a:

Et højt uleveret frit pengestrømme kan tyde på, at en virksomhed har en stor mængde pengestrømme, der overstiger sine investeringsudgifter, driftskapitaludgifter og skatter. Hvis et selskab har et lavt niveau af leveret frit cash flow og et stort antal uleverede frie pengestrømme, kan det tyde på, at virksomheden har en stor del af gældsforpligtelser, der kan resultere i økonomisk nød.

Uleveret gratis kontantstrøm

Uleverede frie pengestrømme måler et selskabs pengestrømme, før eventuelle renter eller primære betalinger vurderes. Uleveret frit pengestrømme indberettes i selskabets årsregnskab og vises for at vise, hvor meget kontanter selskabet har til rådighed for at betale driftsomkostningerne, før det skal betale sine finansielle forpligtelser.

Ligningen for uafleveret frit cash flow er som følger:

Uleveret gratis kontantstrøm = (resultat før renter, skatter og afskrivninger) - (investeringsudgifter) - (driftskapitaludgifter) - (skatter)

< ! - 2 ->

Indikatorer med høj indfriet gratis pengestrøm

Når et selskab har et stort antal uleverede frie pengestrømme, betyder det, at det har en stor del af kontanter til at betale driftsomkostningerne og derefter geninvestere resten tilbage i virksomheden, hvis det er nødvendigt. Dette indikerer, at det har effektive operationer og kan geninvestere penge tilbage til virksomheden. Traditionelt er jo højere det uleverede frie cash flow, jo bedre.

Der tages dog ikke hensyn til eventuelle gældsforpligtelser i uleverede frie pengestrømme. Det betyder, at selvom et selskab har et stort antal uleverede frie pengestrømme, kan det stadig være nødvendigt at betale en stor del af gælden.

Hvis selskabets leverede frie pengestrømme er meget lavere end en virksomheds uleverede frie pengestrømme, indikerer det, at selskabet har en høj gældsandel i sin kapitalstruktur og kan have misligholdelse.