For de fleste amerikanere er det en forglemmelig konklusion om, at du går på gymnasiet, at du deltager i et fireårigt universitet. Ifølge Bureau of Labor Statistics (BLS) var 68. 4% af gymnasieeleverne indskrevet på et kollegium eller universitet. Mens en stigning fra året før faldt det kumulative kollegium tilmelding til foråret 2015 semester omkring 2%. Da arbejdsløsheden fortsætter med at blive forbedret, er mange personer lokket væk fra klasseværelset for at blive med i arbejdsstyrken. At bidrage til denne tendens er de uoverskuelige omkostninger forbundet med bachelor-og kandidatuddannelser. For mindre heldige studerende, mange udvej til private og føderale studielån for at betale for deres uddannelse.

Med skyrocketingundervisning og dertil knyttede omkostninger har den enestående studielånsgæld for amerikanere oversteget $ 1. 2 billioner. Mens arbejdsløshedsprocenten og investeringsafkastet er mere fordelagtige for universitetsstuderende, formår den gennemsnitlige studentgæld på 33.000 dollars at overtale eleverne til at afstå fra højere uddannelse. Heldigvis har startups som SoFi og CommonBond anvendt innovative algoritmer til at refinansiere og konsolidere studielån. For dem med fremsyn for at begynde at spare tidligt, wealth management tech firma, hjælper FutureAdvisor med at administrere brugernes college opsparingsplaner gratis.

Studielånekrisen

Med stigende udgifter til undervisning er prisen på college blevet overvældende. Udover undervisning, kommer college med tilhørende omkostninger som gebyrer, bog og værelse og bord. I 2014 kostede udgifterne til undervisning på en fireårig privat og offentlig skole $ 42, 419 og $ 18, 943 alt. Rent faktisk udgør dette en stigning på 9% for private universiteter og en stigning på 12% for offentlige kollegier over en femårsperiode. For at sætte tingene i større perspektiv er udgifterne til undervisning og gebyrer steget med 120% siden 1978 og fire gange hurtigere end forbrugerprisindekset.

Efterhånden som undervisningen fortsat overstiger inflationen, har eleverne taget sig af ublu studielån. I øjeblikket står den samlede udestående studielåns gæld i USA på 1 dollar. 2 billioner, med 70% af bachelorgrad kandidater med et gennemsnit på 33.000 dollars i gæld. Da studielån kan forvirre de finansielle situationer for mange studerende i de kommende år, kan mange slet ikke overveje at forfølge kandidatuddannelser. Men for dem, der gør det, var den medianstuderende studielån 57 dollars. 600 i 2012. For mere specialiserede programmer som f.eks. Lov eller medicinsk skole er den typiske gældsbelastning henholdsvis $ 140.000 og $ 175.000. (For mere, se: Er studielåns gæld den næste finansielle krise? )

Crippling America's ungdom, studerende udvej til føderale og private lån for at imødekomme disse økonomiske byrder. I USA giver uddannelsesinstitutionen studerende to føderale studielånsprogrammer: Federal Direct Loans og Federal Perkins Loans. Federal Direct Loans er det største føderale studielånsprogram, der omfatter direkte subsidierede, direkte usubsidierede, direkte PLUS og direkte konsolideringslån. Subsidierede lån er kun tilgængelige for bachelorstuderende, og den føderale regering betaler renterne under udskydelsesperioder. Omvendt er ikke-subsidierede lån til rådighed for både bachelor- og kandidatstuderende, men låntageren er fortsat ansvarlig for renterne i løbet af udskudsperioden. I modsætning til Federal Direct Loans er Federal Perkins-lån et skolebaseret låneprogram, hvor skolen er långiveren i stedet for den føderale regering. (For mere se: Er private lån til studerende den næste udlånskrise? )

Renten påløbet fra lån varierer afhængigt af det år, hvor lånet blev udbetalt, og hvilket program du beslutter dig for at forfølge. Direkte subsidierede lån til bachelor og kandidater udbetalt efter juli 2014 er fastsat til henholdsvis 4 66% og 6 21%. Uanset udbetalingsdato har Perkins lån faste renter på 5%. Levetiden på et føderalt studielån kan variere fra 10 år til livslang månedlige betalinger. En låntager, der pådrager sig den gennemsnitlige $ 33.000 i gæld med 6,2% rente, der er sammensat dagligt, vil betale en kumulativ $ 44.000 over en 10-årig låneperiode.

