a:

Fiduciary duty er en af ​​de vigtigste faglige forpligtelser. Det giver i grunden en tiltrængt beskyttelse for enkeltpersoner eller virksomheder, som indgår forskellige former for juridiske og finansielle kontrakter med andre enheder. Uden det er der intet, der forhindrer en part i uretfærdigt at drage nytte af et forretningsforhold på den anden parts bekostning.

Hvad er fiduciary duty?

Fiduciary duty refererer til en parts retlige forpligtelse til at handle udelukkende i en anden parts interesse. Generelt gælder fiduciary duty for fagfolk, der håndterer penge eller ejendom for andre, eller rådgiver dem i juridiske eller økonomiske spørgsmål. Et almindeligt eksempel på fiduciary duty er en advokaters forpligtelse til sine kunder. Festen, der skylder pligten, er fiduciary, mens den part, som skylden skyldes er kaldt hovedstolen. Generelt er fiduciaryen udelukket fra at gøre fortjeneste fra hans forhold til rektor, medmindre rektor giver særlig tilladelse til at gøre det. Derudover skal fiduciary undgå eventuelle interessekonflikter, der kan hæmme hans evne til at opfylde sin forpligtelse over for rektor. For eksempel kan en advokat ikke repræsentere begge ægtefæller i en skilsmissesag, fordi det er en meget klar interessekonflikt og forhindrer ham i at repræsentere en af ​​parterne korrekt.

Finansielle rådgivere, der er registreret hos Securities and Exchange Commission (SEC) eller statslige værdipapirtilsynsmyndigheder, har også en fortrolighedspligt til deres kunder. Men i modsætning til advokater er det ikke nødvendigt at registrere finansielle rådgivere for at være registreret, så mange er ikke bundet af forpligten. I stedet er de kun forpligtet til at anbefale finansielle produkter, der er "egnede" for deres kunder, men ikke nødvendigvis i deres bedste interesse. Fordi det er en juridisk bindende forpligtelse, kan valget mellem at bruge en rådgiver, der er styret af fiduciary duty kontra en, der ikke er, være yderst vigtig.

Illustrere betydningen af ​​fiduciary duty

Antag at du har $ 10.000 til at investere i en fond og ønsker at få hjælp fra en finansiel rådgiver til at hjælpe dig med at vælge den fond, der bedst passer til din investeringsmål. Advisor A og Advisor B arbejder begge for sammenlignelige virksomheder, der tilbyder sammenlignelige midler. Den eneste forskel er Advisor A er en fiduciary mens Advisor B ikke er.

Yderligere antage, at der er tre fonde, der opfylder dine specifikke finansielle mål og har samme returrenter: den ene, der tilbydes af Advisor A's firma, en, der tilbydes af Advisor B's firma og en, der tilbydes af et tredjeland. Disse tre fonde har projiceret omkostningsforhold på henholdsvis 2%, 3% og 1, 5%. Begge rådgivere modtager provision fra enhver investering, du laver i produkter, der tilbydes af deres firmaer.

Hvis du vælger at ansætte Advisor A, er hun forpligtet til at rådføre sig med fonden med det laveste udgiftsforhold, på trods af at hun ikke modtager nogen provision på din investering, fordi det er i din bedste interesse. Hvis du ansætter Advisor B i stedet, er han ikke forpligtet til at passe på dine interesser. Han har ingen solidarisk pligt inden for sine rettigheder til at styre dig mod den fond, som hans firma tilbyder for at modtage kommission, uanset at den har den højeste omkostningsprocent.