Hvor mange penge skal du gå på pension? Sandsynligvis mere end du tror.

Udvidet livslængde, reducerede arbejdsgiverfordele, lavere aktiemarkedsafkast og øgede levetid (især medicinske relaterede) har alle opført de beløb, der kræves for disse solnedgangsår. Desværre gør de fleste amerikanere et dårligt job med at sikre deres fremtid. Research Institute for Employee Benefits rapporterer, at hvis de nuværende tendenser fortsætter inden 2030, er det årlige underskud mellem mængden af ​​pensionister, der har behov for det, og det beløb, de rent faktisk har, vil være mindst 45 milliarder dollars. Ifølge en nylig undersøgelse fra Allianz Life er 28% af arbejderne i alderen 55-65 bekymret over, at de ikke vil kunne dække de grundlæggende leveomkostninger ved pensionering. Hvis du vil undgå at skifte burgere i alderen 75, er en af ​​de bedste ting du selv kan gøre, at beregne nu, hvor meget du skal bruge i fremtiden.

Kan du gå på pension med $ 1 million dollars? Selvfølgelig kan du. Sandheden bliver fortalt, du kan muligvis gå på pension med meget mindre. Så igen kan du muligvis ikke gå på pension med $ 1 million eller $ 2 millioner eller måske endda $ 10 millioner. Det hele afhænger af din personlige situation.

Vi ser typisk tre kategorier af folk, der forsøger at afgøre, om de er parate til at gå på pension:

1. "Selvfølgelig kan du gå på pension! Lev det op og nyd!" Hvis du i hvert fald er i din 70'ere med rimelige udgifter, er der en god chance for dig og din $ 1 million falder i denne kategori.
2. "Sandsynligheden for din pension ser godt ud. Bare vær ikke skør og køb en Porsche." Hvis du er mindst 62 og altid har levet en sparsom livsstil, så vil du og din $ 1 million sandsynligvis gå at falde i denne kategori.
3. "Lad os omdefinere pensionering for dig." Dette handler kun om alle andre, herunder førtidspensionister med 1 millioner dollars, der lever frugalt og 70-årige, med 1 millioner dollars i overdrivelse.

Så, kan jeg gå på pension med $ 1 millioner?

Mange rådgivere og finansielle medarbejdere koger svaret ned til et tal, også kendt som den hellige grader for pensionsanalyse: 4% bæredygtig tilbagetrækningshastighed. I det væsentlige er dette det beløb, du kan trække gennem tykt og tyndt og stadig forvente, at din portefølje varer i mindst 30 år, hvis ikke længere. Dette skal hjælpe med at bestemme, hvor længe dine pensionsbesparelser vil vare, og vil hjælpe dig med at bestemme, hvor mange penge du har brug for til pensionen du ønsker. Selvfølgelig er det ikke alle enige om, at denne tilbagetrækningshastighed er bæredygtig i nutidens økonomiske miljø.

Hvis du er 65 med $ 1 million i besparelser, kan du forvente, at din portefølje af behørigt diversificerede investeringer giver $ 40.000 pr. År (i dagens dollars), indtil du er 95. Tilføj det til din sociale Sikkerhedsindkomst, og du skal medbringe ca. 70.000 dollars om året.

Nu, hvis dette ikke er nok til at opretholde den livsstil, du vil have, er du kommet til dit uheldige svar ganske hurtigt: Nej, du kan ikke gå på pension med 1 million dollars.

Vent nu et øjeblik, siger du, hvad med min ægtefælle, hvem får også social sikring? Hvad hvis jeg er 75, ikke 65? Hvad hvis jeg vil dø, brød? Hvad hvis jeg får en statslig pension og fordele? Hvad hvis jeg planlægger at gå på pension i Costa Rica? Der er mange "hvad hvis det er", men matematikken er stadig matematikken: Hvis du planlægger at have brug for meget mere end $ 40.000 fra dit pensionsnest æg, så er sandsynligheden for en vellykket pension på $ 1 mio. Ikke god.

Og førtidspensionering, hvilket betyder, før Social Security og Medicare sparker ind, med kun $ 1 millioner er ekstremt risikabelt. Du forlader dig selv med så få muligheder, hvis tingene går forfærdeligt forkert. Sikker på, du kan gå til Costa Rica og spise fisk tacos hver dag. Men hvad nu hvis du vil flytte tilbage til USA? Hvad hvis du vil ændre? At have flere penge afsat vil give dig mere fleksibilitet og øge sandsynligheden for fortsat økonomisk uafhængighed til at gøre, hvad du vil have inden for grunden, indtil den dag du dør. Hvis du er nødt til at blive i Costa Rica eller få et job, så har du ikke lavet en god beslutning og plan.

