Det enkle svar på dette spørgsmål er, at der ikke er nogen grænse for, hvor mange penge du kan tabe i et kort salg. Dette betyder, at du kan miste mere end det oprindelige beløb, du modtog i begyndelsen af den korte salg. Derfor er det afgørende for enhver investor, der bruger kortsalg til at overvåge sine stillinger og bruge værktøjer som stop-loss ordrer. (Se Stop-Loss Order - Sørg for at bruge det .)
For det første skal du forstå den korte salg selv. Når du kort en aktie, håber du, at aktiekursen falder så langt som muligt. Fordi aktier ikke handler negativt, kan det længste lager, der muligvis falder, være nul. Dette sætter en grænse for det maksimale overskud, der kan opnås ved et kort salg. På den anden side er der ingen grænse for, hvor høj aktiekursen kan stige, og fordi du skal returnere de lånte aktier i sidste ende, kan dine tab potentielt være ubegrænsede. Det er derfor, du er i stand til at miste flere penge, end du modtog fra investeringen i det korte. (For yderligere information, se vores Kortsælgende vejledning .)
- Hvis du f.eks. Ville korte 100 aktier på 50 dollar, ville det samlede beløb du modtage være 5 000 dollars. Du vil så skylde långiveren 100 aktier på et eller andet tidspunkt i fremtiden. Hvis aktiekursen faldt til $ 0, ville du ikke skylde långiveren noget, og din fortjeneste ville være $ 5, 000 eller 100%. Hvis aktiekursen imidlertid steg op til $ 200 pr. Aktie, når du lukkede positionen, ville du returnere 100 aktier til en pris på $ 20.000. Dette svarer til et tab på $ 15.000 eller et investeringsresultat på -300% ( $ 5, 000 - $ 20, 000 eller - $ 15, 000 / $ 5, 000).
potentialet for uendelige tab er der sandsynligheden for, at du faktisk oplever uendelige tab, er lille.
Jeg forstår ikke, hvordan en aktie har en handelspris på 5,97, men når jeg køber den, skal jeg betale prisen på 6 04. Hvordan kan jeg være betaler mere end hvad bestanden handler for?
Det kan forekomme logisk, at den sidste omsatte pris på en sikkerhed er den pris, som den for øjeblikket skulle handle på, men det forekommer sjældent. Markedet for en sikkerhed (eller dets handelspris) er baseret på bud og priser, ikke den sidste handlede pris.
Hvis en af dine aktier spalter, gør det ikke det til en bedre investering? Hvis en af dine aktier splitter 2-1, ville du ikke have så mange gange så mange aktier? Ville din andel af virksomhedens indtjening da ikke være dobbelt så stor?
Desværre nr. For at forstå, hvorfor dette er tilfældet, lad os gennemgå mekanikken i en aktiek split. Dybest set vælger virksomhederne at opdele deres aktier, så de kan sænke handelsprisen på deres aktier til et interval, der anses for behageligt af de fleste investorer. Menneskepsykologi er, hvad det er, de fleste investorer er mere komfortable indkøb, siger 100 aktier på 10 dollar lager i modsætning til 10 aktier på 100 dollar lager.
Hvorfor ville en aktie, der betaler et stort konsistent udbytte, have mindre volatilitet på markedet end en aktie, der ikke betaler udbytte?
For at forstå de forskelle i volatiliteten, der almindeligvis ses på aktiemarkedet, skal vi først se nærmere på, hvad et udbyttebetalende lager er og ikke. Offentlige virksomheder og deres bestyrelser begynder typisk at udstede regelmæssige udbyttebetalinger til fællesaktionærer, når deres virksomheder har nået en betydelig størrelse og stabilitetsniveau.