Fritagelse for ejendomsskat er steget konstant over det seneste årti fra $ 1. 5 millioner i 2004 til 5 dollar. 43 millioner i 2015 uden par kvalificere sig for næsten 11 millioner dollars fritagelse i år. Med kun 3, 700 ejendomme forventet at skylde afgiften i 2014, er ejendomsskatten blevet meget mindre af en bekymring for velhavende amerikanere søger at undgå at betale skat på rigdom tilbage til deres arvinger.

Samtidig er kapitalgevinstskatten steget fra omkring 15% til næsten 24%, og de rige skatteindtægter er steget støt i mange tilfælde, hvilket har vendt traditionel visdom når det gælder ejendomsplanlægning .

I denne artikel tager vi et kig på nogle af disse større skift, og hvordan finansielle rådgivere bedre kan hjælpe deres ældre kunder med at forberede sig.

Bevar dine aktiver

Ældre kunder, der var ramt af tidligere tærskler om lavskattelettelser, blev ofte opfordret til at sælge aktiver, betale kapitalgevinstskatten og derefter give væk så meget som muligt med gaver og andre strategier .

Med mange af disse kunder er der ikke længere behov for at betale ejendomsskat, bør finansielle rådgivere opfordre disse mennesker til at holde fast på deres aktiver for at undgå at betale kapitalgevinstskat. Aktivet vil blive en del af ejerens ejendom til fuld markedsværdi, når de dør, hvor fritagelsen for $ 5. 43 millioner per person kunne leve det helt fra nogen føderal ejendom eller kapitalgevinst skat. (Se mere: Grundlæggende om ejendomsplanlægning .)

I nogle tilfælde giver det også mening for ældre kunder at tage et lån frem for at sælge aktiver i skattepligtige regnskaber, især når renten er så lav. Inddragelse af penge fra traditionelle IRA'er eller andre pensionsordninger kan også være at foretrække, da skatterne på disse konti stort set er uundgåelige, medmindre aktiverne doneres til velgørenhed, mens kapitalgevinster kan være frivillige.

Stol ikke på en tillid

Mange ældre kunder har opsætningsskattebesparende tillid for at opretholde skattefritagelse for en overlevende ægtefælle. Samtidig med at bidrage til disse tillidsposter involverede intet stigning i den efterfølgende vækst i aktiverne, men de var det bedste alternativ til at undgå at betale dyre ejendomsskatter på op til 50% af aktivernes værdi. Den anden ulempe er, at disse tillid involverer administrative gebyrer og tilføjet kompleksitet.

En overlevende ægtefælle til en ældre klient kan kræve de resterende dele af en partners fritagelse i henhold til "transportability" bestemmelsen i 2011 ved at indsende Formular 706 med IRS inden for ni måneder efter døden. Ved at gøre det kan kunden undgå at betale kapitalgevinstskat ved den anden død og i sidste ende spare betydelige sum penge, hvis de er fritaget for at betale ejendomsskatten.(For mere, se: Ændringer i ejendomsplanlægning, du behøver at vide .)

Mange ældre kunder, der har eksisterende tillid, vil måske overveje at slippe af med dem for at bevare stigningen, reducere administrationsgebyrerne , og forenkle ejendommen. Den eneste undtagelse fra reglen kan være de klienter, der bor i stater med såkaldte dødskatter, hvor tillid kan være nyttig for ægtefæller, hvor en person er en usa-borger, og den anden er ikke. (For mere, se: Investopedias CFP-vejledning om tillidsposter .)

Forkæle generøsiteten

Gave store penge eller aktiver plejede at være en fantastisk måde at undgå ejendomsskatten på, da de kunne overføres for at undgå en straffesats på op til 50%. I disse tilfælde ville børnene blive tvunget til at betale kapitalgevinster fra det oprindelige omkostningsgrundlag, men disse kapitalgevinster var ofte langt lavere end ejendomsskatten, hvilket i mange tilfælde resulterede i betydelige skattebesparelser. (For mere se: Avanceret ejendomsplanlægning: En introduktion .)

Når skattefritagelsen går op, kan mange ældre kunder være bedre rustet til at holde fast på deres aktiver. En modtager af en gave vil blive tvunget til at betale kapitalgevinstskat på klientens oprindelige omkostningsgrundlag, mens aktiver, der modtages i en arv, ville have omkostningsbasis intensiveret til den nuværende markedsværdi. Disse dynamikker kan resultere i en betydelig skattebesparelse i forhold til gifting. (For mere, se: Ejendomsplanlægning: 16 Ting at gøre, før du dør. )

Glem ikke staten

En endelig vigtig overvejelse for ældre kunder er statsafgifter, der varierer meget afhængigt af hvor de bor. Mens nogle stater som Tennessee har ejendomsskat satser så lavt som 9,5%, andre har stater som Washington som highs som 20%. (For mere, se: Ejendomsplanlægning: Ejendomsskat og De bedste stater til pensionering af skatteårsager .)

Ældre kunder, der kvalificerer sig til ejendomsskat i disse stater, vil måske genoverveje, hvordan de handler om at distribuere aktiver. I nogle tilfælde kan de gamle regler stadig gælde for dem, herunder nødvendigheden af ​​at oprette tillid til at skabe bærbarhed. Der er også mange oddities på tværs af stater at være opmærksomme på, herunder regler som New Yorks klausul, der skaber en "klippe" af slags, når det kommer til undtagelser. (For mere se: En ejendomsplanlægning skal: Opdatere dine begunstigede. )

Bottom Line

Ejendomsskatten er blevet lempet i flere år på et føderalt niveau, hvilket har ændret reglerne dramatisk af spillet for ældre klienter. Ved at holde disse nye regler i tankerne kan de finansielle rådgivere hjælpe ældre kunder med at spare betydeligt på skatteomkostninger i det lange løb. Den eneste gotchas at overveje er statslige skattelove, der stadig kan ødelægge planer om at overføre aktiver til arvinger. (For mere se: Vejledning til landskabsplanlægning for finansielle rådgivere .)