a:

Den nøjagtige karakter af en finansiel rådgivers ansvarsansvar afgør, om han skal have en serie 7-licens. Hvis en finansiel rådgiver skal handle i form af salg af alle typer generelle værdipapirer, såsom almindelig og foretrukket aktie, aktieoptioner og gældsinstrumenter, skal han bestå serie 7-eksamen og derved opnå en serie 7-licens.

Enhver finansiel rådgiver, der sælger investeringsprodukter, i modsætning til blot at tilbyde økonomisk rådgivning, skal have den relevante licens. Føderale licenser leveres af Financial Industry Regulatory Authority, eller FINRA, mens stater bruger eksamener og licenser fra den nordamerikanske værdipapiradministrator Association eller NASAA.

FINRA-licenser

De vigtigste FINRA-licenser er Series 6, Series 7 og Series 3. Licensen i Series 6 giver finansielle rådgivere ret til at købe og sælge på deres kunders vegne et lille antal af basale investeringsprodukter, såsom fonde og livrenter.

Licensen i serie 7 gør det muligt for finansielle rådgivere at købe og sælge stort set alle værdipapirrelaterede investeringsprodukter, herunder almindelige og foretrukne aktier, statsobligationer og virksomhedsobligationer og muligheder. Dette er den krævede licens til børsmæglere.

Serie 3-licensen er til mæglere eller finansielle rådgivere, der håndterer handel med futures på vegne af deres kunder.

For at opnå en af ​​disse tilladelser skal en finansiel rådgiver være ansat af et finansielt firma, som f.eks. En mæglervirksomhed, der er registreret hos FINRA. Ved bestået den krævede licenseksamen bliver den finansielle rådgiver en registreret repræsentant for firmaet.

NASAA-licenser

Den grundlæggende NASAA-licens for statslig kvalifikation, serien 63-licens, kendt som Uniform Securities Agent-licensen, er påkrævet for enhver person, der driver forretning som finansiel rådgiver.

Licensen i serien 65 er til finansielle rådgivere, der kun yder gebyrbaseret finansiel rådgivning til kunder, men ikke direkte køb eller salg af værdipapirer.

Licensen i serien 66 gør det muligt for finansielle rådgivere at handle i form af mæglerhandlere, der er autoriseret til direkte at købe og sælge investeringsprodukter. En forudsætning for at tage serien 66 eksamen er at have en serie 7-licens.