Uanset hvilken type 401 (k) du har, er du ansvarlig for dine investeringer, selvom dine valg er begrænset til en kort menu af fonde. Inden for en fond har du selvfølgelig ingen mening om, hvilke værdipapirer der købes og sælges.

Selvom du har mange muligheder for din 401 (k), kan du søge råd fra en finansiel rådgiver til at hjælpe dig med at bestemme, hvor du skal lægge dine penge. Det vil hjælpe, men selv med en rådgiver er du stadig begrænset til din virksomheds valgmulighed. Og så er det selvfølgelig den kendsgerning, at fagforvaltere regelmæssigt underperper markedet.

Alle som øger fristelsen for dem kloge til markedets måder - du måske? - at vælge deres 401 (k) planens selvregulerede eller mæglervindueopsætning og overtage styringen af ​​deres 401 (k) planlægning selv. (For mere, se Stigningen af ​​401 (k) Mæglerkonti .) Hvis din virksomheds plan har denne funktion, skal du vælge det?

Fordele

Der er flere vigtige faktorer, der kan skubbe dig i en gør-det-selv-retning.

Flere valg. Med en selvstyret plan har du mange flere investeringsvalg. Ud over fællesforeninger kan din portefølje omfatte børsnoterede fonde (ETF'er), individuelle aktier, obligationer og endda ikke-traditionelle muligheder, såsom fast ejendom.

"Når du går den selvstyrede rute, er du ikke længere bundet til de 15-18 investeringsmuligheder i din 401 (k) plan", siger John P. Daly, CFP®, formand for Daly Investment Management, LLC, i Mount Prospect, Ill. "Du kan købe stort set alle aktier, ETF'er eller fonde, der er tilgængelige på depotbankens platform. Dette kan være meget gavnligt, især hvis din plan har begrænsede investeringsmuligheder eller lavkvalitets investeringsmuligheder. ”

Kvalitet. I stedet for et begrænset antal fonde (hvoraf nogle måske har været dårligt udvalgt), tilbyder et mæglingsvindue et bredere udvalg af valg, så du kan være mere diskriminerende.

Experience. Hvis du har investeret viden og dygtighed, kan du bruge den ved at styre dine egne investeringer. Dette kan være et reelt plus, når du overvejer det begrænsede antal valg, som en traditionel 401 (k) typisk tilbyder.

Disciplin. Hvis du er en disciplinær investor og ikke er underlagt investering i et indfald eller panik, kan du bedre udnytte mulighederne i en selvstyret 401 (k) end en fælles fond, der forvaltes af en anden. (For mere, se Vigtigheden af ​​handelspsykologi og disciplin .)

Ikke - Traditionelle investeringsoptioner. Med en selvstyret 401 (k) kan du overveje fast ejendom og andre ikke-traditionelle investeringer, som potentielt kan give ekstraordinære indtjeningsmuligheder.Disse muligheder er ikke tilgængelige for faste 401 (k) investorer.

Ulemper

Der er selvfølgelig en ulempe for at lave dine egne investeringer.

Regler. Sammen med de mange valgmuligheder du har under en selvstyret 401 (k) mulighed, kommer IRS-reglerne til at forhindre dig i visse typer investeringer. Hvis du ikke kender disse regler, kan du være i problemer. (For mere, se 5 Investeringer, du kan ikke holde i en IRA / Qualified Plan .)

Gebyrer. For de fleste investorer, der håndterer deres egne investeringer - uden for fonde-gebyrer tendens til at være højere. Hvis du handler for ofte, kan gebyrerne i forbindelse med handel udrydde de fleste, hvis ikke alle, dine gevinster.

Nybegyndere Pas på. Selvom du har en anstændig forståelse af dine muligheder, kan en simpel mangel på erfaring få dig til at savne nuancer, som en leder eller finansiel rådgiver måske ikke. I sidste ende, hvis tingene går sydpå, er der ingen foruden dig selv at bebrejde. Husk: Der er ingen mulligans i at investere. (For mere se: 10 Golftips til at hjælpe Investors Tee Off .)

"Den største bonus for at have en selvstyret mulighed er evnen til at kontrollere omkostningsforholdene inden for hver enkelt investering" siger David S. Hunter, CFP®, formand for Horizons Wealth Management, Inc. i Asheville, NC "Dette åbner dog tusindvis af investeringsoptioner, og der er altid chancen for, at en investor vil blive lammet af muligheder og måske ikke deltager så meget som man ville med en set-it-and-forget-it 401 (k) plan. ”

Forskning. Ekspertise og disciplin til side, investering tager tid. Sørg for at du har nok af det til at holde dig opdateret om finansielle nyheder og hvad du skal vide om virksomheder, som du planlægger at investere i.

Manglende likviditet / gennemsigtighed. Nogle af de ikke-traditionelle investeringer, som du nu har adgang til, mangler gennemsigtighed og likviditet. Det betyder at du måske ikke kan flytte ind eller ud så hurtigt som du vil, og du kan have problemer med at få en klar forståelse af din eksponering - i modsætning til aktier og obligationer.

"Ulempen ved at styre din egen 401 (k) ud over de ekstra gebyrer, er du potentielt ved at blive din egen værste fjende", siger Mark Hebner, grundlægger og formand for Index Fund Advisors, Inc. i Irvine, Californien. , og forfatter til "Index Funds: Det 12-Step Recovery Program for Aktive Investorer." "Mange investorer, der ikke arbejder med en professionel rigdom rådgiver, tillader ofte kortsigtede markedsbevægelser diktere deres langsigtede investeringsstrategi. Denne tilgang kan potentielt forårsage katastrofale langtidseffekter under meget turbulente tider. "

Selvreguleret 401 (k) vs Selvstyret IRA

Ud over den selvstyrede 401 (k) giver IRS også mulighed for en Selvorienterede 401 (k) planer giver mulighed for lån. Det er muligt at få lån med en selvstyret IRA, men de er meget sværere at opnå.Endelig behøver du ikke at ansætte en custodian for en selvstyret 401 (k). Imidlertid kræver IRA'er en administrator. (For mere, se

Selvstyret IRA: Den rigtige bevægelse for dig? Den nederste linje Et kig på de fordele og ulemper, der er anført ovenfor, gør det klart, at det at administrere dine egne investeringer ikke er for svag af hjertet. Det er heller ikke for de uinformerede. Det er heller ikke for enhver for travlt med at gøre rigtig forskning.

"Selvom styring af din selvstyrede 401 (k) kan virke som en god idé, kan manglen på forskning og professionel rådgivning sammen med andre potentielle vejspærringer som højere gebyrer, manglende gennemsigtighed og komplekse IRS regler blive et problem, "Siger Carlos Dias Jr., grundlægger og formueforvalter for Excel Tax & Wealth Group i Lake Mary, Fla.

Kendskab til dig selv, din tolerance for risiko, din viden om investering og din evne til at opretholde ro og disciplin er nøglen. Hvis du beslutter dig for at gå alene, skal du lære om de tilgængelige værktøjer til at gøre det lettere for dig at styre din egen investering. For et virkelig dybtgående udseende, læs Investopedias vejledning

Bliv din egen finansielle rådgiver

.