Breakout-handel bruges af aktive investorer til at tage stilling inden for en trends tidlige stadier. Generelt kan denne strategi være udgangspunktet for store prisbevægelser, udvidelser i volatilitet og, når de styres ordentligt, kan tilbyde begrænset nedadrettede risici. I hele denne artikel vil vi gå igennem anatomien i denne handel fra start til slut og tilbyde et par ideer til bedre at styre denne handelsstil.

Hvad er en Breakout? En breakout er en aktiekurs, der bevæger sig uden for et defineret support eller modstandsniveau med øget volumen. En breakout-erhvervsdrivende indtager en lang position, efter at aktiekursen går over modstanden eller går i en kort position, efter at lageret bryder under supporten. Når aktiebeholdningen går ud over prisbarrieren, er volatiliteten tilbøjelig til at stige, og priserne tendenser normalt i breakout retning. Årsagen breakouts er en så vigtig handelsstrategi, fordi disse opsætninger er udgangspunktet for fremtidige volatilitetsforhøjelser og store prisudsving. Under mange omstændigheder er breakouts udgangspunktet for store prisudviklinger. (For at lære mere, læs Spotting Breakouts lige så nemt som ACD .)

Breakouts forekommer i alle typer markedsmiljøer. Typisk er de mest eksplosive prisbevægelser et resultat af kanalbrud og prismønsterbrud som trekanter, flag eller hoved og skuldre mønstre (se figur 1). Som volatilitet kontrakter i løbet af disse tidsrammer, vil det typisk ekspandere efter priser flytte ud over de identificerede områder.

Figur 1: En trekantspause

Kilde: Profeten. netto

Uanset tidsrammen er breakout trading en fantastisk strategi. Uanset om du bruger intradag, daglige eller ugentlige diagrammer, er begreberne universelle. Du kan anvende denne strategi til dag handel, swing handel eller enhver form for handel.

Finde en god kandidat Ved handel med breakouts er det vigtigt at overveje den underliggende bestandenes support- og modstandsniveauer. Jo flere gange en aktiekurs har rørt disse områder, jo mere gyldige disse niveauer er, og jo vigtigere bliver de. På samme tid, jo længere disse støtte- og modstandsniveauer har været i spil, jo bedre er resultatet, når aktiekursen endelig bryder ud (se figur 2).

Figur 2: Handelsområdet viser flere reaktioner til støtte over tid.

Kilde: Profeten. netto

Da priserne konsoliderer, vil forskellige prismønstre forekomme på prisoversigten. Formationer som kanaler, trekanter og flag er værdifulde køretøjer, når man leder efter lagre til handel. Bortset fra mønstre, konsistens og den tid, som en aktiekurs har fulgt til dets støtte- eller modstandsniveauer, er vigtige faktorer at overveje, når man finder en god kandidat til handel. (For mere indsigt, tjek Analyse af diagrammønstre .)

Indgangspunkter Efter at have fundet et godt handelsinstrument er det på tide at planlægge handelen. Den nemmeste overvejelse er indgangen. Indgangspunkter er ret sort / hvid, når det kommer til at etablere positioner ved en breakout. Når priserne er sat til at lukke over et modstandsniveau, vil en investor etablere en bullish position. Når priserne er sat til at lukke under et supportniveau, vil en investor tage en bearish position.

For at bestemme forskellen mellem en breakout og en "falsk ud" er det en god idé at vente på bekræftelse. F.eks. Opstår der en falsk udgang, når priserne åbner ud over et støtte- eller modstandsniveau, men ved slutningen af ​​dagen vender tilbage inden for et tidligere handelsområde. Hvis en investor handler for hurtigt eller uden bekræftelse, er der ingen garanti for, at priserne vil fortsætte til nyt territorium. For eksempel søger mange investorer efter over gennemsnittet som bekræftelse eller venter i slutningen af ​​en handelsperiode for at afgøre, om priserne vil opretholde de niveauer, de har brudt ud af. (For relateret læsning, se Handelsfejlbrud .)

Planlægningsudganger Predeterminerede udgange er en væsentlig ingrediens for en vellykket handelsstrategi. Ved handel breakouts, er der tre udgange planer om at arrangere forud for etablering af en stilling.

1. Hvor skal man afslutte med en fortjeneste Når man planlægger målpriser, skal man se på aktiens seneste adfærd for at bestemme et rimeligt mål. Ved handelsprismønstre er det nemt at bruge den seneste prisaktion for at etablere et prismål. Hvis f.eks. Rækkevidden af ​​et nyligt kanal- eller prismønster er seks point, skal dette beløb anvendes som et prismål for at videresende projektet, når lageret bryder ud (se figur 3).
   

   

   Figur 3: Måling af prismål

   Kilde: Profet. netto

   En anden idé er at beregne de seneste prisudsving og gennemsnit dem for at få et relativt prismål. Hvis bestanden har lavet en gennemsnitspris på fire point i løbet af de sidste par prisudsving, ville dette være et rimeligt mål.

   Dette er et par ideer til, hvordan man fastsætter prismål som handelsmål. Dette bør være dit mål for handel. Når målet er nået, kan en investor afslutte positionen, afslutte en del af positionen for at lade resten løbe eller hæve en stop-loss-ordre for at låse overskuddet. (For mere indsigt se Stop-Loss Order - Sørg for at bruge det. .)

