Er du interesseret i en simpel, billig økonomistyrings tilgang?

Hvis det er tilfældet, kan du være interesseret i robo-rådgivere, som er stenografi for automatiserede investeringsporteføljer, der bruger algoritmer til at hjælpe dig med at investere (generelt med ETF'er), spare på pensionering, minimere skatter og levere en lang række andre tjenester generelt til en lille gebyr. Disse nye investeringsforvaltningsplatforme kommer i en række forskellige former, størrelser og specialiteter. Forstå fordelene og ulemperne ved disse unikke investeringsplatforme, og hvordan de matcher det traditionelle investeringsrådgivende landskab, og du vil være en bedre informeret investor.

Hvad er en Robo-Advisor?

Robo-rådgivere er ikke ens, men de har nogle træk til fælles. Generelt bruger disse rådgivere teknologi og avancerede investeringsstyringsalgoritmer til at levere lavere omkostninger (i de fleste tilfælde) automatiserede investeringsplatforme til offentligheden. Selv om nogle af disse nyere rådgivere også tilbyder en menneskelig berøring, er mange helt automatiserede. Nogle er mere eller mindre skræddersyet til rigere investorer, og nogle er for begyndere. Klienten forbliver normalt i kontakt med den teknologisk assisterede rådgiver via e-mail, telefon eller videochat i stedet for møder fra ansigt til ansigt, som det ofte er tilfældet med traditionelle finansielle rådgivere. (For en liste over robo-rådgivere, klik her.)

Der er dusinvis af robo-rådgivere, der i øjeblikket tilbyder en bred vifte af ydelser til både de enkelte sparere / investorer og finansielle rådgivere. Nogle af de store navne er Bedre, Wealthfront, SigFig og Improvement, LearnVest. Der er endda nogle Fintech-virksomheder, der betragtes som robotrelaterede, hvilket betyder, at de har nogle af de karakteristiske egenskaber hos robo-rådgivere, men tilbyder kun et smalt sæt af tjenester, f.eks. Aggregering af kontooplysninger.

Hvordan arbejder Robo-rådgivere?

Robo-rådgiver forretningsmodeller, tjenester og omkostninger er alle forskellige.

Jemstep (som blev erhvervet af Asset Manager Invesco Ltd. i januar 2016) tilbyder f.eks. Robo-advisor-platforme til rådgivere frem for at styre enkeltpersoners aktiver. Sådanne B2B-robo-rådgivere giver finansielle rådgivere en platform til at udnytte automatiserede porteføljer, tjenester og værktøjer til at betjene kunder på alle aktivniveauer. (For relateret læsning se: Hvordan Teknologi hjælper Financial Advisors .)

Wealthfront er en af ​​de største nye aktører på markedet. De har også en gratis mulighed for mindre porteføljer og derefter opkræve en lille procentdel for at styre de større aktivstørrelser. Dette automatiserede system investerer i skatteeffektive indeksfonde og regelmæssigt afbalancerer for at maksimere afkast og reducere risikoen. Det giver også skattehøst-høst.

Personal Capital, der er oprettet af Bill Harris of Intuit og PayPal-berømmelse, bruger en kombination af automatiserede investeringer og adgang til en pulje af specialuddannede finansielle rådgivere.Denne platform har et nyttigt dashboard, som giver investoren mulighed for at styre hele hans økonomiske liv på ét sted (bank, regninger, pensionsbesparelser mv.). Sammenlignet med de foregående eksempler er der en gratis og betalt mulighed. Mange anser det for en bedre platform for rigere investorer end nybegyndere.

Betterment er en automatiseret målbaseret investeringstjeneste uden investeringsminimum, hvilket gør det særligt attraktivt for nybegyndere / investorer. Når investor tager et personligt spørgeskema og finansierer kontoen, investerer Betterment aktiverne for at opnå det størst mulige afkast for den mindste risiko. Forvaltningsgebyrerne er lave, og porteføljen er konstrueret til at minimere skatter.

Dette er langt fra en omfattende liste.

