, du er interesseret i, hvilket gør læring fornøjelig. Det fører også til specialisering i et bestemt område, hvilket øger din værdi på arbejdspladsen, især da højtuddannede arbejdstagere er mere efterspurgte i dag end de har været i fortiden. Det samme kan ikke siges for lavtuddannede arbejdere. (Se mere: 6 måder at finansiere en kollegiumuddannelse på. )

Begynd at spare for pensionering så tidligt som muligt. For fremtidige skattefritagelser skal du se på en Roth IRA. For at trække tilbage skal du have ejet Roth IRA i mindst fem år og være 59. 5 år gammel.

Der er en anden simpel hemmelighed til at opbygge rigdom, der er yderst effektiv og risikofri. Spar 10% af hver lønseddel du tjener. Du skal betale dig selv før nogen anden, herunder forsikringsselskaber, forsyningsselskaber og så videre. Hvis du konsekvent følger denne tilgang, vil din rigdom bygge op med en overraskende sats. Det lyder ikke som en masse, men det tilføjer hurtigt. Lad os sige, at du er 27 år og din pay-per-week er cirka $ 1, 350. Det er en indbetaling på $ 135 i dine besparelser hver anden uge, hvilket er $ 270 pr. Måned og $ 3, 240 pr. År. Enhver 20-ting i deres rigtige sind ville tage et garanteret afkast på $ 3, 240 pr. År. (For relateret læsning se:

Hvilke økonomiske faktorer påvirker sparingskontopriser?

) Den nederste linje Vi lever i øjeblikket i et farligt økonomisk miljø. Men hvis du implementerer dollaromkostningerne i gennemsnit, mens du overfører størstedelen af ​​din kapital til en DRIP med store cap / resistente aktier og resten (ca. 10%) til småkapitalbeholdninger, vil du i høj grad reducere risikoen, samtidig med at du tillader potentialet for imponerende langsigtet afkast. REIT'er er også en god måde at investere i fast ejendom uden hovedpine. Undgå margen og gearede ETF'er. Begynd at lægge penge væk tidligt til pensionering med en Roth IRA. Og begynder at spare mindst 10% af hver lønseddel. (For mere læs: Pensionering til 30-Somethings. )

Dan Moskowitz har ingen stillinger i AAPL, NFLX eller TSLA.