To boligmarkedsskift opmuntrer potentielle homebuyers til at ringe ejendomsmæglere: fald i boligpriser og lave renter. Men at beslutte, hvilken faktor der er vigtigere end den anden, kan gøre en forskel i månedlige betalinger, evnen til at flytte, hvis din boligværdi falder og HOA-gebyrer.
TUTORIAL: Hensættelsesgrundlag

Månedlig betaling

Lad os sige, at du startede hjemsøgningsprocessen, da renten var 7%. Du så en condo med 1 soveværelse til salg for $ 100.000. Du har beregnet din 30-årige pantbetaling på $ 80.000 - det beløb, du har pantsat, efter en 20% forskudsbetaling og dine lukningsomkostninger. Din månedlige betaling vil være $ 532.

Du bestemmer dig for, at du ikke kan lide denne betaling og sats, så du venter seks måneder, og renten falder til 5%. En ejerlejlighed i det nabolag, du vil have nu, ligger i gennemsnit på $ 120.000. Du lægger ned 20% plus lukkekostnader, og du er tilbage med et pant på $ 96.000. Din månedlige betaling på et 30-årigt realkreditlån er $ 515. Din betaling faldt med $ 17.

Men falder et betalingsfald økonomisk til den højere forskudsbetaling? Faktorer, fordi din udbetaling var $ 4 000 mere, du sparer stadig omkring $ 5 til $ 6 pr. Måned - omkring $ 2, 100 af besparelser i løbet af 30 år.

Hvis ejendomspriserne aldrig steg i dit kvarter fra det $ 100, 000-prispunkt, du startede din søgning med - og du snagged en 5% rente - vil din månedlige pant betaling være $ 430. Men volatiliteten i boligpriser og rentesatser kan ikke forudsiges nøjagtigt til at flytte til din fordel.

I BILLEDER: Finansiering til første gangs husbyere

Nedsættelse af betaling

Uanset din rente på et billigere hjem, kan du komme ind i et hjem med færre penge. I eksemplet på lejligheden, der steg fra $ 100.000 til $ 120.000, faldt din månedlige betaling. Men ville den lavere betaling hjælpe dig, hvis du ikke havde en ekstra $ 4, 000 for en større forskudsbetaling? Nedbetaling beløbet forskel kunne eliminere muligheden for at købe det hjem du ønsker, eller banker dig ud af køberens marked helt og holdent, hvis du ikke kan finde en billigere kvarter.

Plus, de ekstra $ 4, 000 kan påvirke din evne til at betale for uventede hjemreparationer, dine nødbesparelser og evnen til at råd til at forsyne dit nye hjem.

Kan lave rentesatser og lave priser forene?

Ja. I september 2010 var renten og boligpriserne begge ret lave. Men hvordan ved du, hvad en lav sats er forholdsvis? Du kan finde historiske rentesatser på Freddie Macs hjemmeside. Kig på de sidste fem år for højder og nedture.

Selv om en sådan mulighed blev præsenteret tidligere, er der ingen sikkerhed for, at historien gentager sig.Endnu vigtigere, hvis du har brug for et hus snart, er muligheden for at vente et ekstra fem år for de ideelle boligmarkedsforhold måske ikke et realistisk alternativ.

Bevægelighed

Rentesatser er ligegyldigt så meget, så længe du nemt har råd til dine betalinger, hvis du bor i dit hjem i fem år eller mindre. Mens det aldrig er en garanti for, at boligpriserne ikke falder yderligere, kan du se de anslåede boligpriser for de sidste 10 år ved at vælge en adresse i det nabolag, du studerer online.

Sammenlign altid nabolagsværdier i stedet for nationale eller by-by-by. Hjemprismønstre varierer hurtigt fra bydel til bydel og fra stat til stat. Sandsynligheden for, at du vil ende på grund af mere end resten af ​​dit pant, kan være lavere, hvis du køber et hjem, når dit lokale ejendomsmarked er under dets højdepunkt.

HOA Factor

Husejereforeningens (HOA) gebyrer er ofte dyrere for højere priser, plus de kan klatre højere, når flere boliger er ledige. Hvorfor?

HOA'er dækker delte tjenester som græsplæne vedligeholdelse, ejerlejlighed, klubhuse, pools, tennisbaner og / eller private gader. Ligesom andre historiske data skal du kontakte potentielle HOA'er og bede om historiske priser i løbet af de sidste 10 år.

Du bør også spørge om maksimale gebyrer, eller hvilke faktorer bestemmer renteforhøjelser og fald. Spørg altid om HOA-gebyrer på alle boliger du overvejer. HOA gebyrer kan være lavere på et lidt højere priser hjem, især hvis mindre ydelser tilbydes.

I lavrente-miljøer kan HOA-betalinger udvise en for stor månedlig byrde, så sørg for, at disse betalinger er indregnet i dit månedlige budget. (For mere om Homeowner's Association se 9 Ting du behøver at vide om boligejerforeninger og Køb en lejlighed .)

Refinansiering

En stor fordel til en lavere boligpris mod en lavere rente er, at dit hjem kan refinansieres eller ændres i fremtiden. Dybest set kan problemet med høje indledende renter afbøde i fremtiden, hvis priserne falder.

Hvis dit hjem rentesats ikke er med en femårig rentesats, spørg potentielle realkreditinstitutter om omkostninger til at ændre dit lån. Sortimentet kan være overalt fra gratis til tusinder. Der er ingen garanti for, at dit boliglåns rentesats vil falde, men du kan sikre, at du har råd til at refinansiere, når det gør det.

Bottom Line

Beslutningen om at købe et hjem skal altid være baseret på din evne til at betale din månedlige betaling, forskudsbetaling, nødbesparelser, hjemreparationer og inventar. Overvej altid mulige fremtidige faktorer som HOA-gebyrer og muligheden for at betale ned dit pant, hvis du skal flytte hurtigt.

Der er ikke en rigtig god tid til at købe et hjem, men der er en tid, hvor du er økonomisk klar og ved, at du vil blive sat i mindst fem år. Køb et hjem, som du har råd til både nu og fem år i fremtiden.

For yderligere læsning, checkout Fejlfinding af nye hjemreparationer , Er du klar til at købe et hus? , Køb et hjem: Beregn hvor meget hjem du kan overordne , og Vil du bryde selv i dit hjem? .