a:

Den regnskabsmæssige værdi af en obligation er nettobeløbet mellem obligationsværdien og eventuelle ikke-amortiserede præmier eller minus eventuelle afskrivninger. Den regnskabsmæssige værdi betegnes også almindeligvis den regnskabsmæssige værdi eller den bogførte værdi af obligationen. Fordi renten løbende svinger, sælges obligationer sjældent til deres ansættelsesværdier. I stedet sælger de til en præmie eller rabat til nominel værdi afhængigt af forskellen mellem de nuværende renter og den angivne rentesats for obligationen på udstedelsesdatoen. Præmier og rabatter afskrives over obligationens løbetid, så bogført værdi er lig med nominel værdi ved løbetid.

Det første skridt i beregningen af ​​bæreværdien er at bestemme vilkårene for obligationen. Der er tre karakteristika af obligationer, der er nødvendige: Obligationsparvenværdien, renten og tiden til modenhed.

Så skal det afgøres, om obligationen sælges til pålydende, til en præmie eller til en rabat. En obligation med en rentesats, der er lig med de nuværende markedsrenter sælger til par. Hvis en obligationsrente er højere end de nuværende markedsrenter, sælger obligationen til en præmie. Hvis renten på obligationen er lavere end den nuværende markedsrente, sælger den til en rabat. Den tidsmængde, der er gået siden obligationernes udstedelse, skal også fastlægges, da enhver præmie eller rabat skal afskrives i løbet af løbetidens løbetid.

Det er nødvendigt at vide, hvor meget præmien eller rabatten er afskrivet for at beregne den regnskabsmæssige værdi. Afskrivninger er typisk lineært; for hver rapporteret periode afskrives det samme beløb. Beregning af bæreværdien af ​​bindingen efter samling af ovennævnte information er et simpelt trin med enten tilsætning eller subtraktion. Den ikke-afskrivne del af obligationens rabat eller præmie trækkes enten fra eller tilføjes til obligationsværdien for at nå frem til regnskabsmæssig værdi.