I tøve økonomiske tider bliver folk til tider forladt for at betale kontant for at imødekomme de daglige udgifter og livsstilsbehov. Din livsforsikringspolitik er en mulig kilde til midler - men skal du få fat i det?
Der er bestemt ulemper ved at bruge livsforsikring til at imødekomme øjeblikkelige pengebehov, især hvis du går på kompromis med dine langsigtede mål eller din families økonomiske fremtid. Ikke desto mindre, hvis andre muligheder ikke er tilgængelige, kan livsforsikring - især livsforsikring i kontante værdier - være en kilde til nødvendig indkomst. (Grundlæggende om at opbygge en livsforsikringspolitik, læs Livsforsikring: Sådan får du mest ud af din politik og Hvordan kontante værdi bygger i en livsforsikringspolitik. ) > - 9 ->

SEE:

Introduktion til forsikring Tilgange til adgang til kontanter

Livsforsikring i likvide værdier, som hele livet og det universelle liv, opbygger reserver gennem overskydende præmier plus indtjening. Disse indskud holdes i en kontante akkumuleringskonto inden for politikken. (Lær forskellene mellem disse to typer forsikringer i

Faste livspolitikker: Hele vs Universal .)

Livsforsikring i kontante værdier giver mulighed for at få adgang til kontante akkumuleringer inden for politikken gennem tilbagekøb, forsikringslån eller delvis eller fuldstændig overgivelse af politikken. Et andet alternativ indebærer at sælge din politik for kontanter, en metode, der kaldes en livsafvikling.

Husk at huske på, at selvom kontanter fra politikken kan være nyttige under stressende økonomiske tider, kan du få uønskede konsekvenser afhængigt af den metode, du bruger til at få adgang til midlerne.

Udbetalinger

Generelt er det muligt at hæve begrænsede beløb i kontanter fra en livsforsikring. Det disponible beløb varierer afhængigt af den type politik, du ejer, og firmaet, der udsteder det. Den største fordel ved tilbagekøb af kontantværdier er, at de ikke er skattepligtige op til din politik, så længe din politik ikke er klassificeret som en modificeret tilskudsaftale (MEC). (Læs om en anden mulig type MEC i

En ny tilgang til langvarig plejeforsikring .) Imidlertid kan tilbagekøb af kontantværdier have uventede eller urealiserede konsekvenser:

Udbetalinger, der reducerer dine kontanter værdi kan medføre en reduktion af din dødsfordel - en potentiel kilde til midler, du måske har brug for til udskiftning af indtægter, forretningsformål eller formuebevarelse.

1. Kontantværdier er ikke altid skattefrie. For eksempel, hvis du trækker en tilbagetrækning i løbet af de første 15 år af politikken, og tilbagetrækningen medfører en reduktion af policens dødsbidrag, kan nogle eller alle de tilbagekaldte penge blive beskattet.
2. Udbetalinger behandles som skattepligtige i det omfang de overstiger dit grundlag i politikken.
3. Udbetalinger, der reducerer din overgivelsesværdi, kan medføre, at dine præmier øges for at opretholde samme dødsfordel; ellers kan politikken bortfalde.
4. Hvis din politik er klassificeret som en MEC, bliver udbetalinger generelt beskattet i henhold til reglerne for annuiteter - kontant udbetalinger anses for at være foretaget af renter først og er underlagt indkomstskat og muligvis 10% hvis du er under 59 år. 5 på tidspunktet for tilbagekaldelsen.
5. Lån

De fleste pengepolitiske politikker giver dig mulighed for at låne penge fra udstederen ved hjælp af din kontante akkumuleringskonto som sikkerhed. Afhængigt af vilkårene i politikken kan lånet være rentegodt til forskellige renter; Du er dog ikke forpligtet til økonomisk at "kvalificere" for lånet. Det beløb, du kan låne, er baseret på værdien af ​​policys kontante akkumuleringskonto og kontraktens vilkår. (Kan ikke fortælle en bestemmelse fra en anden? Læs

Udforskning af Advanced Insurance Contract Fundamentals for at sikre dig, at du forstår din dækning.) Den gode nyhed er, at lånte beløb fra ikke-MEC-politikker ikke er skattepligtige, og du behøver ikke foretage betalinger på lånet, selv om den udestående lånebalance kan opveje renter.

