En af de væsentligste fordele ved pensionskonti er udsættelse af skatter på kapitalgevinster og udbytte. Investeringsindtægter, der genereres af obligationer eller aktier inden for en fond, beskattes ikke som modtaget. Kapitalgevinster, udbytte eller rentebetalinger realiseret inden for 401 (k) planer eller individuelle pensionsregnskaber beskattes ikke som realiseret af en fonds og fordeles til sine aktionærer. Ideelt set forsvinder en investor beskatning, indtil pensionsforpligtelser er påkrævet. Betalingsindkomstskat efter pension er generelt mindre end procentsatser, der betales til Internal Revenue Service (IRS) i løbet af arbejdstiden. Imidlertid opretholder højindkomstpensionister eller lønmodtagere, der har skattepligtige konti, en interesse i at minimere den skattebidrag, der opkræves over investeringsindtægter.

Skatteforvaltede fonde søger at mindske skattebyrden mod det samlede afkast. Disse porteføljer vedtager en række strategier designet til at bevare afkastet efter skat. Følgende fonde bruger forskellige metoder til at hjælpe investorer med at holde mere af det, de tjener.

Fidelity Intermediate Municipal Income Fund

Indtægtsinvestorer i høje skat parentes henvender sig ofte til skattefrie obligationsfonde. Kommunale obligationsfonde undslipper føderal beskatning, og statslige fonde giver beboere en yderligere fordel af en undtagelse fra statsskat. Fidelity Intermediate Municipal Income Fund ("FLTMX") har en række obligationer af obligationer udstedt af staten, amt eller lokale enheder, hvis rentebetalinger ikke er underlagt føderal indkomstskat. Mens udbyttet af kommunale obligationsfonde typisk er lavere end de af skattepligtige obligationsfonde, tjener investorer i høje skattebeslag mod at modtage indkomststrømme, der undgår føderale og undertiden statslige eller lokale beskatning.

FLTMX består af 1, 108 obligationsudstedelser med en gennemsnitlig varighed på 4,65 år. Gældsbeviserne spænder over alle 50 stater, med en vægt på 14,02% i obligationer udstedt af eller i staten Illinois. Fonden tilbyder et 30-dages udbytte på 1,33% og en omsætning på 14%, hvilket giver en minimumsgevinster på 2015 på to tiendedele af en cent pr. Aktie.

T. Rowe Price Equity Index 500 Fund

Investeringsselskaber med stor virksomhed er tiltrukket af indeksfonde til lave omkostningsforhold og afkast, der historisk har overgået forvaltede porteføljer. Morningstar afsluttede en undersøgelse, der viste, at indenlandske vækstkapitalfonde udgjorde kun 16,9% af tiden over en 10-årig periode, der sluttede 31. december 2014. Endvidere indeks indeksfonde som T. Rowe Price Equity Index 500 Fund ("PREIX") spejlehold og vægtning af S & P 500 Index. Da komponenter i et indeks sjældent fjernes fra benchmarken, bruger indeksfonde efterfølgende køb og afholdelse af strategier, der tilbyder ultra-lave omsætningsforhold og minimerede kapitalgevinster.

PREIX belønnede skattebevidste egenkapitalinvestorer med et gennemsnitligt årligt totalafkast på 11 37% i fem år, der sluttede 31. maj 2016. Fonden betalte udbytte på i gennemsnit $ 0. 0245 pr. Aktie gennem de foregående fire kvartaler, der slutter 29. juni 2016, samtidig med at et omkostningsforhold på 0,27% opretholdes. Hverken kort- eller langfristede kapitalgevinster blev udbetalt af fonden i 2015.

Vanguard Skatteforvaltet Balanceret Fund

Vanguard Tax-Managed Balanced Fund ("VTMFX") tilbyder vækst og indkomstsøgere en kurv af aktier, der udgør 51% af porteføljen, mens kommunale obligationer udgør omkring 49% af porteføljen. Fonden søger langsigtet urealiseret kapitalforhøjelse. Gennem 31. maj 2016 realiserede VTMFX år-til-dato (YTD) underskud på 18 cent per aktie, der udgjorde -0. 65% af indre værdi (NAV). Realiserede tab anvendes til at kompensere for potentielle kapitalgevinster fordelt af fonden.

Indkomstfacet på $ 2. 8 milliarder fond er afledt af 1.496 kommunale obligationsbeholdninger bedømt BBB eller bedre. De skattefri distributioner par med moderate skattepligtige udbyttebetalinger, der tilbyder højindkomstaktionærer en måde at modtage indkomst og vækstkapital på. At undgå kapitalgevinster udbetaler drastisk reduktion af den del af indtjeningen, som aktionærerne skylder IRS.