a:

Handelsvolumenindekset (TVI) måler mængden af ​​penge, der strømmer ind og ud af en sikkerhed eller markedet. TVI afhænger af sikkerhedsretningen og om værdipapirer akkumuleres eller distribueres. TVI bruger generelt en sikkerheds intradag prisdata.

For at beregne TVI skal den mindste krydsværdi af sikkerheden være kendt. Dernæst skal prisændringen beregnes ved at trække den sidste pris fra den mest aktuelle pris. Derefter skal retningen bestemmes. Hvis ændringen i sikkerhedsprisen er større end den mindste tick-værdi, er sikkerheden i en akkumuleringsperiode. Hvis ændringen i sikkerhedsprisen er mindre end den mindste tick værdi, er sikkerheden i en distributionsperiode. Hvis ændringen er mindre end eller lig med eller større end eller lig med den mindste tærskelværdi, er sikkerhedsretningen den samme som den sidste retning.

Når retningen bestemmes, kan TVI beregnes. Hvis sikkerheden er i akkumulering, er det nuværende TVI det tidligere volumenindeks plus den aktuelle dags volumen. Omvendt, hvis sikkerheden er i distribution, er TVI det foregående volumenindeks minus den aktuelle dags volumen.

TVI kan bruges til at indikere køb eller salg af tryk inden for en sikkerhed. Sig for eksempel, at ændringerne i sikkerhedsniveauet er større end den mindste tickværdi og er steget over en periode på seks timer. Disse signaler handlende og investorer akkumulerer sikkerheden og køber på spørgsmålet. Dette kan fortolkes som bullish aktivitet og kan signalere, at sikkerheden kan stige i pris på grund af købstrykket.