a:

Lån til Federal Housing Administration (FHA) kræver deponeringskonti for ejendomsskat, boligejerforsikring og realkreditforsikringspræmie (MIP'er). I stedet for at betale skatter direkte til staten og forsikringspræmierne til forsikringsselskabet betaler en FHA låntager mod disse udgifter hver måned med sit pant, idet pengene placeres på en escrow-konto. Provenuet fra denne konto bruges til at betale skat og forsikringsregninger, når de kommer på grund.

Hvordan Escrow-konti arbejder

En escrow-konto tjener som en holdingkonto for ejendomsskatten, boligejerforsikringen og MIP-betalingen. Hvert måned betaler husejeren ud over hans hovedstol og renter en anslået en tolvtedel af sin årlige skat, forsikring og realkreditforsikring. Escrow-kontoen besidder disse penge, indtil regningerne forfalder. På dette tidspunkt justeres månedlige deponeringsbetalinger for det følgende år op eller ned på baggrund af om der mangler eller er overskud på kontoen for indeværende års betaling.

Mortgage Insurance Premium (MIP)

En MIP er en type privat realkreditforsikring (PMI), der er endemisk for FHA-realkreditlån. FHA kræver, at en låntager betaler MIP, når hans forskud er mindre end 20% af købsprisen. Disse præmier betaler for en forsikring, der beskytter långiveren i tilfælde af at hjemmet er lukket, og långiveren ikke kan inddrive den fulde lånebalance. Med en lavere udbetaling er der mindre egenkapital i ejendommen og et større behov for MIP'er.

En FHA-låntager kan stoppe med at betale MIP'er, når hendes lånebalance falder til 78% af husets vurderede værdi på købstidspunktet. I en situation hvor et boligejer får egenkapital gennem værdiansættelse, kan hun ansøge om at fjerne MIP'er, hvis egenkapitalen er over 20% baseret på en løbende vurdering, og hun har en god betalingshistorie.