Projicering af fremtidige udgifter

Mange bøger og artikler diskuterer levetidsrisici, sekvens af afkast, sundhedsomkostninger og gæld. Men at vide, hvor meget du har brug for at gå på pension stadig koger ned for at projicere dine fremtidige udgifter indtil den dag du dør. Ideelt set vil det årlige tal tilføje op til mindre end 4% af dit reden æg.

Så en $ 1 million dollarportefølje skal give dig højst 40.000 dollar til budgettet. Hvis du er tvunget til at tage ud over $ 40, 000 justeret for tid under din pensionering, er du fristende skæbne og stole på held at få dig ved. Så hvis du vil have mindst $ 40.000 om året, er $ 1 million virkelig det mindste beløb, det minimale minimum, du burde have, før du starter i pension.

"Hvis du kun har sparet $ 1 mio. Og trækker 4% eller mere i pension, er du højst sandsynligt fristet til at eksponere dine konti for større risiko for at kompensere for manglende besparelser. Med mere udsættelse for et volatilt marked , er der en større chance for, at dine pensionsregnskaber vil medføre betydelige tab under markedsrettelser, siger Carlos Dias Jr., wealth manager, Excel Tax & Wealth Group, Lake Mary, Fla.

Pensionsplanlægning betyder maksimering af din livsstil, samtidig med at du opretholder en høj sandsynlighed for at kunne opretholde den livsstil indtil den dag du dør. Så skrabe sammen et koldt minimum reden æg er som en explorer overskrift i junglen i en uge med lige nok forsyninger. Hvad hvis der sker noget? Hvorfor ikke tage ekstra? "Folk planlægger ikke ordentligt for indkomst ved pensionering, fordi de ikke rigtig tænker social sikring, de rummer deres aktiver, de tænker ikke på, hvordan alt de ejer kan skabe indkomst, de undlader at sætte pris på kraften i løftestang ved pensionering. Det er ikke særlig risikabelt at have kun 1 million dollars i pensionsaktiver, hvis du ejer ting, der kan omsættes til pensionsindkomst, siger Tracy Ann Miller, CFP®, administrerende direktør og chefportefølje, Portfolio Wealth Advisors , Oklahoma City, Okla.

Så når du har din $ 1 million koncentrere dig om, hvad du kan kontrollere eller i det mindste påvirke. Du kan ikke kontrollere, når du dør, men du kan påvirke dine sundhedsudgifter ved at gøre dit bedste for at forblive sunde, indtil du kvalificerer dig til Medicare. Du kan ikke kontrollere investeringsafkast, men du kan påvirke afkastet. Du kan ikke kontrollere inflationen, men du kan påvirke dine faste omkostninger og dine variable omkostninger.

Udgifter og udgifter

Et par hurtige punkter om udgifter og udgifter. Pensionsplanlægning er til en vis grad nøjagtigt at matche fremtidige indtægter med udgifter. Folk synes at ignorere visse udgifter. Familieferier og børnebarns bryllupsgave tæller for eksempel det samme som tandlægeoperationer og bilreparationer i pensionsplanlægning, men folk omfatter heller ikke disse fornøjelige udgifter, når de anslår deres omkostninger, heller ikke genkender de, hvor svært det er at skære dem. Prøv at fortælle et barn, at du ikke kan hjælpe med sine nuptuals efter at have betalt for dine andre børns bryllupper!

"Ofte forpensionister krediterer sig selv med mere kontrol over udgifter end realistisk. Livets ønsker bliver hurtigt behov. I stedet for fortvivlelse over at bruge mere end du havde forventet, foreslår jeg at spare mere for at stille en reserve til disse og andre uforudsete uforudsete forhold, "siger Elyse Foster, CFP®, grundlægger af Harbor Financial Group i Boulder, Colo.

Hvis du vil gå på pension med 1 million dollars, kommer det til at komme ned til en kombination af: 1) hvordan du definerer pensionering; 2) din personlige fortegnelse over alt i dit liv, såsom aktiver, gæld, medicinsk, familie; og 3) hvad fremtiden rummer.

Du kan gå på pension med $ 1 million dollars, men det er bedre at være sikker end ked af det - skyde for $ 2 millioner. Du vil sikre dig, at dine pensionsår ikke blot er en kamp for eksistensen.

Besparelsesfrekvensen

Lad os se på pensionen-pengeproblemet på en anden måde: ikke i forhold til hvor stor en sum du skal have, men hvor meget du skal sutte væk årligt.

