a:

Risici forbundet med finansielle markeder omfatter usikkerhed, volatilitet, standardrisiko, modpartsrisiko og renterisiko. Forskellige aktivklasser har forskellige typer risici.

Volatilitet

Volatilitet er en stor risiko for alle markeder. Volatilitet er usikkerheden ved ændring af et aktivs værdi. Der er statistiske foranstaltninger, som kan definere den historiske volatilitet for et aktiv. Et højere volatilitetsniveau angiver større bevægelser og en større ændring i aktivets værdi.

Volatilitet er en ikke-retningsværdi. Et højere volatilitetsaktiv har en god sandsynlighed for at gøre et større træk op, da det falder ned. Højere volatilitetsaktiver har større indflydelse på værdien af ​​en portefølje. Nogle investorer kan lide volatilitet, mens andre forsøger at undgå det så meget som muligt.

Modpartsrisiko

Modpartsrisiko er en del af derivatbyttemarkedet. Modpartsrisiko er risikoen for, at en part i en kreditswap kan være standard på en aftale. Kredit swaps er udveksling af pengestrømme mellem to parter og er baseret på ændringer i de underliggende renter. Modpartsstandarder på swap-aftaler var en af ​​hovedårsagerne til finanskrisen i 2008.

Standardrisiko

Standardrisiko er en del af obligations- og rentemarkederne. Det er risikoen for, at en låntager kan misligholde sine låneforpligtelser og ikke betale udlånerens udestående beløb. Generelt giver en højere mulighed for misligholdelse en større rente på en obligation. Der er således en risiko / belønning afvejning, som investorer skal overveje.

Renterisiko

Renterisiko er en anden risiko på obligationsmarkedet, hvor prisen på obligationer falder med en stigning i renten.