Mens omvendte realkreditlån undertiden annonceres som at give en sikker indtægtskilde resten af ​​dit liv - og de kan under de rigtige forhold løbe tør for indtægter hurtigere end du forventede at være en af de største risici ved at tage ud denne type lån. Der er flere forskellige måder at modtage omvendte realkreditlån, og den du vælger vil påvirke, hvor hurtigt og nemt du kan bruge din evne til at låne mod dit hjem. Her er et kig på de omstændigheder, hvorunder du kan løbe tør for omvendt realkreditudlån for tidligt - og hvordan man undgår det scenario.

- 9 ->

Betalingsplaner, der sætter låntagere i fare

Der er seks måder, hvorpå du kan modtage omvendte realkreditopgørelser (se Sådan vælges en Reverse Mortgage Payment Plan for detaljer). Disse betalingsplaner udgør forskellige risici for låntagere.

♦ Fastforrentet beløbsbeløb

Der er kun en omvendt realkreditbetalingsplan, enkeltbetalingsbeløbssummen, med fast rente. At udtage et fast beløb med fast rente er normalt en lavrisiko måde at låne i den forstand at du ved præcis, hvor meget du skal tilbagebetale. Men med et omvendt realkreditlån har denne lånestruktur unikke risici.

Boligejerne tager ofte udlån i realkreditlån, når deres egenkapital er deres eneste aktiv, og de har ingen andre muligheder for at få de penge, de har brug for. Men folk, der tager ud af disse lån, men som ikke er gode med penge - eller ikke er så mentalt skarpe som de engang skyldtes aldersrelaterede problemer - kan nemt mismanere et stort beløb. Når de har brugt de penge, har de måske ingen andre monetære kilder til at trække på. I en ideel verden ville obligatorisk realkreditrådgivning forhindre risikobetonede låntagere i at vælge denne mulighed, men i den virkelige verden sker det ikke altid. For mere information om at få hjælp, inden du træffer denne beslutning, se Find det rigtige Reverse Mortgage Counseling Agency .

Forbrugerfinansieringsbureauet (CFPB) har identificeret, at den stadig mere populære faste summemuligheder er potentielt risikabelt, især for yngre låntagere med længere levetid, som ikke har andre pensionsordninger. De risikerer at bruge egenkapitalen tidligt i pensionen. Et omvendt realkreditlån gør det muligt at bo i dit hjem for livet selv efter at du har opbrugt provenuet. Men med ingen penge tilbage, vil låntageren ikke kun have problemer med at betale leveomkostninger, men kan ende med at blive afskåret. Det skyldes fortsat at betale boligejere forsikrings- og ejendomsskatter - og holde hjemmet i god reparation - betingelser for at kunne få et omvendt realkreditlån. CFPB har konstateret, at fastforrentede låntagere rent faktisk gør misligholdelse på deres reverse mortgages oftere end justerbare låntagere for ikke at opfylde disse omkostninger.

Hvis der tages et fast beløb, sætter også realkreditlåntagere større risiko for at blive bedraget, da den store sum de har lånt er et attraktivt mål for tyve. (Lær hvordan du beskytter dig selv og dine kære i Pas på disse Reverse Mortgage Scams .)

♦ Kreditlinje

Dine chancer for at løbe tør for penge med en linje af kreditbetalingsplan - hvad enten det bruges alene eller i kombination med en plan som beskrevet i næste afsnit - afhængig af hvordan du bruger det. I modsætning til en regelmæssig hjemlig egenkapital kredit, er en omvendt realkredit linje uigenkaldelig, hvilket betyder, at den ikke kan annulleres eller reduceres på grund af ændringer i din økonomi eller hjemmeværdi. Det betyder at du ikke er i fare for at miste adgangen til pengene. Derudover går din tilgængelige kreditkredit kun nede, mens du trækker på det, og du betaler kun rente- og realkreditforsikringspræmier på de penge, du låner. Derudover får du med en kreditkreds adgang til flere midler over tid, fordi den ubrugte del vokser hvert år, om dit hjems værdi stiger eller ej. Den uudnyttede del af dit omvendte realkreditlån vokser med den samme rente, du betaler på de penge, du har lånt.