Ti procent er den historiske anbefalede besparelseshastighed. Der er imidlertid en ekstrem fejlmatch mellem denne optimale besparelsesrate og den faktiske besparelsesrate blandt amerikanerne i dag. Ifølge St. Louis Federal Reserve Bank og andre rapporter er forbrugerens besparelseshastighed mindre end 5%.

Lad os se på, hvordan disse antagelser kunne spille ud for en fremtidig pensionist.

5% Retirement Savings Rate

Vi begynder med, hvordan du sparer 5% af dine indtægter i løbet af dit arbejdsliv, vil spille ud, når det er tid til at gå på pension.

Lad os antage, at Beth, en 30-årig, producerer $ 40.000 pr. År og forventer 3. 8% hæver indtil pensionering i en alder af 67 år. Desuden forventer Beth en diversificeret portefølje af aktier og obligationer afkast på 6% årligt på hendes pensionsbidrag.

Med en besparelse på 5% i hele sit arbejdsliv, vil Beth have $ 423, 754 sparet (i 2051 dollars) i en alder af 67 år. Hvis Beth har brug for 85% af sin førtidspension, skal han leve videre og modtage social sikring , så hendes 5% pensionsbesparelser er betydeligt mindre end mærket.

For at matche 85% af hendes førtidspension ved pensionering, har Beth brug for 1 dollar. 3 millioner i alderen 67 år. En besparelse på 5% placerer ikke engang besparelserne på 50% af de midler, hun skal bruge.

Det er klart, at en sparsommelighed på 5% ikke er tilstrækkelig.

Sparprocent: Hvad er nok?

Ved at holde ovenstående antagelser om hendes løn og forventninger giver en besparelse på 10% Beth $ 847, 528 (i 2051 dollars) i en alder af 67 år. Hendes forventede behov forbliver de samme på $ 1. 3 millioner. Så selv ved en 10% besparelsesrate savner Beth sit foretrukne besparelsesbeløb. (For mere, se: Sådan sparer du mere for din pensionering .)

Hvis Beth pumper op sin besparelseshastighed til 15%, når hun $ 1. 3 millioner (2051) beløb. Som led i forventet social sikring vil hendes pension blive finansieret.

betyder det, at personer, der ikke sparer 15% af deres indkomst, vil blive dømt til en underpension? Ikke nødvendigvis.

Konservative forudsætninger

Som med ethvert fremtidigt fremtidsscenarie har vi lavet visse konservative antagelser. Investeringsafkast kan være højere end 6% årligt. Beth kan bo i et billig boligområde, hvor boliger, skatter og leveomkostninger er under gennemsnittet i USA (se mindst dyreste stater at gå på pension i ). Hun kan have brug for mindre end 85% af sin førtidspension, eller hun kan vælge at arbejde indtil 70 år. I et rosenrødt tilfælde kan Beths løn vokse hurtigere end 3,8% om året. Alle disse optimistiske muligheder ville netto en større pensionskasse og lavere leveomkostninger i forbindelse med pensionering. Derfor kan Beth i et bedste tilfælde spare mindre end 15% og have et tilstrækkeligt rede æg til pensionering.

Hvad hvis de første antagelser er for optimistiske? Et mere pessimistisk scenario omfatter muligheden for, at sociale sikringsbetalinger kan være lavere end nu. Eller Beth må ikke fortsætte på den samme positive finansielle bane. Eller, Beth kan bo i Chicago, Los Angeles, New York eller en anden region med høj levetid (se De dyreste stater at gå på pension i ), hvor udgifterne er meget højere end i resten af Land. Med disse dystre hypoteser kan selv spændingsrenten på 15% være utilstrækkelig til en behagelig pensionering.

Måling af dine behov

Hvis du har nået midt karriere uden at spare så meget som disse tal siger, at det burde have lagt til side, er det vigtigt at planlægge ekstra besparelser eller indkomststrømme fra nu af for at kompensere for denne mangel . (For mere, se Sådan fanger du op med din pensionsbesparelse og Indkomstejendommen: Din pensionsplan for sen-til-livet .) Alternativt kan du planlægge at gå på pension på et sted med lavere leveomkostninger, så du får brug for mindre. Du kan også planlægge at arbejde længere, hvilket vil øge dine sociale sikringsydelser, såvel som din indtjening, selvfølgelig.