Den dårlige nyhed er, at lånebalancen generelt reducerer din pensions dødsfordel, hvilket betyder, at dine modtagere måske modtager mindre end du havde til hensigt. Et ubetalt lån, der påløber, reducerer også din kontante værdi, hvilket kan medføre, at politikken bortfalder, hvis der ikke betales tilstrækkelige præmier til at opretholde dødsydelsen. Hvis lånet stadigvæk er udestående, når politikken bortfalder, eller hvis du senere overgiver forsikringen, bliver det lånte beløb skattepligtigt i det omfang kontantværdien (uden reduktion for den udestående lånebalance) overstiger dit grundlag i kontrakten.

Politiklån fra en politik, der betragtes som en MEC, behandles som udlodninger, hvilket betyder, at lånebeløbet op til indtjeningen i politikken vil være skattepligtig og kunne også være omfattet af før-59. 5 straks tilbagetrækning straf.

) Overgivelse Ud over tilbagetrækninger og forsikringslån kan du overgive (annullere) din politik og brug kontanter på en måde, som du finder passende. Men hvis du overgiver politikken i de tidlige års ejerskab, vil overførselsgebyret sandsynligvis blive opkrævet af virksomheden, hvilket reducerer din kontantværdi. Disse gebyrer varierer afhængigt af, hvor længe du har haft politikken. Derudover, når du overgiver din politik for kontanter, er gevinsten på politikken genstand for indkomstskat, og hvis du har en udestående lånebalance over for politikken, kan der opstå yderligere skatter.

Selv om overgivelsen af ​​politikken kan give dig de penge, du har brug for, er du selvsagt afkald på retten til beskyttelse mod dødsfald, som forsikringen giver. Hvis du vil erstatte den tabte dødsfordel senere, kan det være sværere eller dyrere at få den samme dækning.

Livsforligelse

Dette koncept er ret simpelt. Som politikindehaver sælger du din livsforsikringspolitik til en individuel eller et livsforligende selskab i bytte for kontanter.Den nye ejer vil holde politikken gældende (ved at betale præmierne) og høste et afkast på investeringen ved at modtage dødsydelsen, når du dør. (Læs mere om fordelene og ulemperne ved en livsafvikling i

Fortjeneste fra uønskede livsregler med livsforligelse

.) De fleste typer forsikringer er berettiget til salg, herunder politikker med ringe eller ingen kontante værdi, såsom terminsforsikring. Generelt skal du (den forsikrede) være mindst 65 år gammel, have en forventet levetid på 10-15 år eller derover, og en dødsydelse på mindst $ 100.000 (i de fleste tilfælde) . Den primære fordel ved en livsafvikling er, at du potentielt kan få mere for politikken end ved at indbetale den (overgivelse af politikken). Beskatningen af ​​livsforligninger er kompliceret: Den generelle behandling er, at gevinst, der overstiger dit grundlag i politikken beskattes til dig som almindelig indkomst. Vær sikker på at du får ekspert skatterådgivning, før du underskriver din politik.

Selv om livsforligninger kan være en værdifuld likviditetskilde, skal du overveje følgende spørgsmål:

Du giver op på kontrollen med dødsfordelen.

De nye ejere af politikken vil have adgang til dine tidligere journaler og normalt retten til at anmode om opdateringer om dit nuværende helbred.

1. Livsafviklingsindustrien er meget marginalt reguleret, så der er ingen vejledning om din politiks værdi - det er svært at afgøre, om du får en rimelig pris for din politik.
2. Bortset fra den skattemæssige forpligtelse, du kan blive udsat for, kommer livsforsikringer normalt med en omkostning - så meget som 30% af dit provenu kunne betales i provisioner og gebyrer, hvilket reducerer det nettobeløb du modtager.
3. Den nederste linje
4. Økonomiske problemer kan bede dig om at overveje at likvide aktiver til kontanter. Nogle gange har du måske ikke andet valg, men når det kommer til livsforsikring, så tænk på hvorfor du købte politikken i første omgang. Har du stadig brug for dækningen? Er politikens modtagere afhængig af dødsfordelen, hvis der sker noget med dig?

Du bør også overveje andre alternativer, inden du bruger din livsforsikringspolicy for kontanter. Nogle muligheder kan indeholde lån mod din 401 (k) plan (se

401 (k) Lån: Hvad du behøver at vide

) eller tage et hjemlig lån ud (se Home-Equity Lån vs HELOC: Forskellen ). Kort af at ramme lotteriet kommer ingen af ​​disse muligheder uden mildrende problemer, men på baggrund af dine nuværende behov og økonomiske forhold kan nogle valg være bedre end andre. For relateret læsning, se Lån fra din pensionsplan

og Tøffe tider … Skal du dyppe ind i din kvalificerede plan?