Køb livsforsikring hos en nøglemedarbejder for at beskytte virksomheden mod tabet af den pågældende medarbejder er almindeligt accepteret som en legitim forretningspraksis. Imidlertid har mange store virksomheder taget praksis til ekstremer ved at købe livsforsikring hos ikke-nøgleansatte, så de kan høste fordelene, når de dør. Det kan være kontroversielt og morbid, men inden for visse grænser er det ikke ulovligt.

Virksomhedens formål med at eje livsforsikring på en medarbejder

Udøvelsen af ​​at købe livsforsikring på en medarbejder er almindelig og accepteret i situationer, hvor et selskab står for at tabe indtægter og overskud fra tabet af en nøglemedarbejder. Ofte er en vigtig medarbejder en stor bidragyder til virksomhedens succes. Når et selskab taber en nøglearbejder til en for tidlig død, kan det påvirke omsætningen, hvis medarbejderen spiller en vigtig rolle i at generere denne omsætning. Ikke alene skal selskabet erstatte tabte indtægter, det skal bruge betydelige ressourcer til at erstatte medarbejderen. I disse situationer er keyperson livsforsikring ofte købt, med firmaet opkaldt som ejer og modtager af politikken.

Livsforsikring som indtægtsgenerator

Større virksomheder køber også keyperson livsforsikring hos ledende medarbejdere og medarbejdere, der bringer kritisk menneskelig kapital til virksomheden. Men mange virksomheder udvide praksis til at medtage medarbejdere op og ned i værdikæden, herunder dem, der fejer gulvene og tømmer skraldet om natten. Som ejer af disse politikker indsamler et selskab skattefrie dødsydelser ved medarbejderens død. Virksomheder, der følger denne praksis, giver anledning til, at det er nødvendigt at bruge provenuet til at finansiere de stigende omkostninger i forbindelse med sundheds- og pensionsforpligtelser. Virksomheder hævder, at skattefordelene ved livsforsikring gør det til den mest omkostningseffektive måde at finansiere disse forpligtelser på. Men til udefrakommende observatører ser det simpelthen ud som om virksomheden drager fordel af medarbejdernes død.

Øvelsen blev så udbredt, at regulatorer blev tvunget til at træde ind og tegne nogle grænser, idet de udelukker ejerskab af livsforsikring på alle, men de højest betalte 35% af medarbejderne. Derudover skal medarbejderne give deres samtykke. For virksomheder som JPMorgan Chase & Co. (NYSE: JPM JPM ), Wells Fargo & Co. (NYSE: WFC WFC ) og Bank of America Corp. : BAC BAC ), der stadig omfatter tusindvis af ansatte, og hundredvis af virksomheder engagerer sig i praksis. Det anslås, at hundredvis af milliarder dollars af virksomhedsejede politikker er på plads, med mere end 1 milliard dollar tilføjet hvert år.Som nuværende og tidligere medarbejdere dør, kan politikkerne give virksomhederne en jævn strøm af indkomst i evighed.

Livsforsikring er lig med finansiel stabilitet

Selvom praksis anvendes af virksomheder i de fleste industrier, står bankerne for at få mest ud af livsforsikringsprovenuet. Mens mange virksomheder hævder, at provenuet er nødvendigt for at finansiere nuværende og fremtidige forpligtelser, kan provenuet anvendes til ethvert formål. Fordi bankerne hurtigt kan indsamle kontanter fra livsforsikringsselskaber i form af kontantværdi, opgøres deres livsforsikringsbeholdninger som Tier 1 Capital, hvilket er et mål for en banks finansielle styrke. Nogle banker har op til 25% af deres Tier 1-kapital investeret i livsforsikringer. Bank of America har næsten 18 milliarder dollars i pengeovergivelsesværdier, fra 2016, som den kunne indsamle til enhver tid.

Bestræbelser på at Squash Practice

Da praksis syntes at komme ud af hånden, indgik Kongressen nogle bestemmelser i 2006 Pensionsloven for at kontrollere den. Ud over den begrænsning, hvorpå medarbejdere kan medtages, skitserede den nogle bedste praksis for virksomheder at følge. Imidlertid har advokater og Internal Revenue Service (IRS) været mindre imødekommende, idet mange virksomheder er blevet retten over fordringer ved misbrug af medarbejdere og brugen af ​​politikker som skatteunddragelsesordninger. På trods af disse forsøg på at straffe praksis har virksomheder og banker fortsat stor gavn af brugen af ​​livsforsikringer på deres ansatte.