Med Republikken Nationalkonventionens onsdag udpegning af Indiana Governor Mike Pence som partiets vicepræsidentkandidat, har GOP-billetten etableret sig som en med demonstreret interesse i at yde økonomisk støtte til virksomheder. (For relateret læsning, se Evangeliet ifølge guvernør Mike Pence .)

En gruppe, der forventes at blive udeladt af den samtale, er finansielle rådgivende firmaer, da de skal sikre sig, at de ikke gør det vandre over rejsetrådene, der er indbygget i Securities and Exchange Commission (SEC) forordninger vedrørende politiske bidrag. Virksomheder og enkeltpersoner, der ønsker at bidrage til Pence's kampagne, samt de øvrige lokale og statslige kandidater, bør gøre deres hjemmearbejde først for at sikre, at de ikke løber på grund af disse regler.

Betalingsreglen

SEC-reglerne angiver, at ethvert rådgivende firma, der bidrager til kampagnen for en politisk person, der kunne påvirke statens valg til hvem der forvalter noget af dets Konti er derefter udelukket fra at administrere penge til staten i to år. Denne regel er designet til at forhindre rådgivende firmaer i at købe sig forretning med staten ved at finansiere kampagnen for en embedsmand, der derefter vælger det firma til at styre statsmidler. Denne regel blev vedtaget i 2010 i kølvandet på flere sager, der blev undersøgt af SEC, hvor firmaer og rådgivere havde forsøgt at købe sig politiske kandidater.

Individuelle rådgivere er ligeledes forbudt at betale bidrag på over 350 $ til en kandidat, for hvem de er berettiget til at stemme og kun 150 $ for en anden kandidat. Brenden Carroll, en senior associate hos advokatfirmaet Dechert, kommenterede, hvordan dette vil påvirke firmaer og rådgivere i delstaten Indiana til Investeringsnyheder . "Det vil have en chillende effekt. De fleste rådgivere, der driver forretning eller tænker på at gøre forretninger med Indiana pensionsplaner, tager dette spørgsmål meget alvorligt. "(For relateret læsning, se: Politik og dine kunder: Gå ikke der .)

Finansinspektionsmyndigheden (FINRA) har også foreslået et sæt regler for pay-to-play for mæglere med det formål at begrænse politiske bidrag. FINRAs regel ville begrænse det samlede beløb, der kunne doneres til en politisk kandidat i et valgår til $ 350 og $ 150 i et valgår uden valg. Hvis en rådgiver udbetaler et beløb, der overstiger dette beløb, er der et fire måneders vindue, hvor de kan få en tilbagebetaling, inden der pålægges sanktioner. Men de, der overskrider disse kriterier, er forbudt at anmode om nogen statslig enhed for erhvervslivet i de næste to år.

Hvis denne regel færdiggøres snart, vil den sætte disse grænser på mæglere til 2016-valget. I december udtalte Amy Lynch, præsidenten og grundlæggeren af ​​Frontline Compliance: "Mægleren, der er ansat for at anmode regeringen om at følge disse nye pay-to-play-begrænsninger i henhold til denne nye regel, som stort set er identisk med dem, SEC skrev til rådgivere. Der er virkelig ingen forskel. Jeg synes, det er ikke tilfældigt, at [FINRA] endelig fik reglen ud, og næste år er et valgår. Mange virksomheder har allerede gået videre og vedtaget deres egne retningslinjer, der allerede opfylder deres krav, fordi de vidste, at det var på vej. "

The Bottom Line

Finansielle rådgivere har en interesse i at se politiske kandidater bliver valgt til kontor, som vil hjælpe dem med at fremme deres forretninger. Men de grænser, der er lagt på kampagnens bidrag, forhindrer dem effektivt i at forsøge at købe sig en kandidat, både på firma og individuel plan. Det er endnu ikke muligt at se, om FINRAs regel vil blive vedtaget hurtigt nok til at begrænse mæglere i 2016-valgperioden. Rådgivere og firmaer er nødt til at være på toppen af ​​dette problem for at forblive kompatible og holde nøje overblik over deres bidrag.