Mid-cap-aktier har generelt underpræget deres modparter i store kapaciteter i 2015. Langsom global vækst, muligheden for en rentestigning i USA i 2015 og ujævn forbrugerudgifter bidrog alle til salg af mid-cap aktier og hurtigere prisfald sammenlignet med store cap aktier.

Mid-cap aktier udfører bedre end store cap aktier på en risikojusteret basis over en længere periode. Virksomheder med mid-cap aktier har en tendens til at vise højere vækstrater i indtjeningen og nyde højere værdiansættelser i tider med økonomisk ekspansion. Samtidig opfattes mid-cap-aktierne som værende mere risikable i dårlige tider, og deres værdiansættelser justeres meget hurtigere. Disse emner vender tilbage fra mid-cap aktier til en høj grad af volatilitet over tid.

På trods af voksende frygt viste økonomien i USA lidt tegn på en afmatning og udviser faktisk økonomiske vækstrater, som de mest udviklede lande ville misundes. Det er fortsat usikkert, om et forholdsvis lysere økonomisk billede i USA ville omsætte til højere afkast for mid cap-aktier i betragtning af deres allerede høje værdiansættelser ved udgangen af ​​2015. Investorer, der ønsker at foretage langsigtede investeringer i mid-cap-aktier, kan stadig gøre så ved at bruge en bred vifte af fonde med centrale mid-cap holdings.

Fidelity Mid Cap Enhanced Index Fund

Aktiver under ledelse (AUM): $ 837 millioner

2010-2015 gennemsnitlig årlig nettoaktivværdi (NAV) afkast: 14. 09%

Nettoomsætning: 0. 61%

Fidelity Mid Cap Enhanced Index Fund er en diversificeret kapitalstrategifond med mid-cap-kernebesiddelser. Fonden vælger beholdninger baseret på multifactor statistiske modeller, der bruger top-down markedsindikatorer sammen med bunden-baserede grundlæggende egenskaber hos et selskab. Fondens primære beholdninger omfatter finansielle aktier (22% tildeling), forbrugsretlige aktier (18% tildeling) og informationstekniske aktier (16% tildeling). Fonden er ret vel diversificeret; de 10 øverste beholdninger har 8,7% allokering. De fem største beholdninger af fonden er Southwest Airlines, PPL, Public Service Enterprise Group, Electronic Arts og Delphi Automotive.

Fonden har optjent en femstjernet samlet rating fra Morningstar for dets solide risikojusterede afkast. Det kræver en minimumsinvestering på $ 2, 500 og leveres uden gebyr.

Dreyfus Mid Cap Index Fund

AUM: $ 3. 1 milliard

2010-2015 Gennemsnitlig årlig afkast: 12. 51%

Nettoomsætning: 0. 5%

Dreyfus Mid Cap Index Fund søger at replikere investeringsresultaterne fra Standard & Poor's (S & P ) MidCap 400 Index, som består af 400 mid-cap indenlandske aktier. Fondets aktiver er meget bredt investeret i en lang række sektorer.Industrielagre har den højeste tildeling på 17% blandt alle andre sektorer, mens forbrugscykler aktier har en tildeling på 14%. Fonden sporer det underliggende indeks med en minimal sporingsfejl, som typisk ikke overstiger 0. 5%. Fonden er bredt diversificeret, idet ingen enkeltkapital tegner sig for mere end 1% af fondens samlede aktiver.

Fonden har modtaget en fire-stjernet samlet rating fra Morningstar. Det opkræver et forholdsvis lavt nettoutgiftsforhold og har ingen gebyr. Investorer skal bidrage med mindst $ 2, 500 til at indlede en stilling i denne fond.

Vanguard Mid Cap Indeksfond Investor Aktier

AUM: $ 67 milliarder

2010-2015 gennemsnitlig årlig NAV-afkast: 13. 46%

Nettoomsætning: 0. 23%

Vanguard Mid Kapitalindeks Investoraktier er et af de laveste omkostningsindeksfonde med en bred mid-cap amerikanske aktieeksponering. Fonden følger resultaterne af CRSP U. S. Mid Cap Index, som består af aktier med markedsværdi mellem de største 70. og 85. percentiler på det amerikanske aktiemarked. Fonden har bred diversificering på tværs af forskellige sektorer i den amerikanske økonomi, hvor finansielle aktier udgjorde ca. 19% af fondens portefølje. Industrielle lagre og forbrugsgoder har henholdsvis ca. 17% og 15%. Fonden har et meget stramt indeks efter; den indeholder næsten alle aktier indeholdt i benchmarkindekset.

Denne fond skiller sig ud blandt sine jævnaldrende for sit lave nettokostnadsforhold. Fonden har optjent en fire-stjernet samlet rating og analytikernes rating af guld fra Morningstar. Fonden kræver en minimumsinvestering på $ 3, 000 og leveres uden gebyr.

Northern Mid Cap Index Fund

AUM: $ 1. 6 milliarder

2010-2015 gennemsnitlig årlig nettoafkast: 12. 83%

Netto omkostningsprocent: 0. 15%

Ligesom Dreyfus Mid Cap Indeksfonden er Northern Mid Cap Index Fund en passivt forvaltet fælles fond, der følger resultaterne af S & P MidCap 400 Index. Denne fælles fond har meget tilsvarende tildeling blandt sektorer i den amerikanske økonomi, der sporer S & P MidCap 400 Index, hvor industrisektoren har størst vægt af fondens aktiver på 17%. Et ekstremt lavt omkostningsforhold opstiller denne fond bortset fra andre fonde, hvilket gør den velegnet til omkostningsbevidste investorer. Fonden opnår sådanne lave omkostninger på grund af brugen af ​​proprietære kvantitative teknikker designet til at minimere handelsomkostninger. Fonden har genereret en minimal sporingsfejl, der var under 0. 5% over 10 års tidshorisont.

Fonden har modtaget en fire-stjernet rating fra Morningstar for dets risikojusterede afkast. Det opkræver gebyrer og kræver en minimumsinvestering på $ 2, 500.

Columbia Mid Cap Index Fund Klasse A

AUM: $ 3. 7 milliarder

2010-2015 gennemsnitlig årlig NAV-afkast: 12. 54%

Netto udgiftskvote: 0. 45%

Columbia Mid Cap Index Fund Class A følger resultaterne af S & P MidCap 400 Index. I modsætning til sine ligemænd sporer det samme indeks, gør denne fond en fuldstændig replikation af det underliggende indeks ved at holde alle 400 aktier på indekset.Dette forklarer delvis, hvorfor fonden har en lidt højere omkostningsprocent i forhold til lignende fonde, der bruger prøveudtagningsteknikker til at opnå lignende investeringsresultater som S & P MidCap 400 Index. Af denne grund har de finansielle bestande den højeste vægt i fondens portefølje med 26% tildeling, mens informationstekniske aktier har en tildeling på 16%.

Fonden blev tildelt en fire-stjernet samlet rating fra Morningstar. Det har ingen gebyrer og kræver, at investorerne bidrager med mindst $ 2 000.

Bundlinje

Selv om det er muligt, at mid-cap-aktierne kan fortsætte med at underperformere big cap-aktier i 2016, vil investorer, der er på udkig efter bedre vækstudsigter og højere afkast på lang sigt bør nøje vurdere midler, der giver en bredt diversificeret portefølje af mid-cap amerikanske aktier til en rimelig pris.