2. Hvor skal man afslutte med et tab Det er vigtigt at vide, hvornår en handel har fejlet. Breakout trading tilbyder denne indsigt på en ret klar måde. Efter en breakout bør gamle modstandsniveauer fungere som ny støtte, og gamle støtteniveauer bør fungere som ny modstand. Dette er en vigtig overvejelse, fordi det er en objektiv måde at bestemme, hvornår en handel har fejlet og en nem måde at bestemme, hvor du skal indstille din stop-loss-ordre. Når du har taget en stilling, skal du bruge den gamle støtte eller modstandsniveau som en linje i sandet for at lukke en miste handel. Som eksempel kan du studere PCZ-diagrammet i figur 4.

   Figur 1: En trekantbrud

   Kilde: Profeten.netto

   Når en handel fejler, er det vigtigt at afslutte handlen hurtigt. Giv aldrig tab for meget plads. Hvis du ikke er forsigtig, kan tab ophobes.

3. Hvor skal du angive en stopordre Når du overvejer, hvor du skal afslutte en position med et tab, skal du bruge det tidligere support- eller modstandsniveau ud over hvilke priser der er brudt. At placere et stop komfortabelt inden for disse parametre er en sikker måde at beskytte en position på uden at give handelen for meget nedadrettede risici. Indstilling af et stop højere end dette vil sandsynligvis udløse en udgang for tidligt, fordi det er almindeligt, at priserne omprøver prisniveauer, de lige har brudt ud af.

   Kig på diagrammet i figur 4 kan du se den oprindelige konsolidering af priserne, breakout, retest og derefter prismålen nået. Processen er ret mekanisk. Når man overvejede, hvor man skulle indstille en stop-loss-ordre, hvis den var blevet sat over det gamle modstandsniveau, ville priserne ikke have været i stand til at genoptage disse niveauer, og investor ville have været stoppet for tidligt. Indstilling af stop under dette niveau gør det muligt for priserne at omprøve og fange handel hurtigt, hvis det fejler.

Sammendrag Sammenfattende, her er de trin, der skal følges, når handelskonkurrencer udføres.

1. Identificer kandidaten Find aktier, der har opbygget stærke support- eller modstandsniveauer og se dem. Husk, jo stærkere støtten eller modstanden, jo bedre er resultatet. Sørg for, at du forstår dette, når du handler for lagre at se.
2. Vent til breakout At finde en god kandidat betyder ikke, at en handel bør tages tidligt. Vent tålmodigt til aktiekursen for at gøre sit træk. For at være sikker på, at breakout vil holde, på den dag, aktiekursen handler uden for dets støtte eller modstandsniveau, vent indtil nær slutningen af ​​handelsdagen for at gøre dit træk. Vær tålmodig. (For mere om dette, se Tålmodighed er en erhvervsdrivendes dyde .)
3. Sæt et rimeligt mål Hvis du skal handle, skal du forvente en forventning om, hvor den skal hen. Hvis du ikke gør det, vil du ikke vide, hvor du skal afslutte handelen. Dette kan gøres ved at beregne et gennemsnitligt træk, som bestanden gør, eller måle afstanden mellem støtte og modstand (især når der sker handelsprismønstre).
4. Tillad, at lageret gentages Dette er det mest kritiske trin. Når en aktiekurs bryder et modstandsniveau, bliver den gamle modstand ny støtte. Når et lager bryder et supportniveau, bliver den gamle støtte ny modstand. I de fleste af dine handler vil bestanden teste det niveau, det har brudt efter de første par dage. Forbered dig på det. (For mere om dette fænomen skal du læse Tilbagevendende support og modstand .)
5. Ved, hvornår din handel / mønster har Mislykket Når bestanden forsøger at genprøve et tidligere support- eller modstandsniveau og det bryder tilbage gennem det, det er her et mønster eller breakout har fejlet. Det er vigtigt, at du tager tabet på dette tidspunkt. Gør ikke med dine tab.
6. Afslutninger til markedet Luk Du kan ikke skelne ved åbningen om priserne vil holde på et bestemt niveau.Derfor kan du overveje at vente til tæt på markedet tæt på at forlade en tabende handel. Hvis en bestand har været uden for et forudbestemt støtte- eller modstandsniveau mod markedet tæt, er det tid til at lukke positionen og gå videre til næste.
7. Vær patient Denne strategi kræver masser af tålmodighed. Ved at følge disse trin vil du reducere følelser og være mere objektive om en handel.
8. Afslut på dit mål Hvis du ikke forlader handel med tab, så er du i handel. Du bør forblive i handel indtil aktiekursen når sit mål, eller når du når dit tidsmål uden at ramme din målpris.

Konklusion Breakout-handel byder på volatilitet. Den volatilitet, der opstår efter en breakout, vil sandsynligvis generere følelser, fordi priserne bevæger sig hurtigt og på en flygtig måde. Brug af de trin, der er beskrevet i denne artikel, hjælper dig med at definere en handelsplan, der, når den udføres korrekt, kan tilbyde stor afkast og håndterbar risiko.