Freemium forretningsmodellen har hentet damp i de seneste år, især blandt softwareopstart, der søger at nå en kritisk masse. Ved at tilbyde et gratis, grundlæggende serviceniveau, håber disse virksomheder at opdele kunderne til et højt serviceniveau og generere indtægter i det lange løb. Nogle af disse virksomheder har endda ventet ind i den finansielle planlægningsindustri.

Maskiner, der overtager den finansielle rådgivningsvirksomhed, bør ikke komme så meget af en overraskelse, da de fleste handler placeret på større børser allerede er udført af højfrekvente handelsalgoritmer. Med mange rådgivere, der betaler 1% til 2% af de ledede aktiver for rådgivning, er der også en opfattelse af, at teknologi kan bidrage til at gøre branchen mere effektiv for investorer, især investorer med mindre penge til at investere (i det mindste i første omgang). (For relateret læsning se: Hvem vinder med Robo-Advisors? Alle? )

Såkaldte robo-rådgivere har til formål at udfylde tomrummet med gratis finansiel rådgivning til kunder med mindre penge at investere, mens de opkræver velhavende kunder et beskedent gebyr for deres service, hvilket omfatter en række præmieegenskaber . Ideen er, at freemium-kunder i sidste ende akkumulerer tilstrækkelig rigdom til at retfærdiggøre en premium service, som de i sidste ende betaler for for at få adgang til andre fordele. (For en liste over robo-rådgivere, klik her.)

Hurtigt voksende industri

De to største virksomheder inden for robo-rådgiveren er Wealthfront ($ 2 milliarder i AUM) og Bedre ($ 1, 6 milliarder i AUM). Mens disse to virksomheder er pionerer, er større virksomheder som Vanguard Group ($ 3 billioner i AUM) og Charles Schwab Corp. (SCHW SCHWCharles Schwab Corp44. 64-0. 40% Lavet med Highstock 4. 2. 6 < ) ($ 2, 5 billioner i AUM) har smidt deres hatte ind i ringen med hybrid software løsninger og automatiserede porteføljer. (For mere se: Hvordan skilles Robo-Advisors? )

Som om det ikke var nok, er der også en række mindre konkurrenter i rummet, herunder FutureAdvisor, Personal Capital og SigFig, som konkurrerer med forskellige prissætninger og funktioner. Selvom disse virksomheder stadigvæk er små i sammenligning, betyder industriens ungdom, at markedet stadig er åbent for konkurrence, især når man eksperimenterer med nye og innovative måder at nå de samme mål.

De fleste af disse robo-rådgivere anvender årtier gammel økonomisk matematik, der ikke er noget nyt for professionelle investorer. Den væsentligste forskel er, at disse tjenester distraherer investorer fra fælles forstyrrelser, der fremmer unødig risiko, samtidig med at de bruger fancy brugergrænseflader for at holde dem motiverede til fortsat at bidrage regelmæssigt til at dyrke deres reden æg over tid.(Se mere om:

En guide til valg af den bedste Robo-Advisor.

) Investorer er flocking Investorer drives i stigende grad til disse robo-rådgivere på grund af deres lave omkostningsforhold og minimale investeringer . For eksempel debiterer Wealthfront 0% til 0. 25% og Bedragsafgifter 0,15% til 0,35% for deres ydelser, hvilket er væsentligt lavere end 1% til 2% opkrævet af mange finansielle rådgivere. Det frie serviceniveau er forbeholdt mindre porteføljer, der er mindre end $ 100.000, og omfatter færre funktioner. (For mere, se:

Robo-rådgivere og en menneskelig berøring: Bedre sammen?

) For eksempel kræver FutureAdvisor $ 30.000 i AUM for at få adgang til tjenester som skattehøst, selvom Wealthfront for nylig udvidet sin lignende service til konti af alle størrelser. Mange traditionelle finansielle rådgivere har betragtet skatteløsning som en "milliardærs spil" på grund af det involverede papirarbejde, men at papirarbejdet nu bliver taget hånd om automatisk af en computeralgoritme. Bortset fra overgangen til lavere gebyrer har mange personer været tvunget til at tage pension i egne hænder snarere end at stole på pensioner og andre firma-sponsorerede programmer. Robo-rådgivere er et godt værktøj for disse investorer til at "sætte og glemme" deres bidrag, idet de vidste, at de konsekvent sparer over for et langsigtet pensionsmål er en ansvarlig måde. (For mere, se:

Hvad er det næste for Robo Advisor-rummet?

) Her til Bo Stigningen af ​​robo-rådgivere markerer en løbende tendens mod aktiv ledelse - hvor fondslederne forsøger at tid markedet ved at vælge specifikke værdipapirer - og mod smart asset allokering og lave gebyrer aktiveret ved automatisering. Med den stigende popularitet og faldende omkostningsforhold for børsnoterede fonde (ETF) er disse automatiserede værktøjer hurtigt på vej ind blandt mange individuelle investorer, der sparer til pensionering. (For mere, se:

Hvad er den bedste Robo-Advisor?

) Nøglen til succes for disse virksomheder vil holde investorer rundt uden nødvendigvis at give alfa -

eller overskud over markedet. Med den menneskelige tendens til at forkaste afkast kan nogle investorer vælge at søge andre steder for at forsøge at slå markedet i stedet for at holde fast i hvad matematik tyder på, kan være den bedste mulighed for at akkumulere langsigtet rigdom. Det er også værd at bemærke, at robo-rådgivere ikke tager fat på mange af de langsigtede livsbeslutninger, som folk skal gøre uden relation til deres investeringsporteføljer. For eksempel kan en beslutning om at forberede sig på et barns uddannelse afhænge af budgettet mere end investeringsafkast, hvilket betyder at en traditionel (måske gebyrbaseret) finansiel rådgiver kan være værd at pengene til at hjælpe med at lave en plan. )

Den nederste linje Freemium-finansiel rådgivning fra robo-rådgivere er blevet en populær tendens, især når man forvalter pensionering porteføljer. For mange individer er disse automatiserede algoritmer sandsynligvis en bedre aftale end finansielle rådgivere.Investorer bør dog vide, at de ikke er en komplet erstatning for en finansiel rådgiver, og de skal være behagelige til kun at opnå markedsafkast. (For relateret læsning, se: Hvordan Financial Advisors kan tilpasse til Robo-Advisors.

)