Et sikkert tegn på volatiliteten på aktiemarkedet er en stigning i annoncer, der udnytter fordelene ved forskellige livrenter. Mange af disse pladser er beslægtede med frygtbevægelse og spiller på de bekymringer, mange investorer har om aktiemarkedet i en rystende økonomisk situation. (For mere, se: Sådan køber du annuiteter, når renten er lav. )

Frygt er ikke din guide

Frygt for aktiemarkedet bruges ofte af annuitetssaldere til at lokke investorer til at købe de produkter, de sælger. Ting som indekserede livrenter og nogle sorter af faste og variable livrenter tilbyder nedadgående beskyttelse, så denne funktion bruges til at spille på frygt for kundeemner, som oftest er ikke ældre kunder.

Markedsjusteringer er en normal del af investeringscyklussen. En korrekt udformet investeringsportefølje skal tilbyde tilstrækkelig kontanter eller anden lavere risiko, investeringer med lavere volatilitet til at finansiere flere års likviditetsbehov uden at pensionisten skal dyppe ind i deres beholdning.

Det er pålagt finansielle rådgivere, der arbejder sammen med pensionister, at udvikle en plan for at finansiere kundens pengestrømmebehov fra alle disponible pensionskilder, herunder tilbagekøb af skattepligtige pensionsregnskaber, skattepligtige konti, pensioner og socialsikring samt en livrente, hvis produktet passer til kunden. (For relateret læsning se: Hvad er de bedste måder at sælge livrenter på? )

Overvejelser før køb

Der er intet galt med annuiteter. Oksekødet er med den måde, de ofte sælges, og med mange af livrenteprodukterne, der skubbes af livrentehandlere. Her er nogle ting at overveje, før du køber et livrenteprodukt:

Sørg for at du forstår alle omkostninger, gebyrer og afgifter, der er involveret i produktet. Jeg har set variable annuiteter med årlige løbende udgifter nærmer sig 3%. At sige dette er skandaløst ville være en underdrivelse. Udgifter på disse niveauer eroderer det beløb, der vil være tilgængeligt, når det kommer tid til annuitering af produktet eller for at tage engangsbeløber.

Et fast livrente, der tilbyder en væsentligt højere rente end tilsvarende produkter, skal øge et rødt flag. Er forsikringsselskabet desperat at medbringe premium dollars? Er firmaet økonomisk forsvarligt? Det gamle ordsprog "hvis det lyder for godt til at være sandt, er det nok" her. (For mere se:

Hvad skal man gøre under en markedskorrektion. ) Hvem står bag livrenten? Hvor stærk er forsikringsselskabet? Hvis der sker noget med forsikringsselskabet, falder det til den relevante statsafdeling for forsikring for at dække dig. Der er generelt grænser for det garanterede beløb for annuiteter, så du vil gerne læse kontrakten og sørge for at du forstår alt.

Evaluere udgifterne

Annuiteterne har underliggende omkostninger kaldet dødelighed og omkostningsafgifter. Dette kompenserer forsikringsselskabet for de risici, de bærer, hvis kontraktindehavere beslutter at annuitize. De har ingen kontrol over, hvor længe annuitanten kan leve. Mange livrenter indeholder overgivelsesgebyrer, der pålægger stive straffe, hvis du forsøger at komme ud af kontrakten i løbet af de første par år. Indleveringsperioden kan variere fra fem til 10 år eller længere afhængigt af kontrakten. Sørg for at du er opmærksom på længden af ​​overgivelsesperioden og overgivelsesgebyrerne.

Indekserede livrenter, der ofte kaldes egenkapitalindekserede livrenter, tilbyder begrænset opadgående deltagelse i et aktiemarkedsindeks som S & P 500. De tilbyder også nedadgående beskyttelse i form af et minimumsgarantieniveau.

Salgsstederne for indekserede annuiteter varierer fra at være en CD-erstatning til at være en sikker måde at investere i aktiemarkedet. Med ethvert finansielt produkt bør du aldrig overveje at skrive en check, før du forstår fuldt ud, hvordan det virker, og hvorfor det er gavnligt for dig. Sørg for, at du forstår de underliggende formler, der bestemmer dit retur og eventuelle faktorer, der kan medføre en ændring i formlen. Se også FINRAs Investor Alert on Indexed Annuities. (For mere se:

CD'er vs Obligationer: Hvad er den bedre investering? ) Variable Annuities

Variable annuiteter har generelt underliggende konti, der fungerer som fonde. Living benefit ryttere er blevet en populær mulighed eller add-on til mange kontrakter. To populære ryttere er garanteret mindste tilbagetrækningsydelse (GMWB) og garanterede mindsteindkomstydelser (GMIB). En GMWB-rytter garanterer tilbagekaldelsen af ​​præmien, der er betalt i kontrakten, uanset de underliggende investeringer gennem en række periodiske tilbagekøb. En GMIB-rytter garanterer retten til at annuitere kontrakten med et bestemt minimumsindkomst uanset den underliggende investeringsprestation.

Begge typer ryttere indebærer ekstra omkostninger og kræver forskellige tidsrammer for at være berettiget til motion og / eller for at genoprette rytterens omkostninger.

Disse og lignende kontraktmuligheder er store elementer, der vil blive skubbet af livrenteforhandlere i tider med uro på børsen. Er de værd at koste? Er der bedre måder at opfylde pensionsindkomstbehov til en lavere pris med mindre restriktioner?

Middags Seminarer og Scare Tactic Ads

Den typiske middagsseminarieplads er til Baby Boomers og seniorer i en given postnummer. Sessionen kan drives af en lokal registreret rep eller forsikringsagent, der sælger annuiteter eller i forbindelse med en ejendomsplanlægning advokat. Jeg kan forestille mig, at det hårde salg på et tidspunkt anvendes, selvom det gør deltagerne forpligtet til at planlægge et opfølgende møde.

I årenes løb har jeg hørt et antal radioannoncer til annuiteter. De anvender generelt alle, hvordan deres produkt er et alternativ til volatiliteten og risikoen for lagre. En lokal gruppe i Chicago brugte endda pro hall of fame fodboldspiller Mike Ditka til at hive sit indeks livrente produkt.Annoncen sluttede med ham og sagde: "Fortæl dem, da træner sendte dig! "

Den nederste linje

Annuiteter af forskellige typer kan være en levedygtig del af en velstruktureret pensionsindkomststrategi. Det er her, hvor en kvalificeret finansiel rådgiver (versus en finansiel produkt sælger) kan hjælpe. Han eller hun kan hjælpe med at bestemme, om en livrente er en god pasform som en del af en kundes plan og hjælpe med at finde det mest omkostningseffektive produkt. Investorer er nødt til at være leery af annuity sælgers scare taktik og ville være klogt at konsultere en kvalificeret finansiel rådgiver, der kan rådgive dem om deres pensionsindkomst planlægning behov. (For mere, se:

Risici for din pensionssikkerhed. )