Rabatmæglere Deltag i rækkerne

Traditionelle rabatmæglerhuse, som f.eks. Schwab, Fidelity og Vanguard, har også sluttet sig til robo-rådgiveren med robuste tilbud og konkurrencedygtige vilkår. Ved at tilbyde lavere gebyrer og lavere aktiversminutter, svinger sådanne tjenester ind i deres traditionelle finansielle rådgivnings- og kapitalforvaltningsvirksomheder.

Hvordan adskiller de sig fra et menneske?

Mange investorer ønsker mulighed for at hente telefonen eller gå ind på kontoret for den enkelte eller firma, der håndterer deres penge. Den traditionelle rådgiver tilbyder denne mulighed - til en pris. Generelt rådgivere enten penge på provisioner for produkter, de sælger, baseret på ydelser, der leveres eller baseres på via en fast procentvis gebyr baseret på aktiver under ledelse. Generelt betyder større aktivitetsniveau lavere administrationsgebyrer og højere berøringstjenester. De gebyrer, der opkræves af traditionelle rådgivere, vil være højere end dem, der er opkrævet af teknologisk assisterede investeringsrådgivere.

Hvad om returnerer?

Hvilken type rådgiver giver sandsynligheden for det største afkast?

Dette er et vanskeligere spørgsmål at pakke ud. Investeringsafkast afhænger af aktivfordeling, periode, typer af værdipapirer og markedsforhold. Rigelig forskning støtter en indeksfondsinvesteringsmetode for markedsafkast. Mange robo-rådgivere kæmper indeksfondets investeringsstrategi. Men traditionelle rådgivere indarbejder også indeksfond, der investerer for deres kunder. (For relateret læsning, se: Faldet på indeksfondene .)

I øjeblikket er det vanskeligt at sammenligne teknologivirksomhedernes afkast med de traditionelle planlæggere kategorisk. Der er for mange faktorer, og forskellige scenarier gør denne type sammenligning udfordrende.

Hvad er den bedste Robo-Advisor for mig?

Beslutningen om at gå med en traditionel eller nyere sort robo-rådgiver er en personlig. Hvis du vil have det personlige touch og stole på den finansielle rådgivers kompetencer og kompetencer, kan du foretrække det traditionelle udvalg af økonomisk hjælp. (For relateret læsning, se: Råd til at finde den bedste rådgiver .)

Hvis du er en tekniker eller gør det selv, hvem vil have lidt hjælp, kan robo-rådgiveren være for dig .

På den anden side, hvis du vil have en kombination af begge, er der traditionelle finansielle rådgivere, der bruger en teknologiassisteret platform. Jemstep samarbejder for eksempel med mange traditionelle investeringsrådgivere, og Charles Schwab tilbyder sine institutionelle intelligente porteføljer (rådgiverfokuseret) sammen med sine investorfokuserede intelligente porteføljer. Og bedre har samarbejdet med Fidelity Investments. Flere teknologistøttede platforme tilbyder også adgang til finansielle rådgivere. Med al denne krydsbestøvning er linjerne i begge typer rådgivere sløret mellem servicemodeller, gebyrstrukturer og investeringsoptioner. (For relateret læsning se: Hvorfor den bedste finansielle rådgiver kan være dig .)

Bundlinjen

Hver af disse platforme giver en anden tilgang til investor. Investoren skal forstå, at de fleste investeringsanbefalinger er baseret på historiske dataindgange. Med andre ord ser både teknologioalgoritmen og de menneskelige investeringsrådgivere sig på fortiden for at projicere fremtidige finansielle aktivitetsresultater. Intet finansielt rådgivningssystem er perfekt, og der er ingen sikkerhed for, at tidligere resultater er en nøjagtig forudsigelse for fremtiden. Mange af de nyligt lancerede investeringsværktøjer blev oprettet under et varigt tyremarked. Når markederne vender mod syd, som de regelmæssigt gør, vil det være interessant at se, hvordan en automatiseret tilgang går ud. Som med alle økonomiske beslutninger skal du konsultere dine betroede rådgivere, gøre din forskning og beslutte, hvilke finansielle løsninger der passer til dig. (For relateret læsning se: Hvordan Finansielle rådgivere kan tilpasse til Robo-rådgivere .)