Hvis du leder efter et enkelt nummer for at være dit pensionsnestemål, er der retningslinjer for at hjælpe dig med at indstille en. Nogle rådgivere anbefaler at spare 12 gange din årsløn. Under denne regel ville en 66-årig $ 100.000-tjener skulle have brug for $ 1.2 millioner ved pensionering. Men som de tidligere eksempler tyder på - og i betragtning af at fremtiden er uvidende - er der ingen perfekt pensionsbesparelsesprocent eller målnummer.

Behovet for at planlægge

I stedet for at tænke på specifikke nestemængder som $ 1 million) eller besparelser, er dit første skridt i planlægningen, hvor meget du skal bruge.

Mange undersøgelser tyder på, at pensionister skal have mellem 70% og lige 100% af deres førtidspension for at opretholde deres nuværende levestandard. Så et rimeligt mål er en, der vil give dig en årlig indkomst svarende til den indkomst, du har nu. Så skal du overveje en "sikker" tilbagetrækningshastighed. Dette er den procentdel af dit pensionsnest æg, du trækker tilbage hvert år under din pensionering. Som nævnt ovenfor er 4% den traditionelle benchmark-figur, men 5% til 6% kan være mere realistisk. Dette giver en hurtig og beskidt formel til bestemmelse af det samlede beløb, du skal spare ved pensionering: opdeling af den ønskede årlige indkomst med tilbagetrækningsfrekvensen.

Nest-fjerningsfaktorer

Når du beregner dit målnest æg, og hvor meget du skal gemme hver måned for at nå det mål, er der mange faktorer, der kommer i spil:

• Din nuværende alder.
• Planlagt pensionsalder.
• Forventet levetid.
• Nuværende indtjening.
• Indkomstkilder under pensionering.
• Antal nuværende pensionsbesparelser.
• Forventede besparelser.
• Kontantudløb under pensionering.
• Porteføllerisiko / afkast.
• Inflation.

Af alle disse er måske den tredje til sidst den vigtigste - eller i det mindste den mest kontrollerbare. "At have en fast forståelse for dine leveomkostninger er afgørende for pensions succes. Det er langt bedre at forstå din situation, når du kan være proaktiv og foretage justeringer i stedet for at vente på, at en krise bryder ud og bliver tvunget til handling. Som sagt er "en ounce of precautions slår et pund af helbredelse", siger Jack Brkich III, CFP®, Grundlægger af JMB Financial Managers, Inc., i Irvine, Californien.

Når du har en ide om, hvordan du bestemmer, hvor meget du har brug for, er det på tide at begynde at bruge de tilgængelige værktøjer. I dag er disse ydelsesbaserede pensionsordninger næsten udryddet, der skifter byrden for pensionsbesparelser væk fra virksomheder og på medarbejderne. Så opbygget på de skattefordelede fordele ved 401 (k) planer, IRA'er og Roth IRA'er, og hvordan man maksimerer deres brug.

Ingen kender fremtiden, eller hvad opsparingskurs er nok. Vi kender heller ikke vores eventuelle investeringsafkast. Men sparere kan styre, hvor meget de sparer - og forstå, hvordan returnerer sammensatte. På grund af den magiske interesse, der genererer interesse, jo tidligere du starter, jo mindre bliver du nødt til at spare på månedsbasis.

The Bottom Line

Det er klart, at planlægning for pensionering ikke er noget, du gør kort tid før du holder op med at arbejde. Det er snarere en livslang proces. I løbet af dine arbejdsår vil din planlægning gennemgå en række faser, hvor du vil evaluere dine fremskridt og mål og træffe beslutninger for at sikre, at du når dem.

En vellykket pensionering afhænger stort set ikke kun af din egen evne til at spare og investere klogt, men også på din evne til at planlægge. Husk, der sker ting i livet. Ønsker du virkelig at starte dette 30-årige eventyr med det minimale minimum? Bare at komme forbi er ikke en god måde at starte årtier med ledighed og faldende beskæftigelsesegnethed. Hvis der sker noget uventet, hvad er dine muligheder? Indtast arbejdsstyrken igen, ændre din livsstil eller få mere aggressiv med dine investeringer? Dette svarer til at fordoble i blackjack: Det kan fungere, men vi ville ikke satse på det - mere end en gang.

"Pensionering skal være en forandring af erhverv, en chance for at gøre, hvad du vil gøre. Vi har kun kun så meget tid til at gøre noget, indtil vores kroppe svigte os, og vi kan gøre mindre og mindre", siger Wes Shannon, CFP®, grundlægger af SJK Financial Planning, LLC, i Hurst, Texas. Hvor meget indkomst du får brug for i pension er svært at vide og vanskelig at planlægge. Men en ting er sikkert: Det er meget bedre, når du er overforberedt, end når du fløj den.