Fordi din 401 (k) er beregnet til at give solid indkomst, efter at indtjeningsårene er overstået, er det vigtigt at sikre, at du investerer i fonde, der vil give langsigtet vækst med omhyggeligt styret risiko.

Selvfølgelig er ikke alle 401 (k) planer skabt ens. Nogle har særlig utilstrækkelige investeringsmuligheder, mens andre tilbyder en bred vifte af fonde, der passer til forskellige behov. Uanset begrænsningerne i din særlige plan er der visse gensidige fonde at undgå for enhver pris. Aggressivt forvaltet højkapitalfonde, midler med unødvendigt høje omkostningsforhold og mange obligationsfonde er alle dårlige valg for din pensionskonto. Selv de nyeste, hotteste penge på markedet er sandsynligvis uhensigtsmæssige muligheder, da de fleste stjernefonde undlader at producere sådanne høje afkast konsekvent.

Dyre indeksfonde

Indeksfonde anses generelt for at være nogle af de sikreste og mest stabile investeringer på langfristede investeringsforeninger. Fordi de tilbyder en høj grad af mangfoldighed og normalt genererer positive afkast på lang sigt, er indeksfondene et glimrende valg for 401 (k) investeringer. Ikke alle indeksfonde oprettes dog ens. Selv blandt fonde, der sporer det samme indeks, varierer omkostningsforholdene meget.

Omkostningsforholdet for en indeksfond skal generelt være omkring 0,2%, hvis ikke lavere. Mange kendte indeksfonde har omkostningsforhold, som langt overstiger dette benchmark. Den vest-vestlige S & P 500 Indeksfond har et udgiftsforhold på 0,6%, for eksempel. Selv om dette er helt sikkert et højere forhold end det er berettiget, forekommer det ret rimeligt ved siden af ​​statens Farm S & P 500 Index Funds 1. 44% -forhold.

På trods af at indeksfondene pr. Definition blot investerer i samme værdipapirer som et givet indeks, fortsætter mange med at opkræve ublu gebyrer. Da en indeksfonds succes eller fiasko er i bund og grund bundet til indeksets præstationer i stedet for managerens dygtighed eller instinkt, er betaling af høje gebyrer for en indeksfond en surefire måde at dræne din 401 (k) på.

High-yield Funds

Selvom fonde har et ry for at være sikre investeringer, er det ikke altid tilfældet. Faktisk er nogle typer af fonde ligefrem farlige. De farligste fonde er de såkaldte high yield-midler, fordi de anvender aggressive ledelsesstrategier, der ser ud til at vælge aktier for at slå markedet. Alternativt investerer high yield obligationsfonde i ekstremt lavkvalitetsobligationer kaldet junkobligationer for at drage fordel af deres ekstreme volatilitet. Fidelitys kapital- og indkomstfond er en af ​​de bedste high yield-obligationer, ifølge U. S. News 'ratings.

Det kan være muligt at tjene mange penge i en risikofyld fond med høj afkast, men de er ikke egnede til den langsigtede strategi, der typisk rådes til 401 (k) investeringer.Både high-yield egenkapital og gældsfonde genererer en masse handelsaktivitet, der udløser et større antal udbytter. Mens indtjeningen er skattebeskyttet inden for din 401 (k), reducerer hver fordeling værdien af ​​din resterende investering. En aktiv styringsform betyder også et højere omkostningsforhold, som kan spise en væsentlig del af fondens afkast. Desuden betyder disse fonders volatile karakter, at du tager en meget større grad af risiko, end det er typisk ønskeligt i en pensionsportefølje.

Overlappende investeringer

Diversificering er nøglen til investeringsspillet. Dette er en af ​​hovedårsagerne til, at fonde er så populære. Sørg for, at de fælles fonde du vælger ikke ender med at forlade din portefølje alt andet end forskelligt.

Det kan være svært at holde øje med, hvilke midler der besidder hvilke værdipapirer, især hvis du vælger at investere i aktivt forvaltede fonde med stor aktivomsætning. Men hvis du investerer i midler med identiske eller næsten identiske beholdninger, mangler du spidsen for diversificering. Ved at vælge meget lignende penge begrænser du din evne til at investere i og drage fordel af andre sektorer eller markeder. Overlappende investeringer forhindrer dig også i at afdække dine indsatser tilstrækkeligt.

Dette koncept gælder på både små og store skalaer. At investere i flere indeksfonde, der sporer det samme indeks, koster dig, hvis indekset gør dårligt. Fra et bredere perspektiv, hvis du kun investerer i USA-markedet og den amerikanske økonomi, har du sat din portefølje op for at blive slået. Diversificere din risiko ved at afbalancere dine indeksmidler med mere aktivt styrede værdier eller vækstfonde eller ved at temperere dine amerikanske investeringer med midler, der specialiserer sig i udenlandsk gæld og egenkapital.

Obligationsfonde

Obligationsfonde er et andet vanskeligt område for 401 (k) investorer. Samtidig med at købe individuelle obligationer og holde dem til forfald er en forholdsvis sikker investeringsstrategi, fungerer fondsfonde ikke på samme måde. Når du køber aktier i en obligationsfond, har du ingen kontrol over, hvordan og hvornår fonden sælger sine beholdninger. Desuden kan aktieinvesteringer fra andre investorer tvinge fonden til at afvikle beholdninger med tab.

Hvis du vælger at investere i obligationsfonde, skal du vælge en fond, der anvender en langsigtet strategi og har et bredt udvalg af gældsinstrumenter indtil løbetiden for at generere rentebetalinger hvert år. Selv om dit afkast sandsynligvis vil være moderat i bedste fald, er risikoen for kapital meget lav. Obligationsfonde, der sælger værdipapirer før løbetiden, er langt mere tilbøjelige til renterisiko, selvom de investerer i højt ratede gæld.

Ligesom aktier varierer markedsværdien af ​​obligationer baseret på mange faktorer. Ændring af renten har størst indflydelse. Med rentesatser, der ligger tæt på 0% så længe efter 2008-nedbruddet, forbereder analytikere sig på den kommende renteforhøjelse i 2016 og muligvis ud over. På baggrund af de nuværende udsigter for obligationsmarkedet er det uklogt at begynde at investere i kortfristede obligationer, i det mindste indtil renten stiger.

Trendy Funds

Der er et næsten uendeligt udbud af investeringsrådgivning på internettet, der hovedsagelig har til formål at fortælle dig, hvilke investeringer der skal gøre dig rig hurtig. Selv om det kan være fristende at hoppe på bandwagon i den seneste fondskamps succeshistorie, har historien vist, at de fleste superstar-midler ikke kan opretholde deres forestillinger.

I henhold til den seneste persistensrapport fra S & P Dow Jones-indekserne var det kun 5,2% af de 682 indenlandske aktiebeholdninger, der repræsenterede de øverste 25% af kunstnere i marts 2013, der kunne holde sig i topkvartilen to år senere. Over en femårsperiode lykkedes ingen af ​​de store, mellemstore eller småkapitalfonde, der udgjorde bedst i 2010, at holde sig i top 25%. Endnu værre, mere end 21% af de midler, der var i topkvartilen, var flyttet til bundkvartilen fem år senere.

Forvaltere af superstarfonde er ofte oversvømmet med flere aktionærer, end de kan finde legitime investeringer for, hvilket i sidste ende fører til unimpressive afkast ned ad vejen. Hvis du er heldig nok til at investere i en fond, der fortsætter med at have et par bannerår, så meget til det bedre. Chasing penge, der allerede har haft deres tid i solen, er imidlertid en tabende satsning, statistisk set.