Før du selv begynder at søge efter et hjem, er det første, du skal gøre, at blive prækvalificeret til boliglån. Det tager kun en kort telefonsamtale med en långiver, enten hos en bank eller med en realkreditmægler for at gøre dette. Grunden til dette er nødvendigt at sikre, at du virkelig kvalificerer dig til et lån, og at vide, hvor meget lån du kan få, og hvilken type lån passer bedst til din situation.

Men låneprocessen kan være skræmmende for nogle mennesker. Her er nogle oplysninger, der hjælper dig med at købe det bedste lån. Jeg bliver ofte stillet følgende spørgsmål af potentielle købere, når det kommer til låneprocessen:

Hvilken type lån skal jeg få?

Lad os lave en hurtig gennemgang af lånetyper. Det bedste er normalt et konventionelt lån, men ikke alle kvalificerer, og du vil sandsynligvis have brug for mindst 5% nedbetaling. FHA lån er til personer med lavere kredit score og / eller færre penge at lægge ned. Nedbetalingen på et FHA-lån er 3,5% af salgsprisen.

Hvis du eller din ægtefælle er en veteran fra de væbnede styrker eller National Guard, kan du kvalificere dig til et VA-lån. Dette er et nullån, men det bærer et finansieringsgebyr, der enten betales ved lukning, eller du kan få det tilføjet til lånebeløbet. Finansieringsgebyret er normalt omkring 2%, men kan variere fra år til år.

En anden nul nedlån er USDA-lånet, som er tilgængeligt via U. S. Department of Agriculture (USDA), og det har også et lignende finansieringsgebyr. Men USDA-lån er kun for områder af små befolkninger, oftest i landdistrikter.

Du kan tjekke dette kort for at se, om det område, du ønsker at købe et hjem i, vil kvalificere dig til et USDA-lån. Klik på linket "Single Housing" eller "Multi Family Housing" på venstre side, accepter ansvarsfraskrivelsen og indsæt en adresse øverst på siden.

Ikke alle vil have valg af, hvilken type lån der skal tages. En kredit score på 700 eller bedre er fremragende, og kan give dig et valg af lån, men hvis din kredit kun er halvdårlige (580-650), vil du sandsynligvis kun kvalificere dig til en eller to typer lån.

Skal jeg bruge banken, hvor jeg har min check- eller opsparingskonto?

Mange mennesker, som jeg taler om, mener, at siden de har været hos XYZ bank i flere år, vil de på en eller anden måde få en bedre aftale eller være mere tilbøjelige til at kvalificere sig ved at få deres pant gennem dem. Det ville naturligvis være dejligt, men det gør desværre meget lidt forskel.

De fleste prækvalifikationer i dag sker via et automatiseret tegningssystem, hvor ansøgerens oplysninger er indtastet, og der genereres en computeriseret godkendelse eller afslag. Selvom din storfarfar gik fiskeri med bankens præsidents store farfar, vil det ikke være nogen forskel, hvis din kredit score er for lav til at kvalificere sig til et lån.

betyder rentesatsen?

Ja det gør det!

Hvis du køber et hjem til $ 200.000 med et FHA-lån på 4%, er dit lånebeløb $ 193.000, og din månedlige betaling af hovedstol og renter vil være $ 921. Det samme lånebeløb på 4,25% vil være $ 949 pr. Måned. Tro det eller ej, over 30 år, der er en $ 10.000 forskel.

Hvad er "point" på et lån?

Punkter er gebyrer, som långivere opkræver for at sænke renten på et lån. Der er to typer. Den første er et oprindelsesgebyr, og det andet er et rabatpunkt. Opkrævning af et punkt reducerer din rente med ca. 0. 25%, men et punkt vil også koste dig 1% af lånebeløbet. På det $ 193.000 lån ville et point svare til $ 1, 930. Så du kan se, at antallet af opkrævede point vil påvirke dine udgifter i lommen på den dag, du lukker i dit hjem.

Derfor skal du ikke bare shoppe efter den bedste rente uden også at overveje antallet af point, der opkræves af hver långiver. Hvis du kun planlægger at bo i hjemmet i et par år, er du langt bedre ude af at tage en højere rente med færre point, fordi det tager mange år for rentenedsættelsen, at du kommer til at svare til mængden af ​​penge brugt på disse point.

Kan jeg shoppe rundt for et pant uden at skade min kredit score?

Ja, det kan du!

FICO kredit score varierer fra 300 til 850. Ca. 65% af din kredit score er baseret på din betalings historie og brug af kredit. At betale kreditorer til tiden er den bedste måde at hæve din kredit score på. Husk, at den seneste kredithistorie er vejet mere end din historie fra flere år siden. Selv personer med konkurser, foreclosures og auto repossessions kan stadig få et pant, hvis der er tilstrækkelig tid til at reducere effekten af ​​disse kredit "dings" på deres score.

Det plejede at være at købe forskellige långivere og få din kredit rapport trukket flere gange, ville betydeligt falde din kredit score. Men for få år siden ændrede Fair Isaac & Co (FICO) deres system for ikke at straffe dig for meget for lån shopping.

Under det nuværende system kan du have flere kredittræk for et pant uden straf, men kun hvis du har dem inden for en 45 dages periode. Højst hver træk vil sænke din score med kun 5 point. Så markér din kalender med datoen for den første træk, så du kan forblive inden for denne tidsramme.

Så glad shopping og held og lykke med at finde det bedste lån til dig før du køber det hjem!