SoFi

Som studentgæld fortsætter med at peste amerikanere har mange låntagere misligholdt deres gæld. Det skønnes at to år efter graduering, vil 9,1% af låntagerne default. Det tal hopper som antallet af år efteruddannelsen udvider. Heldigvis er misligholdelse på dit lån ikke længere den eneste mulighed for styring af gæld. Financial tech selskab, SoFi, giver studerende og forældre et middel til at refinansiere og konsolidere bachelor og graduate gæld. Som de fleste startups har SoFi en brugervenlig grænseflade og kræver, at låntagere opfylder visse krav til kvalifikation for at kunne bruge sine tjenester: du er en amerikansk statsborger, har $ 10.000 i udestående studielån, som i øjeblikket er ansat, uddannet fra et akkrediteret universitet, og har stærk kredit og månedlig pengestrøm. Hvis accepteret, vil SoFi refinansiere både private og føderale lån. Det skal bemærkes, hvis du refinansiere et føderalt lån med SoFi, giver du op ad flere føderale beskyttelsesprogrammer som indkomstbaseret tilbagebetaling. SoFi tilbyder dog arbejdsløshedsbeskyttelse og suspenderer månedlige betalinger, hvis du mister dit job.

SoFi tilbyder en række brugerdefinerede muligheder, der optimerer låntagerens månedlige betalinger, payoff horisont og levetid omkostninger. Lånevilkårene kan være 5, 10, 15 eller 20 år med enten faste eller variable renter. Faste satser starter fra 3. 50% og når op til 7. 24% april, med variabel rente varierer fra 1. 9% til 5. 19% april. Til denne dato har SoFi været tillid til over $ 2.5 milliarder kroner i lån og kan prale med en gennemsnitlig besparelse på $ 11.000.

CommonBond

Som Commonwealth er CommonBond en platform for peer-to-life-lån, der søger at forbinde låntagere, der gerne vil refinansiere studielån hos investorer. CommonBond fokuserer på refinansiering og konsolidering af lån til kandidatstuderende. Ved at investere i studielån investerer CommonBond i det væsentlige mellemmanden. Priser starter så lavt som 1,92% for et femårigt variabelt lån og går så højt som 6,74% for et 20-årigt fastlån. Unikt for CommonBond er brugen af ​​Hybridlån, der kombinerer både et fastforrentet lån og et variabelt lån. Ligesom SoFi og andre udlånsmarkeder er der ingen oprindelsesgebyrer og straffe for tidlig betaling. Imidlertid er CommonBond accept kriterier mere stringente: låntagere accepteres kun fra udvalgte kandidatprogrammer med beskeden indtægt og god kredit historie. (For mere, se: Small Business Revolutionizing Banking .)

Fremtidige College-besparelser

For forældre med fremsyn og finansielle muligheder kan investering i dit barns uddannelse tidligt i livet undgå undgå forbrydelser effekter ned ad vejen. For nylig har FutureAdvisor tilføjet skolebesparelser til listen over investeringsstyringsydelser, den tilbyder. Gratis at bruge, FutureAdvisor hjælper forældre med at spare og investere i skattefordelte opsparingskonti: 529s, Coverdell, UTMA og UGMA. Arbejder med TD Ameritrade (AMTD AMTDTD Ameritrade Holding Corp48. 49-1. 52% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ) og Fidelity, FutureAdvisor konsoliderer eksisterende midler og åbner nye for at optimere forældrenes besparelser mål. Afhængigt af din indkomst, barnets alder og forventede collegeundervisning blandt andre faktorer, leder FutureAdvisor dig, hvor du skal lægge dine penge. Hvad der adskiller sin service fra generiske kollegiets cost calculators er brugen af ​​automatisering og flere depotbevisere. Automatiske bidrag til 529 planer, når de foreligger, laves i low-fee indeksfonde inden for Fidelitys platform. Coverdell, som ikke understøttes af Fidelity, ledes gennem TD Ameritrade. Når dit barn uundgåeligt begynder at skole, udbetaler FutureAdvisor midler direkte til universitetet på dine vegne. (For mere se: Fremtiden for Robo-Advisors: Future Advisor .)

The Bottom Line

At administrere og betale studielån kan være en vanskelig tid for unge fagfolk og selv i ældre alder . Mange nye markedsudlånstjenester som SoFI, CommonBond og Earnest har gjort det muligt at øge den finansielle teknologi til at refinansiere eller konsolidere føderale og private lån. For forældre med fremsyn tilbyder online investeringsselskabet FutureAdvisor gratis automatiseret administration af skolebesparelsesplaner. Med tilstrømningen af ​​finansielle teknologitjenester må besparelser på college og administration af studielån ikke længere beherske amerikansk ungdom.