Du kan få adgang til op til 60% af din tilgængelige hovedgrænse i det første år, hvor du har din kreditlinje. Fra det andet år kan du trække på de resterende 40% plus hvad du ikke brugte i det første år. Selvfølgelig, hvis du bruger din hele ledige kreditlinje tidligt, har du lidt eller ingenting tilbage til brug i de kommende år, medmindre du tilbagebetaler nogle eller alt hvad du har lånt, hvilket vil øge din hovedgrænse. Ja, du kan foretage betalinger på et omvendt realkreditlån for at reducere din lånebalance i løbet af din levetid, og der er ingen forudbetaling for at gøre det. Din långiver er forpligtet til at anvende en delvis tilbagebetaling først til de renter du skylder, så til eventuelle lån gebyrer og vare til din rektor.

♦ Term og ændret løbetid

Af de fem betalingsplaner med justerbare renter sætter termen og de ændrede tidsplaner dig også risiko for at overleve dine omvendte realkreditopgørelser. Betalingsplaner giver lige månedlige betalinger med en forudbestemt stopdato. Ændrede tidsplaner giver dig en fast månedlig betaling for et forudbestemt antal måneder plus adgang til en kreditlinje. Den månedlige betaling vil være mindre, end hvis du vælger en lineær plan, og kreditlinjen bliver mindre, end hvis du vælger en ret linie med kreditplan.

Med en betalingsplan, når du dit låns hovedgrænse - det maksimale du kan låne - i slutningen af ​​løbetidet. Derefter vil du ikke være i stand til at modtage yderligere provenu fra dit omvendte realkreditlån. Du vil være i stand til at blive i hjemmet, med de forbehold, der er nævnt tidligere i engangsbeløbet. Med en ændret tidsplan modtager du kun månedlige betalinger i en forudbestemt periode, men kreditlinjen forbliver tilgængelig, indtil du har opbrugt den. Du kan undgå at løbe tør for penge med denne plan, hvis du bruger din kreditkreds forsigtigt.Du kan også løbe tør for penge hurtigt, hvis du tidligt udtømmer kreditten. Et sikrere valg er at stole primært på betegnelsen betalinger, indtil sigtet slutter, så din kreditkredit vokser, og derefter at stole på din kreditkreds senere. Hvis du aldrig bruger krediten, kan du have nok egenkapital til at give dig fremtidig fleksibilitet til at sælge dit hjem, betale lånet og flytte.

Sådan undgår du at løbe ud af indtægter

Venter så længe du kan tage et omvendt realkreditlån, er en måde at begrænse dine chancer for at overleve provenuet. CFPB advarer om, at yngre låntagere med længere levetid har større chance for at bruge op på hele deres egenkapital med et omvendt realkreditlån. Dette er ikke et problem, hvis de er i stand til alder på plads - forbliver i deres hjem for livet - men det er et problem, hvis de vil eller skal flytte senere. Efter at have solgt hjemmet og betaler hvad de skylder på det omvendte realkreditlån, har de måske ikke nok penge til at flytte eller betale for løbende leve- og lægeudgifter.

Når det er sagt, har renten været i historisk lavkonjunktur i flere år. Fremtidige renteforhøjelser kan reducere, hvor meget du kan låne, selvom du er ældre. Jack M. Guttentag, professor i finans emeritus ved Wharton School of University of Pennsylvania, undersøgte spørgsmålet og fandt ud af at en 62-årig, der ventede indtil 72 år for at få et omvendt realkreditlån, og som valgte linjen for kreditbetalingsplanen kunne øge hans eller hendes kreditlinje med 17% ved at vente de 10 år, hvis renten forblev den samme. Hvis renten fordobles, ville den samme låntager have adgang til en 69% mindre linje.

