"Giv mig seks timer til at hugge et træ, og jeg vil tilbringe de første fire, der skærer øksen." - Abraham Lincoln

For den selvstændige investor, kendskab til dine styrker og svagheder - samt hvor meget tid og kræfter du er villig til at begå for at kortlægge dit investeringsforløb - vil sætte dig i den bedste position for at lykkes. Denne artikel omhandler de bedste måder at nedbryde den ofte skræmmende opgave at forstå og fordele dine investeringer.

Lav en vurdering

Det bedste sted at starte en rejse er ved at vide, hvor du står i øjeblikket. Generelt, jo yngre du er, desto mere villig skal du være at tage på risiko. Det er ikke afgørende på nuværende tidspunkt at hælde 100% af dine forbrugsmidler til investering. Hvis du deltager i en vis pensionskonto, som f.eks. En 401 (k) eller en individuel pensionskonto (IRA), kan du hvile lettere ved at vide, at du er på rette vej mod en sund pensionering.

Din tidshorisont, eller hvor længe før du skal røre pengene, går hånd i hånd med din alder. Hvis din tidshorisont er 25 år eller mere, kan du overveje dig selv nær toppen af ​​risikoprofilen for at investere. Det betyder ikke, at du skal tage tåbelige risici, men snarere at du kan deltage fuldt ud på aktiemarkederne, bør du beslutte dig for. Mens aktiemarkedsafkastet i sig selv er mere volatilt end andre aktivklasser, mener man, at der ikke har været nogen målt periode på det amerikanske aktiemarked over 25 år, hvor noget har opnået et højere afkast end aktierne.

Mål din investeringskendskab ved at stille dig selv nogle enkle spørgsmål. Har du nogensinde lavet en fuldstændig grundlæggende analyse af et lager før du køber det? Forstår du det grundlæggende ved fordelingen af ​​aktiver og diversificering? Forstår du arten af ​​renteprodukter?

Hvis du ikke kan svare på et definitivt "ja" til disse, ville det være bedst at simpelthen oprette en samlet aktivfordeling i overensstemmelse med din alder, og derfra investere i et par administrerede penge til at starte.

Ved hvad du har

Vær opmærksom på, hvad du ejer. Start med de seneste udsagn fra eventuelle investeringer eller planer, du har i øjeblikket, og fastslå, hvilken procentandel du har i aktier i forhold til obligationer og kontanter.

Dernæst beslutte, hvor meget tid du vil bruge på din personlige investering. Målet her er at komme op med et faktisk antal i form af timer om ugen. Jo højere forholdet mellem individuelle aktier til de midler, du holder, desto større er tidsforpligtelsen. Hvis du føler at du kan afsætte fire til fem timer om ugen til forskning, kan du sigte mod at eje et par enkelte aktier i din portefølje. Forholdet mellem hvor meget tid du skal sætte til side pr. Lager er en relativ figur og vil afhænge af din viden og erfaring, så vær forberedt på at denne figur ændres over tid.

Vurder dine informative kilder

Du behøver ikke abonnere på dyre datatjenester for at finde de data, du har brug for til at foretage lageranalyse. Du kan finde offentligt tilgængelige oplysninger nemt ved hjælp af gratis internetkilder - indtjeningsrapporter, pressemeddelelser, Securities and Exchange Commission (SEC) arkiver, balance og pengestrømsopgørelser til eksempler. Enhver velrenommeret hjemmeside vil fortælle dig, hvor dens data kommer fra, og hvor ofte den opdateres, så du kan føle dig sikker på, at dine oplysninger er aktuelle og præcise.

Angiv mindste retningslinjer for at strømline din due diligence. Et minimums markedspris eller en værdiansættelseshætte er en nem måde at filtrere ned titusinder af lagre i en delmængde, som du kan gennemgå mere fuldt ud. Mange gratis lager screeners kan gøre denne opgave for dig.

Udarbejd en strategi

Der er mange fordele ved at oprette en basistildeling med fonde eller børsnoterede fonde. Dette kan tage meget af trykket fra dig. Med disse investeringer behøver du ikke at vælge hver aktie i din portefølje. Bestem hvilket område af markedet du interesserer dig mest, uanset om det er en bestemt sektor / industri eller en aktivklasse, og få erfaring med at styre denne del af din portefølje mere direkte.

Se et generelt markedsindeks som S & P 500 og gennemgå sektorsammensætningen. Det ville være klogt at ikke afvige for meget fra disse sektorvægtninger i din egen portefølje. Hvis du har 60% af dine penge i teknologielagre, når de kun repræsenterer 15% af S & P, har du en farlig overallokering af ressourcer - selv for de mest dygtige investorer.

Lad os f.eks. Sige, at du vil undersøge direkte og købe dine egne sundheds- og teknologilagre, som tilsammen udgør ca. 30% af det samlede marked. Du kan konstruere en portefølje af ETF'er i alle andre sektorer undtagen sundhedspleje og teknologi, og hold det 25-30% for dig at investere i individuelle aktier i disse to sektorer.

Det er en god idé at holde en "watch list" af aktier, som du har undersøgt og fundet interesse for. Det kan være et firma, du virkelig kan lide, at det i dag er værdsat fuldt ud, eller et lille firma, som du gerne vil hold øje med. Gennemgå denne liste ugentligt for eventuelle væsentlige ændringer. Når du sælger en aktie ud af din portefølje, bliver det et naturligt sted at begynde at lede efter en erstatning.

Genvurder og juster din strategi

Vælg en tidsplan for vurdering af dine fremskridt. Dette handler ikke så meget om, hvordan dine afkast stabler op til nogle benchmark, da det er en chance for at gennemgå din samlede aktivallokering og din læringsproces. Hvis din andel af aktier til obligationer er ændret betydeligt, vil du gerne bringe den tilbage i balance.

Når du gennemgår dine individuelle beholdninger, skal du kigge over fundamentet igen for at sikre, at intet er ændret væsentligt. Hvis du føler dig på toppen af ​​ting og ønsker at øge andelen af ​​dine bedrifter, som du styrer direkte, kan du gøre det ved at vide, at du omfordeler omhyggeligt og forsigtigt.Også forstå, at dette betyder, at din timetidsforpligtelse vil stige.

The Bottom Line

Du vil altid lære. Det er tid til at huske det gamle ordsprog, "Det er rejsen, ikke den destination, der tæller." Det vil ikke vare længe før du gør store skridt i din forståelse for økonomi. Du bør være i stand til at tackle investeringsforeninger eller andre køretøjer med tillid. Tid brugt til at lære mere om at investere, hvad enten det er i aktier eller ej, betaler altid et voldsom udbytte.