Långivere har et bredt udvalg af data til rådighed for at træffe kreditbeslutninger på låntagere. Tre store kredit bureauer kompilere oplysninger om forbrugernes lånevaner og bruge disse oplysninger til at oprette detaljerede kreditrapporter, mens en anden organisation, Fair Isaac Corporation (NYSE: FICO FICOFair Isaac Corp152. 14-0. 27% Oprettet med Highstock 4. 2. 6 ), eller FICO, udviklede en proprietær algoritme, der scorer låntagere numerisk fra 300 til 850 på deres kreditværdighed. Nogle långivere gør kreditbeslutninger strengt baseret på en låntagerens FICO-score, mens andre undersøger dataene i en eller flere af låntagerens kreditbureauer.

Når du søger et lån, er det nyttigt for låntagere at kende deres FICO-score samt hvad der er på deres kreditbureaurapporter, som dem fra Experian PLC (EXPN. L) og Equifax Inc. (NYSE: EFX EFXEquifax Inc108. 11-0. 54% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ); Transunion (NYSE: TRU TRUTransUnion53. 43-0. 85% Lavet med Highstock 4. 2. 6 ) er det tredje store bureau, men denne artikel vil fokusere på de to andre. En låntager, der vises stærkere under en bestemt scoring- eller rapporteringsmodel, bør søge udlånere, der bruger den pågældende model.

FICO

Fair Isaac Company udviklede FICO-score i 1989 ved at skabe en nøje bevogtet matematisk formel, der behandler en bred vifte af oplysninger indeholdt i forbrugernes kredit bureau rapporter. Virksomheden afslører ikke den nøjagtige scoringsmodel, den bruger, men dens hjemmeside angiver, hvordan scorerne vægtes.

Betalingshistorik - hvor ofte låntageren betaler i tide mod sent - er den vigtigste faktor, der består af 35% af en låners score. Beløb, der svarer til forholdet mellem en låntagers udestående gæld til hans eller hendes kreditgrænser udgør yderligere 30%. Længden af ​​kredit historie er 15% af en låntager score; krydrede konti hæver en FICO score. Credit mix står for 10%, med FICO givende låntagere, der viser, at de kan klare forskellige typer af gæld, såsom realkreditlån, auto lån og revolverende gæld. Ny kredit udgør også 10%; FICO ser ned på låntagere, der for nylig har åbnet flere kreditkonti.

At opnå en høj FICO-score kræver at have en blanding af kreditkonti og opretholde en fremragende betalingshistorik. Låntagere bør også vise tilbageholdenhed ved at holde deres kreditkortbalancer langt under deres grænser. At maksimere kreditkort, betale for sent og ansøge om ny kredit tilfældigt er alle ting, der sænker FICO score.

Måske er den største fordel ved FICO over andre kreditrapporteringsmodeller, som Experian og Equifax, at FICO repræsenterer guldstandarden i udlånsfællesskabet.Flere banker og långivere bruger FICO til at træffe kreditbeslutninger end nogen anden scoring- eller rapporteringsmodel. Selvom låntagere kan forklare negative poster i deres kredit rapport, er det faktisk, at det at have en lav FICO-score er en aftale med mange långivere. Mange långivere, især inden for realkreditindustrien, fastholder hårde og hurtige FICO-minimum til godkendelse. Et punkt under denne tærskel resulterer i en benægtelse. Derfor eksisterer et stærkt argument om, at låntagere bør prioritere FICO over alle bureauer, når de forsøger at bygge eller forbedre kredit.

FICOs største ulempe er, at det ikke giver plads til skøn. Hvis låntagere ansøger om et lån, der kræver mindst 660 FICO til godkendelse og deres score trækker som 659, bliver de nægtet lånet, uanset årsagen til deres score. Det kan være noget, der på ingen måde indebærer manglende kreditværdighed for det pågældende lån, der søges, men desværre låser FICO-scoringsmodellen ikke til subjektivitet. Låntagere med lave FICO-score, men kvalitetsoplysninger i deres kreditrapporter bør forfølge långivere, der tager en mere holistisk tilgang til kreditbeslutninger.

Experian

Experian er et af de tre store kredit bureauer, der udarbejder rapporter, der beskriver forbrugernes lånevaner. Kreditorer, såsom realkreditinstitutter, autofinansieringsselskaber og kreditkortselskaber, indberetter låntagernes udestående gælds- og betalingshistorier til Experian, såvel som deres jævnaldrende Equifax og TransUnion (NYSE: TRU TRUTransUnion53. 43-0. 85% Oprettet med Highstock 4. 2. 6 ). Virksomhederne organiserer disse oplysninger i rapporter, der nedbryder hvilke konti, der er i god stand, som er i dårlig stand og konti, der er i samlinger og offentlige registre, såsom konkurser og hæftelser.

Experian har desuden sin egen numeriske scoremodel, kendt som Experian PLUS, som giver en score fra 330 til 830. Experian PLUS-score korrelerer stærkt med FICO-score, selv om de ikke er de samme, og de algoritmer, der bruges til at beregne dem er forskellige.

Experians fordel over FICO er, at de oplysninger, den giver, er mere grundig end et simpelt tal. Et par låntagere kunne begge have 700 FICO-score, men stort set forskellige kredithistorier. Ved at gennemgå Experians kreditrapporter kan långivere se på hver låntagers faktiske kredithistorie - enhver gæld, som personen har skyldt i et årti eller længere - og analysere, hvordan denne person lykkedes den gæld. Det er muligt, at FICOs algoritme kan give den ideelle låntager den samme FICO-score som en person, der har en høj kreditrisiko.

Den største ulempe med Experian er, at det i modsætning til FICO sjældent bruges som et frittstående redskab til at træffe kreditbeslutninger. Selv långivere, der gennemgår kreditrapporter i detaljer snarere end at gå ud af en låners numeriske score generelt ser på alle tre bureauer, ikke kun Experian. Som følge heraf bør låntagere regelmæssigt gennemgå alle tre kreditrapporter for at holde øje med fejlagtige eller nedsættende oplysninger.

Equifax

Ligesom Experian er Equifax et stort kreditrapporterings bureau. Det producerer kreditrapporter svarende til dem fra Experian, og det følger et lignende format. Equifax rapporter er detaljerede og nemme at læse. Hvis en låntager, der for fem år siden betalte hans eller hendes kreditkortregning for sent, ansøger om et lån, kan en långiver, der gennemgår Equifax-rapporten, fastlægge den nøjagtige måned for sen betaling. Rapporten indikerer også gæld, der ejes af indsamlingsagenturer og hæfter mod låntagerens aktiver.

Equifax tilbyder numeriske kreditscorer, der spænder fra 280 til 850. Bureauet bruger lignende kriterier som FICO til at beregne disse scoringer, men som med Experian er den nøjagtige formel ikke den samme. En høj Equifax kredit score angiver dog typisk en høj FICO score.

Fordelene ved Equifax ligner dem fra Experian. Bureauets rapporter er detaljerede og giver långivere dybere information om forbrugernes lånevaner end blot et tal. Dens ulemper er også de samme. Låntagere kan ikke sikkert måle deres chancer for lån godkendelse ved at kigge på deres Equifax rapport alene. Men hvis deres Equifax-rapport er meget stærkere end deres Experian-rapport eller FICO-score, så har de mulighed for at søge efter långivere, der prioriterer Equifax.