I tilfælde af kreditlinjebetalingsplanen kan det faktisk være fornuftigt at tage et omvendt realkreditlån så tidligt som muligt, så lad linjen uberørt så længe som muligt for at maksimere vækstpotentialet.

Overvej en tidsbegrænset betalingsplan

Omvendte realkreditlåntagere kan også undgå at løbe tør for udlånsprovenu ved at vælge en tidsbegrænset eller ændret pensionsplan, så længe de holder op med boligejerforsikring, ejendomsskat og reparation af hjemmet. Undladelse af at gøre noget af disse ting betyder, at lånet skal betales. Tjenestepensionsplaner har en justerbar rente og giver lige månedlige betalinger for livet, så længe mindst en låntager stadig bor i hjemmet som hans eller hendes primære bopæl. Ændret fast ejendom giver både faste månedlige betalinger for livet og en kreditlinje. Det giver dig en mindre månedlig betaling, end hvis du vælger en ordreplan, og din kreditlinje vil være mindre end hvis du vælger en ret linie med kreditplan. Hvis du aldrig bruger kreditlinjen, skylder du mindre, så denne kombinationsmulighed er et godt valg, hvis du vil have garanteret indkomst for livet med mindre risiko for at bruge op på hele din egenkapital og ikke have råd til at flytte.

Hvis du allerede har taget et omvendt realkreditlån ud og tror at du risikerer at løbe tør for indtægter, skal du snakke med din långiver om at ændre din betalingsplan.Så længe du ikke har valgt den fastforrentede, engangsforpligtede betalingsplan, kan du ændre din betalingsplan - forudsat at du kan forblive inden for dit låns hovedgrænse. Det store spørgsmål er, om du allerede har nået eller er tæt på at nå hovedgrænsen. Ændring af din betalingsplan er meget enklere end refinansiering og kræver kun et administrativt gebyr på $ 20.

Den ikke-låntagende ægtefælles dilemma

Uanset hvilken betalingsplan du vælger, hvis du har en yngre, ikke-lånende ægtefælle, risikerer han eller hun at overleve det omvendte realkreditudbytte, hvis du først går forbi. Lovgivninger, der trådte i kraft i 2015, beskytter kvalificerede ikke-låntagende ægtefæller om at skulle flytte ud, hvis deres låntagende ægtefælle forudser dem, men ikke-lånende ægtefæller har ikke ret til at modtage yderligere betalinger, efter at låntageren dør. Denne regel gør det nemt for en overlevende, ikke-lånende ægtefælle at effektivt overleve de omvendte realkreditopgørelser.

Den overlevende ægtefælle kan muligvis sælge huset og betale det tilbagebetalte realkreditlån. Afhængigt af hvor meget huset er værd, og hvor høj lånebalancen er, kan sælgeren eller ej lade den efterlevende ægtefælle være forsynet med nok af et reden æg til at leve på. Hvis den efterlevende ægtefælle har tilstrækkelig indkomst til at kvalificere sig til et regelmæssigt, forpagtet realkreditlån, kan det være muligt at refinansiere ud af det omvendte realkreditlån. Hvis den omvendte realkreditbalance er højere end hjemmet er værd, er den bedste løsning at holde sig i huset, da salg eller udlejning af långiveren udelukker, vil efterladte den overlevende ægtefælle ikke have plads til at leve og ingen kontanter fra hjemmet. (For mere om dette emne, læs Reverse Mortgage: Kan din enke (er) miste huset? )

The Bottom Line

På trods af, hvad nogle omvendte realkreditlån s fører seniorer til at tro, er der mange måder at overleve provenuet af et omvendt realkreditlån. Før du eller en elskede tager ud denne type lån, er det vigtigt at forstå de omstændigheder, hvorunder et omvendt realkreditlån måske ikke giver økonomisk sikkerhed for livet.